インド半導体市場規模・シェア分析 - 成長トレンドと予測（2027年〜2032年）

市場動向とインサイト

政府インセンティブ制度（PLI、DLI）

政府の設計支援は、複数の異なる国内アプリケーション向けの半導体プロジェクトを支援するとで、潜在的なサプライヤーベースを拡大します。2026年3月までに、設計連携インセンティブ制度（Design Linked Incentive Scheme）は、監視、エネルギー計測、衛星通信、ブロードバンドなどの用途向けに24件のチップおよびシステムオンチップ設計プロジェクトを承認しました。2026年8月までに、支援を受けた企業はファウンドリー全体で30件以上のチップ設計テープアウトを達成しました。^[1] アプリケーションの幅広さは、単一のデバイスプログラムよりも商業的機会を広げます。テープアウトは設計のマイルストーンであるため、インセンティブがファブリケーションおよびパッケージング需要に与える影響は、支援を受けた設計のうちどれだけが量産に到達するかによって異なります。

輸送の急速な電動化

輸送の電動化は、半導体需要を車両を超えて、それらを支えるために必要な充電設備にまで拡大しす。インドは2025〜26年度に250万台の電気自動車を販売し、この需要メカニズムに対して相当な下流基盤を提供しました。2025年11月、Zenergizeはベンガルールの充電ポイントオペレーターPower Podと協力し、各60kW定格のシリコンカーバイドベースのDC急速充電器9台を稼働させました。この設備にはZenergizeが独自に開発した電力モジュールが含まれており、充電インフラの拡張を特定のパワーエレクトロニクスアプリケーションと結びつけています。Zenergizeのように自社の電力モジュールを設計する充電器メーカーは、車両内部のチップとは別に、設備レベルでシリコンカーバイドパワーデバイスへの需要を生み出します。

5Gロールアウトおよびバーラットネット光ファイバー拡張

ネットワークのロールアウトは、より広いカバレッジと無線設備に組み込まれた処理機能を通じて半導体需要を支えます。インドの5G基地局数は、2023年3月31日の140,623局から2026年6月30日には562,971局に増加しました。^[2] ノキアはチェンナイ工場で国内および世界市場向けに5G NRおよびマッシブMIMO設備を製造しています。2026年7月までに、5Gサービスはインドの全地区の99.9%で利用可能になりました。2023年3月から2026年6月の間に約422,000局が追加されたことで、半導体を使用する無線設備の設置基盤が拡大し、ロールアウト需要とノキアがチェンナイで製造する種類の設備が結びついています。

データセンターおよびAIワークロード

共有AIコンピューティングは、多くのユーザーにサービスを提供する認定プロバイダーを通じてGPU容量をルーティングします。2026年3月までに、国家AIコンピューティング容量フレームワークの下で14の認定サービスプロバイダーおよびデータセンターを通じて約38,231台のGPUがオンボードされました。IndiaAIの共有コンピューティング容量は2026年6月時点で45,000台以上のグラフィックス処理ユニット（GPU）を超えました。2026年8月までに、237件のプロジェクトがIndiaAIミッションを通じて補助付きAIコンピューティングアクセスしました。このアクセスはモデル開発、トレーニング、テスト、研究を支援し、研究者、スタートアップ、イノベーターの参入障壁を下げます。チップサプライヤーにとって関連するルートはGPU容量をオンボードするプロバイダーであり、237件のプロジェクトはその容量へのアクセス需要を示しています。

先端ノードエンジニアリングにおける人材不足

専門人材の確保は、新しいファブリケーション施設を信頼性の高い半導体供給に転換する際の制約となり得ます。2026年8月、IEEEシニアメンバーのSanthosh Sivasubramaniは、訓練された人材がインドの先端ノード移行と新しい先端施設にとって潜在的なハードルであると指摘しました。インド政府政策委員会（NITI Aayog）の2026年5月のロードマップも、ファブリケーション、先端パッケージング、テストスキルにわたる不足を指摘しました。これらの制約を合わせると、設備投資はサプライヤーが生産を確実に拡大できるようになる前に、運用の専門知識と一致させる必要があることを意味します。2026年7月、政府はインド半導体ミッション（India Semiconductor Mission）がLam Researchとナノファブリケーションおよびプロセスエンジニアリングトレーニングで提携したと報告しました。必要な運用の専門知識を開発することで、ファブリケーション拡張に人材コストとリードタイムが加わります。

超純水および電力インフラの不足

ユーティリティ要件はファブリケーション経済に繰り返し発生するハードルを加えます。インド政府政策委員会（NITI Aayog）の2026年5月のロードマップは、半導体製造が相当量の継続的な電力と高品質の水を必要とし、ろ過とリサイクルが運用コストを増加させると説明しました。電力はシリコン加熱、リソグラフィー、クリーンルーム環境を支え、高品質の水はウェーハ表面から化学物質と汚染物質を除去します。極端紫外線リソグラフィーは従来のリソグラフィーツールよりも多くの電力を必要とします。これらの繰り返し発生するコストはファブリケーション事業を維持するために必要な収益を引き上げるため、建設資金の調達だけでは商業的な実行可能性を確立することはできません。

*当社の予測では、推進要因および抑制要因の影響を加算的ではなく方向性のあるものとして扱います。影響予測は、ベースライン成長、構成効果、および変数間の相互作用を反映しています。

セグメント分析

集積回路は2026年のインド半導体市場規模の57.15%のシェアを占め、2027年〜2032年にかけてCAGR 7.7%で最も成長の速いセグメントと予測されています。2026年2月28日、Micron Technology, Inc.はDell Technologies社にインドで製造・販売されるノートパソコン向けのインド製メモリモジュールの初回出荷を行いました。初回出荷がインド市場向けに組み立てるノートパソコンメーカーに向けられたため、MicronのSanandメモリモジュール生産は国内PC生産プログラムと結びついています。

プロセスノードの野心だけが集積回路サプライヤーの商業的リーチを定義するわけではありません。アナログ、イクロ、ロジック、メモリはそれぞれ別の製品選択肢を生み出し、テクノロジーノードは製造範囲にさらなる次元を加えます。市場定義の下では、アナログ、マイクロ、ロジック、メモリデバイスは、国内製造か輸入かを問わず、サプライヤーのインドへの最初の販売時に一度カウントされます。したがって、国内ファブまたはパッケージングラインは、そのデバイスがインドのバイヤーに販売される際にこのセグメントの売上に加わり、顧客所有の材料を処理することで除外されるサービス料が発生します。

注記: 個々のセグメントのシェアはレポート購入時に入手可能

通信（有線・無線）は2026年のインド半導体市場シェアの32.78%を占め、最大のセグメントとなっています。線データ使用量は2024〜25年度の228,779ペタバイトから2025〜26年度には285,376ペタバイトへと24.74%増加しました。このトラフィック成長は、既存の通信ネットワーク内での容量主導の需要論拠を支持します。無線データ加入者数の9.29%増加（10.3億人）を上回り、加入者あたりの処理トラフィックが設置済みネットワーク設備の処理および容量要件の追加的な源泉となっています。

自動車は2027年〜2032年にかけてCAGR 9.03%で最も成長の速いセグメントと予測されています。日本自動車工業会（SIAM）の2025〜26年度国内乗用車合計（BMW、メルセデス、JLR、ボルボオートを除く）は464万台に達しました。先進運転支援システムおよびソフトウェア定義車両アプリケーションは、センシング、コンピューティング、自律走行のために半導体を使用します。これらの機能は、より大きな車両生産基盤に対してより多くのデバイスを供給するだけでなく、製品開発の機会を生み出します。SIAMは2025〜26年度の乗用車成長を部分的に電気乗用車登録数が前年比80%以上増加したことに結びつけており、EVにおけるSiCおよびGaNパワーデバスの機会を強化しています。

注記: 個々のセグメントのシェアはレポート購入時に入手可能

地域分析

北インド半導体市場

北インドは2025年の主要収益貢献地域であり、組立・テストがその後の拡大への具体的なルートを提供しています。HCLグループとFoxconnのインド合弁会社India Chip Pvt. Ltd.は、2026年2月にウッタル・プラデーシュ州ジェワールで月間20,000枚のウェーハを処理する予定のアウトソーシング半導体組立・テスト（OSAT）施設の起工式を行いました。予定されているディスプレイドライバーチップは、携帯電話、ノートパソコン、自動車、PC、その他のディスプレイを持つデバイスに対応し、共通の半導体機能を通じて複数の機器カテゴリーへの露出をプロジェクトに与えます。2028年までの稼働が見込まれており、合弁会社の予ディスプレイドライバーチップは北インドの2025年収益リードの後、携帯電話、ノートパソコン、自動車メーカー向けの国内供給を拡大します。

西インド半導体市場

西インドは2031年まで最も成長の速い地域と予測されており、メモリ組立が国内コンピューティング供給へのルートを提供しています。Micron Semiconductor Technology India Private Limitedは2026年2月28日にグジャラート州サナンドで商業生産を開始しました。^[3] そのメモリモジュール生産は、この地域に拡大できる稼働中の組立・テスト事業を与えており、その製造機会には新しいウェーハファブリケーションプロジェクトに完全に依存するのではなく、バックエンド処理が含まれます。

地域差はまた、半導体設計と組立・テストの分離を反映しており、各地域に産業への異なるルートを与えています。南インドは2025年9月にベンガルールにArmのオフィスを追加し、電製品向け2nmチップを含む設計作業が計画されています。Renesas Electronics Corporation（ルネサスエレクトロニクス株式会社）のノイダおよびベンガルール設計施設は2025年5月に開設され、デリーNCRと南インドにわたって設計活動を拡大しました。ラジャスタン州では、Sahasra Semiconductors Pvt. Ltd.のビワディにある半導体組立・テスト施設が2026年5月に別の電子機器製造クラスターとともに開設されました。ベンガルールとノイダの設計能力はビワディの組立・テスト能力とは別であり、これらの拠点はチップサプライチェーンの異なる段階に貢献しています。

規制の枠組みと見通し

選択された管轄区域は、インドで適格な生産プロジェクトを設立する半導体メーカーの観点から比較されています。国家レベルでは、電子情報技術省（Ministry of Electronics and Information Technology）が2026年8月31日にSemicon 2.0の全6本柱に関する通知を発行し、インド半導体ミッション（India Semiconductor Mission）がノーダルエージェンシーとなっています。グジャラート州の半導体政策は、適格プロジェクトに対する条件付き土地割り当て、迅な承認、ユーティリティアクセス、財政支援を通じて国家支援を補完しています。

インドの高い魅力度は、設計、製造、研究、人材育成にわたる通知済み支援の幅広さを反映しています。通知済み制度の下での申請は最初の3年間受け付けられ、3年後または必要に応じて評価が行われるため、申請者はその期間中に通知済みの条件で申請します。グジャラート州の高い評価は、指定された国家半導体制度の下での承認を含む基準に従い、プロジェクト支援と産業インフラ支援の組み合わせを反映しています。2026年9月22日時点で、グジャラート州の2022〜27年半導体政策は後継者の発表なしに有効なフレームワークであり続けており、2027年に政策が終了するまで土地、承認、ユーティリティ、財政支援の条件が変わらず維持されています。

バリューチェーンの段階

価値創造は、インドにおけるファブレス製品開発、計画中のウェーハファブリケーション、半導体組立・テストにわたって異なります。Signalchipはファブレスの無線通信半導体製品を開発しています。2025年、Tata Electronics Private LimitedとTata Semiconductor Manufacturing Private Limitedはドーレラでの計画商業ファブに関してインド半導体ミッション（India Semiconductor Mission）と財政支援協定に署名しました。製品開発者と製造参加者は、設計を販売可能なデバイスに転換する際に異なる立場を占め、製品収益と処理収益への異なるルートを持っています。

Tata Electronicsの2026年5月のASMLとの覚書（MoU）は、計画中のドーレラファブ支援をリソグラフィー、現地トレーニング、サプライチェーンのレジリエンス、研究開発インフラと結びつけました。ツール、現地トレーニング、研究開発インフラを一つの計画ファブのために組み合わせることで、この協定は設備アクセスと運用能力を立ち上げの補完的な要件として扱っています。ファブの将来のウェーハファブリケーション料金は、したがって設備とワークフォースのパートナーが共に生産を支援することに依存しており、処理収益がいつ始まるかにその貢献を結びつけています。

市場参加者にとっての主要な機会

機会は提供される半導体機能とそれを使用する機器メーカーによって異なります。インド半導体ミッション（India Semiconductor Mission）は、シリコン、化合物半導体、フォトニクス、センサー、ディスクリートデバイス製造にわたるSemicon 2.0ファブ申請を受け付けています。自動車制御、車両パワーエレクトロニクス、診断センシングは、それらの製造カテゴリーに異なるバイヤー要件を与えます。

中心的な機会はアプケーション整合型製造であり、資金調達と定義されたデバイス提供を共に開発します。インド政府政策委員会（NITI Aayog）の2026年ロードマップは、現代のアナログファブの資本要件を通常5 ビリオン 米ドル超と説明しており、ウェーハファブリケーションに関わる資金調達規模を示しています。インド半導体ミッション（India Semiconductor Mission）は技術的・財務的ケースの両方を審査するため、いずれかの開放カテゴリーへの申請者は製品計画と資本計画を共に支持する必要があります。