Markt für Retail Media Networks – Größen- und Marktanteilsanalyse: Wachstumstrends und Prognose (2026–2031)

Markttrends und Einblicke

Priorisierung von Erstanbieterdaten durch Abkehr von Drittanbieter-Cookies beschleunigt RMN-Budgets in Nordamerika

Googles Kehrtwende im Juli 2024 bezüglich der Abschaffung von Cookies hat die Dringlichkeit für Werbetreibende, deterministische, vom Einzelhändler bereitgestellte Zielgruppen zu sichern, noch verstärkt. Marken engagieren sich nun in Netzwerken, selbst wenn ihre Produkte nicht beim jeweiligen Einzelhändler gelistet sind, um hochwertige Erkenntnisse zu gewinnen. Die Attraktivität ergibt sich aus der Möglichkeit, Werbeexposition mit verifizierten Transaktionen nahezu in Echtzeit abzugleichen – eine Kennzahl, die traditionelle digitale Kanäle nicht erreichen können. Da US-amerikanische Käufer zunehmend online recherchieren und im Geschäft kaufen, setzen Werbetreibende auf Retail Media, um die Customer Journey zu vereinheitlichen und die Ausgabenwirksamkeit zu validieren. Marken leiten folglich inkrementelle Investitionen in Netzwerke um, die sowohl Reichweite als auch geschlossene Analysen bieten.

Monetarisierungsdruck auf Einzelhändler bei geringen Handelsmargen in Europa

Europäische Einzelhändler kämpfen mit komprimierten Erfüllungsökonomien, die die Kernrentabilität untergraben, was zu einer Hinwendung zu Medienerlösen mit Betriebsmargen von 50–70 % führt. Die regionalen Werbeausgaben werden laut WARC voraussichtlich im Jahr 2026 EUR 22,3 Milliarden (USD 24,1 Milliarden) und bis 2028 EUR 31,3 Milliarden (USD 33,8 Milliarden) erreichen. Inkrementelle Gewinne aus Retail Media ermöglichen es Handelsketten, in Preiswettbewerbsfähigkeit, Logistikverbesserungen und Loyalitätsinnovationen zu reinvestieren. Lebensmittelhändler wie Tesco und Carrefour integrieren KI in loyalitätsgestützte Kampagnen, was auf eine anhaltende Beschleunigung hindeutet. 

Umschichtung von Handelsförderungsbudgets hin zu digitalen Online-Regalen treibt den Markt

Vermarkter finanzieren Retail Media größtenteils aus bestehenden Käufer- und Handelsbudgets und ersetzen Papiercoupons und Endkappen durch dynamische Banner, die sich in Echtzeit anpassen. Marken gewinnen die Flexibilität, Angebote basierend auf Lagerbestand, Wettbewerberbewegungen und Kontextdaten zu steuern, während sie innerhalb von Stunden eine SKU-genaue Umsatzanalyse erhalten. Die Reaktionsfähigkeit des digitalen Regals, verbunden mit Leistungstransparenz, festigt Retail Media als zentralen Aktivierungskanal am Point of Purchase. 

Omnichannel-Verknüpfung von digitalen In-Store-Bildschirmen und Apps treibt den Markt

Einzelhändler integrieren mobile Apps, intelligente Einkaufswagen und vernetzte Bildschirme in die Ladengestaltung und erweitern damit programmatische Taktiken effektiv auf den Gang. In-Store-Retail-Media wird voraussichtlich bis 2028 das Online-Wachstum übertreffen, da physische Standorte zu Premium-Inventar werden, das erlebnisorientiertes Engagement mit deterministischer Messung verbindet. CVS, Macy's und Heimwerkerketten kuratieren nun Platzierungen, die das Einkaufserlebnis ergänzen statt zu unterbrechen, und wahren so das Kundenerlebnis, während sie den Besucherverkehr monetarisieren.

Begrenzte SKU-genaue Attribution außerhalb geschlossener Ökosysteme

Jedes Netzwerk schützt seine eigenen Kennzahlen und Identifikatoren, was die plattformübergreifende Vergleichbarkeit erschwert. Werbetreibende haben Schwierigkeiten, Berichte zu vereinheitlichen und die Leistung zu benchmarken, was das Risiko einer Budgetfragmentierung birgt. Ohne Branchenstandards müssen Marken disparate Dashboards zusammenführen, was Entscheidungszyklen verlängert und Skalierungsverpflichtungen einschränkt.

Mangel an Fachkräften an der Schnittstelle von Medien und Handel bei Einzelhändlern hemmt den Markt

Einzelhändler konkurrieren um Spezialisten, die sowohl in der Handelswirtschaft als auch im programmatischen Betrieb versiert sind. Die Knappheit treibt die Arbeitskosten in die Höhe und verlangsamt die Umsetzung von Entwicklungsplänen, insbesondere bei regionalen Handelsketten. Viele lagern an Technologieanbieter aus und tauschen Marge und Datensouveränität gegen Geschwindigkeit ein, doch diese Abhängigkeit kann die langfristige Differenzierung begrenzen.

*Unsere Prognosen behandeln die Auswirkungen von Treibern und Einschränkungen als richtungsweisend und nicht additiv. Die Wirkungsprognosen berücksichtigen Basiswachstum, Mischungseffekte und Wechselwirkungen zwischen Variablen.

Segmentanalyse des Marktes für Retail-Media-Netzwerke

Online-Inventar generierte 77,35 % der Ausgaben im Jahr 2025 und bestätigte damit seinen First-Mover-Vorteil und die Tiefe der Verhaltensdaten von Käufern. Das digitale Regal hat sich zu einem dauerhaft aktiven, leistungsgemessenen Medium entwickelt, das die meisten integrierten Kampagnen verankert. Dennoch sind In-Store-Platzierungen bereit, mit einer CAGR von 11,62 % zu wachsen, was bedeutet, dass ihr Beitrag zur Marktgröße für Retail Media Networks deutlich zunehmen wird. Frühe Anwender wie CVS Media Exchange installieren interaktive Endkappen, Audio-Messaging und KI-Einkaufswagen, die neue Einflusspunkte erschließen. Werbetreibende schätzen die Nähe zu Entscheidungspunkten und die Möglichkeit, Attributionslücken durch die Verknüpfung von Treuescans an der Kasse zu schließen. 

Physische Umgebungen profitieren auch von Online-Erkenntnissen; Heatmap-Analysen und A/B-Tests von Creatives können nun auf Endkappen-Bildschirmen repliziert werden. Mit der Reifung von Inventarkartierung und Echtzeit-Gebotsverfahren könnten stationäre Räume von Festpreisschildern zu programmatischen Endpunkten übergehen. Diese Entwicklung dürfte inkrementelle Budgets von nationalen Marken anziehen, die eine Omnichannel-Frequenzkontrolle anstreben, sowie von lokalen Marken, die eine präzise Wirkung auf Filialebene suchen. 

Display erzielte im Jahr 2025 einen Umsatzanteil von 44,55 %, was seine Vielseitigkeit auf Suchergebnisseiten, Kategorieseiten und Startseiten belegt. Cost-per-Click- und Tausend-Kontakt-Preis-Modelle bleiben weit verbreitet und sprechen leistungsorientierte Werbetreibende an, die sofortige Traffic- und Verkaufssignale suchen. Video ist zwar kleiner, wird aber mit einer CAGR von 11,78 % prognostiziert und fügt dem Markt für Retail Media Networks erzählerische Tiefe und Markenaufbaukapazität hinzu. Einzelhändler haben kurzformatige, kaufbare Clips und integrierte Livestream-Präsentationen eingeführt, die die Verweildauer und den durchschnittlichen Bestellwert steigern. 

Suchmaschinenwerbung behauptet ihre Stärke dort, wo die Kaufabsicht explizit ist, insbesondere auf Marktplatzstrukturen, die traditionelle bezahlte Suche widerspiegeln, aber den Kreislauf zum Handel schließen. Native-Einheiten entwickeln sich zu dynamischen Produktkollektionen, die für jeden Käufer personalisiert sind. Generative-KI-Tools wie Microsoft Retail Media Creative Studio senken die Hürden für die kreative Produktion und ermöglichen es Marken, Versionen, die auf Produktverfügbarkeit, saisonale Anlässe und Zielgruppensegmente abgestimmt sind, in Stunden statt Wochen zu iterieren.

Händlereigene Plattformen erzielten im Jahr 2025 einen Anteil von 67,45 %, gestützt durch exklusiven Zugang zu Kaufdaten und die Möglichkeit, Ergebnisse zu validieren. Proprietäre Netzwerke bieten zudem eine margenstarke Diversifizierung inmitten margenarmer Kerngeschäfte. Drittanbieter-Aggregatoren, die mit einer CAGR von 9,07 % wachsen, adressieren die Schmerzpunkte der Werbetreibenden rund um Fragmentierung, indem sie Inventar von mehreren Einzelhändlern zusammenführen. Anbieter wie Criteo nutzen KI-Algorithmen, die die Produktneigung über Einzelhändler hinweg vorhersagen und die Optimierung verbessern, ohne direkten Zugang zum Datensee jedes Einzelhändlers zu benötigen. 

Die Wettbewerbsdynamik verschiebt sich hin zu hybriden Modellen: Walmart und Target behalten die Datenverantwortung intern, öffnen aber Kanäle über zugelassene DSPs und behalten so die Kontrolle, während sie die Reichweite für Werbetreibende erweitern. Kleinere Einzelhändler entscheiden sich häufig für die Auslagerung von Full-Stack-Technologie und tauschen Flexibilität gegen Geschwindigkeit. Das Hauptschlachtfeld liegt zunehmend in der Messtransparenz und der Fähigkeit, Clean Rooms für datenschutzkonforme Datenzusammenarbeit zu nutzen.

Konsumgüter repräsentierten im Jahr 2025 25,75 % der Ausgaben und nutzten dabei ein langjähriges Erbe im Käufermarketing und in der Zusammenarbeit mit Einzelhändlern. Konsumgütermarken nutzen fortschrittliche Retail-Media-Analysen, um Neuprodukteinführungen, saisonale Aktionen und Warenkorbaufbautaktiken zu optimieren. Schönheits- und Körperpflegeprodukte werden voraussichtlich eine CAGR von 9,39 % erzielen, unterstützt durch reichhaltige Bildsprache, Tutorial-Videos und hohe Bruttomargen, die Investitionen in den oberen Trichterbereich rechtfertigen. Marken nutzen Einzelhändlerdaten, um Farbauswahl und personalisierte Pflegeprogramme zu verfeinern und so Konversion und Kundenwert zu steigern. 

Elektronik- und Technologiemarken nutzen Vergleichsmaschinen und spezifikationsreiche Inhalte, um überlegte Käufe zu beschleunigen. Lebensmittel- und Lieferanwendungen dominieren Convenience-Missionen; Instacarts Anzeigen machten im dritten Quartal 2024 mehr als ein Drittel seines Umsatzes aus – US-amerikanische Handelskammer. Bekleidungs- und Modehändler integrieren Lifestyle-Bildsprache und virtuelles Anprobieren, um den Zyklus von der Inspiration zum Kauf zu verkürzen und die Relevanz von Retail Media entlang des gesamten Kaufpfads zu erweitern.

Geografische Analyse

Markt für Retail-Media-Netzwerke in Nordamerika

Nordamerika hielt 2025 einen Anteil von 36,62 % der Ausgaben, gestützt durch die Reichweite von Amazon Advertising und das schnelle Wachstum von Walmart Connect. Die fortgeschrittene E-Commerce-Durchdringung und die ausgereifte programmatische Infrastruktur der Region fördern rasche Experimente im Bereich Connected-TV und Erweiterungen auf Basis von Treueprogrammdaten. Einzelhändler konkurrieren ebenso stark über Mediafähigkeiten wie über ihr Sortiment, wobei Walmart im Jahr 2024 einen Werbeumsatz von 4,4 Milliarden USD verzeichnete (Digiday). Die Größe des Marktes für Retail-Media-Netzwerke in den Vereinigten Staaten dürfte sich weiter ausdehnen, da Lebensmittel-, Apotheken- und Fachhandelsketten neu gegründete Netzwerke einführen und damit den Wettbewerb um Differenzierung in Bezug auf Messgenauigkeit und Inventarqualität verschärfen. 

Markt für Retail-Media-Netzwerke im asiatisch-pazifischen Raum

Der asiatisch-pazifische Raum wird von 2026 bis 2031 eine CAGR von 7,44 % verzeichnen – die höchste weltweit. Die fest verankerten Ökosysteme rund um Alibaba und JD.com in China bilden das Vorbild, doch Flipkart in Indien sowie Shopee und Lazada in Südostasien treiben die regionsweite Expansion voran. Die Verbindung von Social Commerce, mobilen Zahlungslösungen und Livestream-Verkauf prägt die Entwicklung im asiatisch-pazifischen Raum und bietet Werbetreibenden nahtlose Funnels von der Entdeckung bis zum Kaufabschluss. Einzelhändler in Korea und Japan experimentieren mit Technologien für autonome Geschäfte, die Echtzeit-Telemetriedaten von Käufern in die Werbeentscheidung zurückspielen und so die Präzision erhöhen. 

Markt für Retail-Media-Netzwerke in Europa

Die europäischen Investitionen in Retail Media sollen sich bis 2028 auf 31,3 Milliarden EUR (33,8 Milliarden USD) verdoppeln (WARC). Regulatorische Rahmenbedingungen priorisieren kontextbezogene und First-Party-Strategien und treiben Innovationen in Clean-Room-Architekturen voran, die Transparenz mit Compliance in Einklang bringen. Tesco und Carrefour führen Rollouts an, bei denen Treueprogrammdaten direkt in Self-Service-Anzeigenmanager integriert werden und Marken so Kampagnen auf Haushaltsebene durchführen können. Fragmentierung bleibt bestehen, doch das Fehlen eines Marktteilnehmers in der Größenordnung von Amazon eröffnet Lebensmittelhändlern und Allgemeinwarenhändlern Möglichkeiten, Werbebudgets von Unternehmen zu gewinnen, die nach Alternativen suchen.