Markt für erneuerbaren Luftfahrtkraftstoff – Größen- und Marktanteilsanalyse – Wachstumstrends und Prognose (2026 – 2031)

Markttrends und Einblicke

Verstärkte staatliche Vorschriften für Treibhausgasemissionen

Verbindliche Vorschriften ersetzen freiwillige Rahmenbedingungen als wichtigsten Nachfragekatalysator. Die ReFuelEU-Luftfahrtverordnung der EU schreibt eine SAF-Beimischung von 2 % im Jahr 2025, 6 % bis 2030 und 70 % bis 2050 vor, mit Strafen von 95 EUR pro Tonne CO₂-Äquivalent bei Nichteinhaltung.^{[1]Europäische Kommission, „Fragen und Antworten: ReFuelEU-Luftfahrtinitiative,” europa.eu} Dasselbe Gesetz sieht ein Teilziel für synthetische Kraftstoffe von 1,2 % bis 2030 und 35 % bis 2050 vor, das Investitionen in Power-to-Liquid-Verfahren lenkt. Die erste CORSIA-Compliance-Phase begann 2024, und da jeder Liter SAF 3,5-mal mehr anrechenbare Gutschriften erzeugt als CO₂-Kompensationen, bevorzugen Fluggesellschaften die direkte Beimischung.^{[2]Internationale Zivilluftfahrtorganisation, „CORSIA,” icao.int} Japans 10-%-Mandat für 2030 und Indiens stufenweise eingeführte 1-2-%-Mandate vertiefen den regulatorischen Schwung in Asien und unterstreichen, dass gesetzliche Beimischungsuntergrenzen – nicht die Verfügbarkeit von Rohstoffen – die regionale Akzeptanz bestimmen.

Selbstverpflichtungen der Fluggesellschaften zur Klimaneutralität

Verpflichtungen auf Trägerebene münden in umfangreiche, langfristige Verträge, die das Kapitalrisiko mindern. United Airlines vereinbarte den Kauf von 1,5 Milliarden Gallonen SAF über 20 Jahre, darunter 900 Millionen Gallonen von Neste. Air France-KLM schloss einen 10-Jahres-Vertrag über 800.000 Tonnen mit TotalEnergies ab und sicherte damit die Einnahmen für die Bioraffinerie Grandpuits. Emirates reservierte jährlich 200 Millionen USD für die SAF-Beschaffung und signalisierte die Bereitschaft, aus Europa und Asien zu importieren. Diese Abnahmeverträge sichern Volumen zu Aufschlägen von 1,50–2,50 USD pro Gallone gegenüber dem Spotpreis für Jet A-1 und erfüllen die Anforderungen der Projektfinanzierungsgeber an Einnahmensicherheit.

Druck zur Dekarbonisierung von Geschäftsreisen

Große Unternehmen verankern SAF-Klauseln in Reiseverträgen und schaffen damit einen parallelen Nachfragestrom. Microsoft, Google und Meta verpflichteten sich, über die Sustainable Aviation Buyers Alliance 150 Millionen Gallonen SAF-Gutschriften zu kaufen und damit Kostenlast von Fluggesellschaften auf Endnutzer zu verlagern. Die Geschäftsluftfahrtbetreiber NetJets und Flexjet führten 2025 SAF-inklusive Mitgliedschaften ein, die 15–20 % mehr kosten, aber bei 30 % der Fortune-500-Kunden Anklang fanden. Die EU-Richtlinie zur Nachhaltigkeitsberichterstattung von Unternehmen (Corporate Sustainability Reporting Directive) schreibt die Offenlegung von Scope-3-Emissionen vor und drängt Unternehmen dazu, nachprüfbarem SAF gegenüber Ausgleichszertifikaten den Vorzug zu geben.^{[3]Europäische Kommission, „Fragen und Antworten: ReFuelEU-Luftfahrtinitiative”, europa.eu}

Technologische Durchbrüche bei Elektrokraftstoffen (Power-to-Liquid)

Die Kapitalkosten sinken, da sich Elektrolyse- und Reaktordesigns weiterentwickeln. Das DLR in Deutschland produzierte 2024 Kerosin zu 3,50 EUR pro Liter bei einem Strompreis von 0,05 EUR pro kWh – ein Kostenrückgang von 40 % gegenüber den Pilotprojekten von 2022. OXCCU sammelte 2025 70 Millionen GBP ein, um die direkte CO₂-zu-Kerosin-Umwandlung zu kommerzialisieren, mit dem Ziel, bis 2028 unter 3,00 USD pro Gallone zu kommen. Das Gemeinschaftsunternehmen von Topsoe und Sasol strebt bis 2030 eine jährliche e-SAF-Produktion von 100.000 Tonnen mittels Festoxid-Elektrolyseuren an. Masdar verpflichtete sich zu einer Investition von 1 Milliarde USD in eine Anlage mit 200.000 Tonnen Kapazität in Abu Dhabi und nutzt dabei reichlich vorhandene Solarenergie und direkte Luftabscheidung.

Hohe Produktionskosten gegenüber konventionellem Kerosin

Die SAF-Preise lagen 2025 weiterhin 2- bis 5-mal höher als Jet A-1. Die Herstellung von HEFA kostet 3–6 USD pro Gallone gegenüber 2–3 USD für Petroleum-Kerosin, während E-Kraftstoffe vor Subventionen häufig 8 USD pro Gallone überstiegen. Der US-amerikanische Section-45Z-Kredit von 1,75 USD pro Gallone verringert die Lücke, läuft jedoch 2027 aus, was die langfristige Wirtschaftlichkeit trübt. Die Kapitalintensität verstärkt das Risiko; PtL-Anlagen erfordern etwa 1 Milliarde USD für eine jährliche Kapazität von 100.000 Tonnen.

Wettbewerb um Rohstoffe und Versorgungsengpässe

Das globale UCO-Angebot belief sich 2024 auf 10 Milliarden Liter gegenüber einer Nachfrage von 15 Milliarden Litern, was die Preise 2025 auf 1.200 USD pro Tonne trieb. Europa importierte mehr als 60 % seines UCO aus China und setzte die Produzenten damit Betrugsermittlungen aus, die eine Falschzertifizierung von bis zu 20 % aufdeckten. Die Märkte für tierische Fette verknappten sich, da Projekte für erneuerbaren Diesel das Angebot absorbierten, was die Talgpreise zwischen 2024 und 2025 um 35 % steigen ließ.

*Unsere Prognosen behandeln die Auswirkungen von Treibern und Einschränkungen als richtungsweisend und nicht additiv. Die Wirkungsprognosen berücksichtigen Basiswachstum, Mischungseffekte und Wechselwirkungen zwischen Variablen.

Segmentanalyse des Marktes für erneuerbare Luftfahrtkraftstoffe

Gebrauchtes Speiseöl und Abfallfette machten 2025 40,4 % des Marktanteils für erneuerbare Luftfahrtkraftstoffe aus, was die Reife von HEFA und etablierte Erfassungsnetze widerspiegelt. Industrielles CO₂ in Kombination mit grünem Wasserstoff soll bis 2031 mit einer CAGR von 59,5 % wachsen – dem schnellsten unter allen Rohstoffen –, da das synthetische Teilziel der ReFuelEU-Verordnung die Abnahme absichert.^{[4]DLR Deutsches Zentrum für Luft- und Raumfahrt, „Power-to-Liquid”, dlr.de} Tierische Fette bleiben volumenmäßig begrenzt, während lignocellulosische Biomasse aufgrund kapitalintensiver Vergasungs-FT-Prozesse zurückbleibt, die bislang nur Fulcrum BioEnergy im kommerziellen Maßstab umgesetzt hat.

Die Nachfrage nach Lipid-Rohstoffen verschärft sich rasch. Die globalen UCO-Importe stiegen stark an, was die Europäische Kommission veranlasste, Zertifizierungsketten zu prüfen und strengere Rückverfolgbarkeitsstandards zu erwägen. Pflanzenöle stehen unter Nachhaltigkeitskritik; die EU schloss palmölbasiertes HEFA 2024 aus und lenkte die Beschaffung auf Sojabohnen- und Rapsöle mit geringerer Ausbeute um. Angesichts der absehbaren Obergrenzen bei Lipiden erweist sich synthetisches e-SAF als einziger Weg, der den im EU-Recht verankerten Beimischungsanteil von 35 % bis 2050 erfüllen kann.

Notiz: Segmentanteile aller Einzelsegmente sind nach dem Kauf des Berichts verfügbar

HEFA dominierte mit einem Anteil von 69,9 % am Markt für erneuerbaren Luftfahrtkraftstoff im Jahr 2025, angetrieben durch Nestes 1,9-Millionen-Tonnen-Anlage in Singapur und die Umrüstung von TotalEnergies in Grandpuits.^{[5]Neste Corporation, „Singapur-Erweiterung,” neste.com} Die Abhängigkeit von Lipiden begrenzt die künftige Produktion jedoch auf etwa 10 Millionen Tonnen jährlich. PtL/e-SAF wird voraussichtlich mit einer CAGR von 55,8 % wachsen, begünstigt durch sinkende Elektrolyseurkosten und die wachsende Verfügbarkeit von ultrapreisgünstigem Solarstrom im Nahen Osten. ATJ und FT-SPK spielen Übergangsrollen: LanzaJets Freedom-Pines-Anlage erreichte 2025 10 Millionen Gallonen, während Velocys endlich die ASTM-Zulassung für seinen Siedlungsabfall-Weg erhielt und damit den Bau von Bayou Fuels freischaltete.

HEFAs Brownfield-Vorteil bleibt kurzfristig stark; die Co-Verarbeitung in Erdölraffinerien senkt die Investitionskosten im Vergleich zu Greenfield-Projekten um bis zu 50 %. Dennoch orientieren sich Investoren zunehmend an PtL-Projekten mit 15-jährigen Abnahmeverträgen, da die politische Sicherheit zunimmt. Die Technologielizenzierung ist zu einem strategischen Engpass geworden: Honeywell UOPs Ecofining-Verfahren bildet die Grundlage für mehr als 70 % der globalen HEFA-Kapazität und generierte 2024 Lizenzgebühren in Höhe von 200 Millionen USD.

Die Kategorie der 10–50-%-Beimischung erzielte 2025 einen Marktanteil von 77,5 %, da keine Modifikationen an Flugzeugen oder Triebwerken erforderlich sind. Fluggesellschaften verlagern sich nun nach oben, da die Vorschriften strenger werden; das 50–100-%-Segment soll in den Jahren 2026–2031 mit einer CAGR von 52,6 % wachsen. Airbus und Boeing haben seit 2025 alle Neuauslieferungen für 100 % SAF zertifiziert. Emirates und Virgin Atlantic absolvierten Demonstrationsflüge mit reinem SAF und bewiesen damit die betriebliche Machbarkeit.

Fluggesellschaften bevorzugen höhere Beimischungsanteile, weil eine 10-%-Mischung lediglich eine 8-prozentige Reduzierung der Lebenszyklusemissionen von CO₂ erbringt – weit unter dem Niveau der Klimaneutralitätspfade. Regulatorische Mindestanforderungen steigen: ReFuelEU verlangt bis 2030 effektiv Beimischungen von mehr als 10 %, während Singapurs Abgabe angebotsseitige Subventionen für 3–5-%-Beimischungen bis 2030 finanziert. Mit zunehmenden Triebwerksgenehmigungen werden Fluggesellschaften auf 50–100-%-Betrieb umstellen, sofern die Kostenanreize bestehen bleiben.

Notiz: Segmentanteile aller Einzelsegmente sind nach dem Kauf des Berichts verfügbar

Kommerzielle Fluggesellschaften repräsentierten 2025 80,1 % der Marktgröße für erneuerbare Luftfahrtkraftstoffe und sollen mit einer CAGR von 39,2 % wachsen. United Airlines, Air France-KLM, Southwest und Ryanair haben Abnahmeverpflichtungen von insgesamt mehr als 3 Milliarden Gallonen übernommen und damit die Nachfragesichtbarkeit gesichert. Die Übernahme durch die Verteidigung nimmt zu; die US-Luftwaffe hat 2024–2025 SAF-Verträge im Wert von USD 500 Millionen abgeschlossen und strebt einen Kraftstoffanteil von 50 % bis 2030 an. Die Geschäftsluftfahrt spielt eine margenstarke Rolle: NetJets' SAF-Tarif erreichte unter großen Firmenkunden eine Durchdringungsrate von 30 %. Frachtfluggesellschaften wie FedEx planen bis 2030 Beimischungen von 30 %, um die Dekarbonisierungsanforderungen der Versender zu erfüllen.

Regierungen betrachten die SAF-Beschaffung zunehmend als Energiesicherheitsstrategie. Die militärische Einbeziehung von e-SAF in die Logistik verringert die Abhängigkeit von Versorgungsunterbrechungen bei Erdöl, während Firmenflugabteilungen Buch-und-Forderungs-Zertifikate verlangen, um Scope-3-Ziele zu erfüllen. Diese Dynamiken diversifizieren die Kundenbasis und verteilen Preisaufschläge auf mehrere Zahlerkategorien.

Geografische Analyse

Markt für erneuerbare Luftfahrtkraftstoffe in Europa und Nordamerika

Europa wird bis 2031 voraussichtlich ein CAGR von 43,0 % verzeichnen und damit Nordamerika übertreffen, obwohl Nordamerika im Jahr 2025 einen Marktanteil von 42,6 % bei erneuerbaren Luftfahrtkraftstoffen hält. Die EU mischte 2024 193.000 Tonnen SAF bei, was lediglich 0,6 % des Kerosinverbrauchs entspricht, doch angekündigte Projekte sollen die Kapazität bis 2030 auf 3,2 Millionen Tonnen steigern, hauptsächlich in den Niederlanden, Frankreich und Deutschland. Flughafeninfrastrukturprogramme in Amsterdam, Paris und Frankfurt senken die Logistikkosten und sichern die Versorgung.

Markt für erneuerbare Luftfahrtkraftstoffe in den Vereinigten Staaten und Kanada

Nordamerika profitiert von etablierten HEFA-Kapazitäten in der Raffinerie von World Energy in Paramount sowie von großzügigen Produktionsgutschriften im Rahmen des Inflation Reduction Act. Abschnitt 45Z bietet bis zu 1,75 USD pro Gallone, ist jedoch nach 2027 mit einem Verlängerungsrisiko behaftet, was einige Entwickler dazu veranlasst, Investitionsentscheidungen aufzuschieben. Kanada führte ein Förderprogramm in Höhe von 1,1 Milliarden USD ein, das auf eine inländische Produktion von 10 % bis 2030 abzielt, doch der Wettbewerb um Rohstoffe mit erneuerbarem Diesel begrenzt das kurzfristige Wachstum.

Markt für erneuerbare Luftfahrtkraftstoffe im asiatisch-pazifischen Raum und im Nahen Osten und Afrika

Der asiatisch-pazifische Raum erwacht. Singapurs 1-%-Beimischungspflicht tritt 2026 in Kraft, Japan strebt bis 2030 einen Anteil von 10 % an, und Indien führt bis 2028 schrittweise Anforderungen von 1–2 % ein. China strebt eine Produktion von 50.000 Tonnen bis 2025 an, verfehlte dieses Ziel jedoch mit 30.000 Tonnen aufgrund von Rohstoffknappheit. Australien stellte 2025 720 Millionen USD für die SAF-Förderung bereit und strebt bis 2030 eine Beimischungsquote von 10 % an. Der Nahe Osten positioniert sich als PtL-Zentrum; Masdars 200.000-Tonnen-Anlage in Abu Dhabi wird kostengünstigen Solarstrom nutzen, und die Fluggesellschaft Emirates aus den VAE hat einen 15-jährigen Abnahmevertrag unterzeichnet.