Análisis de Tamaño y Participación del Mercado de Hospitalidad - Tendencias de Crecimiento y Pronóstico (2027 - 2032)

Tendencias e Información del Mercado

Expansión de Conceptos de Hospitalidad Experiencial y Orientados al Estilo de Vida

Las aperturas de Ennismore en 2025 llevaron sus marcas de estilo de vida a Australia, Barcelona, Singapur y Dublín, incluyendo primeras entradas para varias marcas o el grupo. Estas aperturas amplían los destinos que ofrecen estancias orientadas al estilo de vida, mostrando cómo los conceptos de hospitalidad pueden extenderse más allá de una única ubicación. La Curio Collection de Hilton contaba con más de 200 hoteles abiertos en todo el mundo en 2026.^[1] La colección abarcaba casi 50 países y territorios. Para los operadores de propiedades, esta escala internacional convierte el posicionamiento de estilo de vida en una posible vía de acceso a una colección más amplia, desplazando la tarea comercial de establecer un concepto aislado a diferenciar una propiedad dentro de un formato ampliamente disponible.

Creciente Demanda de Viajes Bleisure y Motivados por el Trabajo Flexible

El trabajo flexible crea 2 vías para estancias de propósito mixto, donde el trabajo da forma a las vacaciones y el ocio prolonga los viajes de negocios. La encuesta de 2025 de Expedia Group reveló que el 42% de los adultos en 11 mercados planeaban un viaje bleisure en los siguientes 12 meses, frente al 29% en 2022.^[2] La misma encuesta encontró que el 44% planeaba viajes de ocio que incorporaban trabajo remoto, en comparación con el 28% en 2022. Un patrón añade ocio alrededor de un viaje de trabajo, mientras que el otro requiere que una estancia vacacional acomode el trabajo remoto. La orientación de Expedia para priorizar la disponibilidad entre semana, Wi-Fi confiable y espacios de trabajo identifica los requisitos prácticos de alojamiento detrás de estas estancias de propósito mixto.

Crecimiento en Estancias de Turismo de Bienestar, Médico y Regenerativo

Los programas de bienestar ofrecen a los proveedores de alojamiento una forma de vender una estancia en torno a actividades realizadas dentro de la propiedad. En agosto de 2025, TUI anunció el hotel TUI BLUE Angkor Grace, de 151 habitaciones y enfocado en el bienestar, en Siem Reap, Camboya. Para septiembre de 2026, la propiedad ofrecía a los huéspedes yoga, sanación con sonido y prácticas de bienestar tradicionales, con espacios dedicados a la relajación y la recuperación. Esa combinación convierte el tiempo pasado en el hotel en parte de la oferta de alojamiento, dando al operador una razón para coordinar habitaciones y actividades dentro de un mismo itinerario de huésped. Un programa de bienestar coordinado puede, por tanto, respaldar tanto el motivo de la reserva como los servicios en la propiedad adquiridos durante la estancia.

Transformación Digital a Través de la Gestión de Ingresos y Huéspedes Basada en IA

Los servicios de atención al huésped conversacionales pueden ayudar a las propiedades a convertir el interés por viajar en una elección de alojamiento más informada. Accor lanzó su compañero de viaje de inteligencia artificial conversacional ALL Concierge el 24 de septiembre de 2026, con disponibilidad variable según la plataforma, el idioma y el punto de venta.^[3] Accor lo describió como el primer despliegue a gran escala de un compañero de inteligencia artificial completamente conversacional por parte de un grupo de hospitalidad. En el lanzamiento, la aplicación ALL Accor cubría 4 idiomas en 5 puntos de venta, mientras que ALL.com cubría 11 idiomas. Para un operador de alojamiento, el mecanismo de demanda es un camino más corto desde la incertidumbre sobre una propiedad hasta la decisión de hospedarse. La disponibilidad específica por canal convierte el diseño del despliegue en parte de la propuesta comercial, ya que la asistencia debe ser accesible donde el huésped intenta reservar.

Altos Costes Operativos y Laborales en las Propiedades de Hospitalidad

Un mayor gasto en mano de obra eleva los ingresos que un hotel necesita para recuperar el coste de prestar cada estancia. La Asociación Americana de Hoteles y Alojamiento informó que los costes laborales totales de los hoteles de los Estados Unidos aumentaron un 15% de forma acumulada entre 2019 y 2025. En su encuesta de finales de febrero de 2026 a 246 hoteleros de los Estados Unidos, el 65% identificó los costes laborales como una presión financiera. Para los operadores de alojamiento, absorber esa presión reduce las ganancias disponibles de un nivel determinado de ventas de habitaciones. Trasladarla a los huéspedes, en cambio, eleva el precio al que la propiedad debe competir por las estancias discrecionales. Esta disyuntiva limita la expansión porque las habitaciones ocupadas adicionales deben generar suficientes ingresos para sostener la mano de obra de servicio que requieren.

Desaceleraciones Económicas que Impactan el Gasto Discrecional en Viajes

La presión sobre el gasto esencial de los hogares reduce los fondos disponibles para alojamiento y servicios opcionales durante un viaje. En junio de 2026, EY informó que los consumidores de los Estados Unidos estaban reduciendo el gasto discrecional para compensar el aumento de los costes esenciales. Más del 30% de los encuestados estaban reevaluando el gasto en ocio y entretenimiento antes de ese verano. Para los operadores de alojamiento, esto crea exposición tanto en la decisión de viajar como en la elección de servicios adquiridos durante una estancia. Las propiedades que dependen de compras opcionales de spa y restauración enfrentan una exposición adicional a los ingresos cuando los huéspedes mantienen la reserva de habitación pero reducen esos servicios.

*Nuestras previsiones consideran los impactos de impulsores y restricciones como direccionales, no aditivos. Las previsiones de impacto reflejan el crecimiento base, los efectos de mezcla y las interacciones entre variables.

Análisis de Segmentos

Los hoteles y centros turísticos representaron el 56,33% del tamaño del mercado de hospitalidad en 2026, convirtiéndolos en el segmento más grande. Las noches pernoctadas en hoteles y alojamientos similares de la UE aumentaron en 4,7 millones, o un 0,9%, en el segundo trimestre de 2026 en comparación con el segundo trimestre de 2025. Los hoteles y alojamientos similares representaron el 61,6% de las noches de alojamiento turístico de la UE en ese trimestre. Con la mayoría de las noches de alojamiento turístico de la UE concentradas en esta categoría, incluso un crecimiento porcentual modesto generó millones de noches adicionales para que los hoteles y alojamientos similares atendieran.

Los alquileres vacacionales son el segmento de más rápido crecimiento en el mercado de hospitalidad, con una CAGR proyectada del 6,58% durante 2027-2032. Los huéspedes pernoctaron 258,8 millones de noches en alquileres de corta duración de la UE reservados a través de Airbnb, Booking o Expedia en el segundo trimestre de 2026, un 5,3% más que en el segundo trimestre de 2025. Los apartamentos con servicios atraen programas corporativos en Europa a través de gestión profesional, estándares consistentes, deber de cuidado y transparencia de costos, con Savills reportando una alineación creciente en 2026. Las propiedades de hospitalidad de lujo en los Estados Unidos registraron un crecimiento del 3% en los ingresos por habitación disponible (RevPAR) en 2025, mientras que el RevPAR en propiedades de escala media y económica cayó, con JLL vinculando el rendimiento superior del segmento premium a los viajeros de altos ingresos. Los anfitriones de plataformas de la UE pueden aprovechar la creciente demanda de noches de alquiler, mientras que los apartamentos con servicios compiten en estándares operativos corporativos y los hoteles de lujo en el gasto de los huéspedes de altos ingresos.

Las propiedades de cadena y marca representaron el 61,65% de la cuota del mercado de hospitalidad en 2026, convirtiéndolas en el segmento más grande. El sistema de alojamiento global más amplio de Marriott, que abarca productos franquiciados, operados y licenciados, superó las 10.000 propiedades al 30 de junio de 2026. Esta estructura permite que una marca participe en la oferta de alojamiento a través de múltiples acuerdos operativos, extendiendo la red más allá de las propiedades que posee directamente. La escala de cadena puede, por tanto, crecer a través de afiliaciones de propietarios sin requerir que la marca posea un número equivalente de activos adicionales.

Las propiedades independientes son el segmento de más rápido crecimiento en el mercado de hospitalidad, con una CAGR proyectada del 6,1% durante 2027-2032. Cloudbeds registró un aumento interanual del 25% en las reservas de 7 noches en hoteles independientes en su conjunto de datos de 2025. Las estancias de 1 a 2 noches representaron, no obstante, más de dos tercios de las reservas en ese conjunto de datos. Las tarifas promedio diarias de habitación en el mismo conjunto de datos de hoteles independientes cayeron un 5,8% interanual en 2025. Las estancias de una semana fueron, por tanto, una categoría minoritaria en crecimiento dentro de una combinación de reservas dominada por estancias cortas, incluso cuando los mismos hoteles independientes enfrentaban tarifas promedio de habitación en descenso.

Nota: Las participaciones de todos los segmentos individuales están disponibles con la compra del informe

Los canales de reserva directa fueron el segmento más grande en la industria de la hospitalidad, con el 42,87% de los ingresos de propiedades en 2026, y se prevé que sean el segmento de más rápido crecimiento con una CAGR del 6,2% durante 2027-2032. Los canales de reserva digital directa de IHG generaron el 26% de sus ingresos totales por habitaciones en 2025. Esa contribución a nivel de empresa sitúa la reserva digital directa dentro del modelo de ingresos operativos, vinculando la reserva del huésped al alojamiento vendido a través del canal propio del grupo. Una mejora en las reservas en el canal digital propio de IHG puede actuar sobre las habitaciones ya en su sistema, por lo que la inversión en distribución no necesita esperar a la apertura de nuevos hoteles.

Las agencias de viajes en línea proporcionan una ruta separada a través de la cual los huéspedes aseguran alojamiento de los proveedores de propiedades. Las plataformas de agencias de viajes en línea Airbnb, Booking y Expedia representaron 951,6 millones de noches de huéspedes en alquileres de corta estancia de la UE y el AELC en 2025. La escala de las estancias de alquiler reservadas a través de plataformas hace que el acceso a las plataformas sea comercialmente relevante para los operadores de alquiler que atienden esos destinos. Un operador que utiliza estas rutas puede llegar a los huéspedes a través de un intermediario mientras mantiene la estancia en la propiedad como el servicio que vende. Para un anfitrión de alquiler en esos destinos, más noches en plataformas mejoran el negocio solo si los ingresos retenidos cubren el costo de atender y adquirir esas estancias.

Los ingresos por habitaciones fueron el segmento más grande en la industria de la hospitalidad, representando el 56,49% de los ingresos totales de propiedades en 2026. El RevPAR global de hoteles de STR, que mide los ingresos por habitación por habitación disponible, fue de 88,99 USD en 2025. Host Hotels & Resorts reportó 2,13 mil millones de USD en ingresos por habitaciones de clientes transitorios, 1,2 mil millones de USD en ingresos por habitaciones de grupos y 178 millones de USD en ingresos por habitaciones de contratos para su cartera de hoteles en 2025. Estas categorías muestran cómo el mismo negocio de alojamiento obtiene ingresos por habitaciones a través de varios acuerdos distintos con clientes. La distribución de Host identifica el negocio de grupos y contratos como fuentes adicionales de ingresos por habitaciones, ofreciendo a los operadores alternativas a la dependencia de las estancias de clientes transitorios.

Los ingresos por bienestar y recreación son el segmento de más rápido crecimiento en el mercado de hospitalidad, con una CAGR proyectada del 6,65% durante 2027-2032. Hotel Royal Limited reportó ingresos por spa de 553.000 SGD (423.000 USD) en 2025, en comparación con 444.000 SGD (332.000 USD) en 2024, en sus operaciones hoteleras en Singapur, Malasia y Tailandia. Esa línea de ingresos separada muestra cómo los servicios de bienestar pueden añadirse a las ventas de un negocio de alojamiento junto con la habitación. Los ingresos por alimentos y bebidas por habitación ocupada aumentaron un 3,8% en una muestra de 866 hoteles de los Estados Unidos en el primer semestre de 2025 frente al mismo período de 2024. CBRE comparó ese aumento con un crecimiento del 3% en los ingresos totales del hotel para la misma muestra y período, mostrando un crecimiento más sólido en la medida de alimentos y bebidas por habitación ocupada.

Los viajeros de ocio fueron el segmento más grande en la industria de la hospitalidad, representando el 52,64% de los ingresos de propiedades en 2026. En el sector de viajes y turismo en general, el gasto global en viajes de ocio alcanzó los 6,15 billones de USD en 2025. En 2025, las vacaciones fueron el propósito del viaje para el 79,8% de los turistas que se alojaron al menos una noche en Chipre. Esta combinación local ofrece a los operadores de alojamiento una razón concreta para priorizar la propuesta de estancia vacacional al decidir qué propósitos de viaje debe atender una propiedad. Para los operadores de Chipre, el conjunto más amplio de visitantes favorece la diferenciación entre las estancias vacacionales, ya que cambiar el propósito del viaje desplazaría el enfoque de una propiedad hacia un grupo más pequeño de turistas que pernoctan.

Los viajeros de larga estancia y nómadas digitales son el segmento de más rápido crecimiento en el mercado de hospitalidad, con una CAGR proyectada del 6,55% durante 2027-2032. El número de propiedades de la marca de estancia prolongada StudioRes de Marriott en los Estados Unidos y Canadá aumentó de 6 propiedades al 31 de marzo de 2026 a 12 al 30 de junio de 2026. Los recuentos de habitaciones correspondientes fueron 744 y 1.488, respectivamente. Los recuentos de marcas de Marriott incluyeron algunas propiedades que se esperaba que operaran bajo sus marcas asignadas tras las renovaciones planificadas. Esa duplicación paralela amplió la huella de propiedades de la marca mientras mantenía sin cambios su recuento promedio de habitaciones por propiedad.

Análisis Geográfico

Mercado de Hospitalidad en Europa

Europa representó el 30,72% del tamaño del mercado de hospitalidad en 2026, convirtiéndola en la región más grande. Los establecimientos de alojamiento turístico de la UE registraron 3,1 mil millones de noches en 2025, un 4,1% más que en 2024, mostrando un uso sustancial del alojamiento dentro de esta parte de Europa. Croacia añadió capacidad local cuando un hotel Curio Collection by Hilton de 65 habitaciones abrió en Preko, en la isla de Ugljan, el 16 de junio de 2025, marcando el primer hotel de marca Hilton construido en una isla croata. El primer hotel de Hilton en una isla croata extiende su cobertura a un nuevo tipo de destino, por lo que el crecimiento hotelero europeo puede implicar tanto la extensión de la cobertura de la red como el aumento del número de habitaciones.

Mercado de Hospitalidad en Asia-Pacífico

Asia-Pacífico es la región de mayor crecimiento, con un CAGR proyectado del 7,3% durante 2027-2032. Los establecimientos hoteleros de Macao registraron una ocupación media de habitaciones de huéspedes del 93,9% en agosto de 2026, un aumento de 0,8 puntos porcentuales interanual. Accor reportó un crecimiento de dos dígitos en los ingresos por habitación disponible en el Pacífico en el cuarto trimestre de 2025, impulsado tanto por los precios como por la ocupación. IHG abrió el Hotel Indigo Auckland de 225 habitaciones el 7 de abril de 2025, marcando el debut de la marca en Nueva Zelanda. En conjunto, los resultados de Macao y el Pacífico identifican un mejor uso y precio de las habitaciones existentes como mecanismos de crecimiento junto con la nueva capacidad de marca en Auckland.

La base de viajes domésticos de América del Norte incluye los 342 millones de visitas domésticas de residentes de Canadá en 2025, que abarcan tanto viajes en el mismo día como con pernocta. América del Sur ganó capacidad hotelera urbana cuando Hilton abrió las 111 suites del York Medellin en Colombia el 10 de diciembre de 2025. En Oriente Medio y África, la ocupación de habitaciones de hotel en Arabia Saudita fue del 60,8% en el primer trimestre de 2026, mientras que los apartamentos con servicios y otras instalaciones de hospitalidad registraron el 51,6%. Marruecos añadió oferta frente al mar con la apertura el 1 de julio de 2026 del Taghazout Bay Marriott Resort en su costa atlántica, que ofrece 250 habitaciones, incluidas 29 suites. Los operadores hoteleros sauditas enfrentan un punto de referencia de utilización diferente al de los apartamentos con servicios y otras instalaciones, por lo que el caso de rentabilidad de una nueva habitación depende de su formato además de su destino.

Marco Regulatorio y Perspectivas

Se comparan jurisdicciones seleccionadas según los requisitos de venta al huésped, registro y clasificación que afectan a los operadores de alojamiento. La perspectiva es la de un negocio de propiedades que vende estancias, incluido un establecimiento que busca una categoría de alojamiento aplicable. Estos marcos establecen obligaciones en diferentes puntos de la transacción, desde la presentación de un precio hasta el manejo de la información de identidad del huésped y el cumplimiento de los estándares de la propiedad.

El alto atractivo en los Estados Unidos refleja la libertad de fijación de precios dentro de un marco de divulgación definido, con Sin cambios basado en los términos continuos para presentar estancias de corta duración. Brasil y Alemania son Medio porque las obligaciones de registro de huéspedes y manejo de registros siguen siendo tareas operativas, respaldando Sin cambios tras el plazo de adopción declarado por Brasil del 20 de abril de 2026. La calificación Medio de China refleja los requisitos de manejo de datos con plazos de Shanghái, con Sin cambios delimitado por la vigencia de las disposiciones hasta el 27 de abril de 2030. La calificación Medio de Sudáfrica refleja las condiciones de calidad de su ruta de clasificación, con Sin cambios bajo criterios que ya cubren hoteles pequeños, boutique y de apartamentos.

Etapas de la Cadena de Valor

La captura de valor se compara entre la propiedad de activos hoteleros, la afiliación a marcas, el software hotelero, la distribución de reservas y la prestación de la estancia. Host Hotels & Resorts posee propiedades hoteleras, con operaciones a nivel de propiedad que generan ingresos por habitación. El modelo de franquicia de Hilton obtiene por separado regalías basadas en ingresos y tarifas asociadas con la entrada al hotel, cambios de propiedad y extensiones de contrato. La exposición financiera difiere, por tanto, entre financiar un hotel y vender servicios comerciales a su propietario u operador.

Las regalías de marca, las tarifas de servicios en la nube y las comisiones de agencias se vinculan a diferentes relaciones comerciales, por lo que la resiliencia requiere abordar la restricción de cada etapa. Los informes de 2025 de Accor describieron un despliegue progresivo de Oracle OPERA para un sistema de gestión de propiedades global compartido. Para los proveedores que utilizan precios de servicio por habitación, el crecimiento puede seguir la adopción en las propiedades existentes, haciendo posible una capacidad de ingresos adicional sin la construcción de nuevos hoteles.

Oportunidades Clave para los Participantes del Mercado

Las oportunidades se comparan según cómo el apoyo de las políticas puede fortalecer la oferta de alojamiento o reducir el coste de prestarlo. Bajo los términos del Fondo de Rejuvenecimiento Hotelero de junio de 2026, la Junta de Turismo de Singapur (STB) exige mejoras en la experiencia del huésped, soluciones de productividad e iniciativas de sostenibilidad dentro de una renovación integral. Los solicitantes deben ser empresas registradas en Singapur con una licencia válida de la Junta de Licencias de Hoteles. Presentar la solicitud antes de que comiencen las obras, la licitación, el pago a proveedores o la contratación convierte la secuenciación del proyecto en parte de esta decisión de inversión.

La STB puede aprobar solicitudes de fondos hasta el 31 de marzo de 2027, y el procesamiento puede tardar hasta 90 días después de recibir los documentos completos. El reembolso depende de los hitos, entregables y costes que califiquen acordados, con el apoyo final determinado mediante la evaluación de la STB. Esto favorece a los propietarios capaces de financiar el intervalo entre la entrega y el reembolso mientras coordinan los cambios de huéspedes, productividad y sostenibilidad en la misma renovación.