Analyse de la taille et de la part du marché des véhicules électriques au Vietnam - Tendances de croissance et prévisions (2026 - 2031)

Tendances et perspectives du marché des véhicules électriques au Vietnam

Montée en puissance de la fabrication nationale

VinFast vise environ 80% de contenu national d'ici 2026, tout en portant la capacité installée à environ 500 000 véhicules d'ici 2027 et jusqu'à 1 million d'unités par an d'ici 2030. Cette montée en puissance est conçue pour comprimer les coûts des composants par unité, approfondir la localisation des fournisseurs et réduire l'exposition à la volatilité des taux de change liée aux pièces importées. Les plans d'investissement parallèles de Chery et Geely renforcent davantage la position du Vietnam en tant que hub régional émergent d'assemblage et d'exportation. Cependant, les composants à haute valeur ajoutée tels que les semi-conducteurs avancés, l'électronique de puissance et les systèmes de gestion de batterie continuent de dépendre significativement des importations en raison des capacités de fabrication nationale limitées. Les accords d'approvisionnement à long terme et les contrats d'achat menés par VinFast offrent aux fournisseurs locaux une meilleure visibilité sur la demande, soutenant de nouveaux investissements en capital, le transfert de technologie et une localisation plus rapide de l'écosystème.

Incitations gouvernementales et remises fiscales

Le cadre national d'incitations prolonge les exonérations totales de droits d'immatriculation pour les véhicules électriques à batterie jusqu'en février 2027, réduisant sensiblement les coûts d'acquisition initiaux pour les consommateurs et les opérateurs de flottes. Parallèlement, les droits d'importation restent à 0% pour les véhicules provenant des États membres de l'ASEAN dans le cadre des accords commerciaux régionaux en vigueur, réduisant les prix de détail de plus de 100 millions VND par unité pour les modèles éligibles. Les tarifs préférentiels de recharge des véhicules électriques fixés à environ 2 204 VND/kWh améliorent encore l'économie d'exploitation sur la durée de vie, réduisant les délais de remboursement par rapport aux alternatives à combustion interne et renforçant la proposition de coût total de possession, soulignant la coordination des politiques à plusieurs niveaux^{[2]"HCMC ne veut que des motos électriques pour le covoiturage d'ici 2030", VnExpress, e.vnexpress.net}. La continuité au-delà de 2027 dépend de l'atteinte de la parité des coûts, exposant le marché à un risque de reconduction de la politique fiscale.

Sensibilisation environnementale croissante et objectifs de neutralité carbone

L'engagement du Vietnam à atteindre la neutralité carbone d'ici 2050 établit des jalons sectoriels de transport progressifs et exécutoires qui ancrent structurellement la demande de mobilité électrique. Les directives réglementaires imposent que tous les bus urbains nouvellement acquis passent à des groupes motopropulseurs verts d'ici 2025, tout en visant 50% d'électrification des flottes de véhicules urbains d'ici 2030. Ces délais contraignants font évoluer la dynamique d'adoption d'un choix discrétionnaire du consommateur vers une acquisition guidée par la conformité, en particulier parmi les opérateurs municipaux et de transport public. La détérioration croissante de la qualité de l'air dans les grandes villes telles que Hô Chi Minh-Ville et Hanoï a encore accru l'urgence politique autour de la décarbonation des transports. L'exposition croissante à la pollution a galvanisé l'opinion publique, en particulier parmi la tranche d'âge des 25-44 ans qui démontre une intention d'achat de véhicules électriques comparativement plus forte. Les décideurs politiques urbains associent de plus en plus la réforme de la mobilité à la réduction des coûts de santé publique et à la préservation de la productivité.

Retombées de l'écosystème des deux-roues électriques

La croissance rapide des ventes de motos électriques a porté la densité nationale des points de recharge à plus de 150 000 points de connexion, dont beaucoup sont compatibles avec les deux-roues et les véhicules électriques particuliers. Cette empreinte d'infrastructure plus large réduit l'anxiété liée à l'autonomie et normalise le comportement de recharge publique dans les zones urbaines. La familiarité avec l'échange de batteries et les routines de recharge quotidiennes raccourcit la courbe d'apprentissage pour l'adoption des quatre-roues. Les initiatives d'électrification de flottes à grande échelle à Hô Chi Minh-Ville, notamment les plans de conversion d'environ 400 000 motos de covoiturage d'ici 2026, servent de preuves visibles de la viabilité de la mobilité électrique. Les flottes commerciales à forte utilisation renforcent les perceptions de durabilité et d'efficacité des coûts. L'exposition continue aux services de covoiturage électrique accélère la confiance des consommateurs et l'adoption intersegments. Dans l'ensemble, l'électrification des deux-roues agit comme un catalyseur pour l'expansion plus large du marché des véhicules électriques particuliers.

Infrastructure de recharge publique clairsemée

Bien que l'infrastructure de recharge reste relativement dense dans les agglomérations urbaines de premier rang, la couverture diminue fortement le long des corridors ruraux et interurbains, limitant la viabilité des voyages longue distance et restreignant la demande pour les modèles dépassant les tranches d'autonomie inférieures à 200 km. Cette distribution inégale freine l'expansion géographique plus large du marché au-delà des centres métropolitains. V-Green s'est engagé à investir environ 404 millions USD pour accélérer le déploiement de stations à l'échelle nationale^{[3]Le fondateur de VinFast lance la société mondiale de stations de recharge pour véhicules électriques V-Green, malaymail, malaymail.com.}, mais les cycles d'autorisation, les délais d'intégration au réseau et les délais de construction suggèrent que les goulets d'étranglement à court terme persisteront. Les pics saisonniers de demande d'électricité exposent davantage les risques de stress du réseau, incitant les directives gouvernementales à se concentrer sur le renforcement de la capacité de transmission et la garantie de la résilience de l'approvisionnement en énergie pour soutenir une pénétration durable des véhicules électriques.

Coût d'achat initial élevé par rapport au revenu moyen

La VF3 de VinFast, au prix de 9 200 USD, reste aspirationnelle pour une grande partie de la population malgré les exonérations de frais et les formules d'abonnement à la batterie. L'écart d'accessibilité concentre l'adoption parmi les citadins à revenus moyens supérieurs, limitant les économies d'échelle. Une localisation plus large des pièces nationales et la domination de la batterie LFP devraient réduire cet écart, mais un accès significatif au marché de masse dépend encore de cadres de subventions soutenus ou de baisses de coûts révolutionnaires.

*Nos prévisions considèrent les impacts des moteurs et des contraintes comme directionnels et non additifs. Les prévisions d'impact reflètent la croissance de référence, les effets de composition et les interactions entre variables.

Analyse des segments

Par type de véhicule : les flottes commerciales stimulent l'électrification

Les voitures particulières représentaient 67,65% du chiffre d'affaires total en 2025, maintenant leur leadership dans la contribution globale au marché, tandis que les bus enregistraient la trajectoire d'expansion la plus rapide avec un CAGR de 33,11%. Le segment des bus devrait se développer rapidement jusqu'en 2028, les mandats d'électrification provinciaux débloquant d'importants appels d'offres publics et des cycles d'approvisionnement structurés. Bien que la propriété privée domine la base de véhicules actuelle, les opérateurs commerciaux façonnent de plus en plus la demande incrémentale. Les déploiements à grande échelle à Hô Chi Minh-Ville et la feuille de route d'électrification des arrondissements centraux à Hanoï créent des commandes groupées prévisibles qui renforcent la visibilité des fournisseurs et la planification de la fabrication.

Les taux d'utilisation quotidienne élevés dans les opérations de flotte amplifient les avantages du coût total de possession, positionnant les acheteurs commerciaux comme des adopteurs précoces de chimies de batteries avancées et de solutions de recharge rapide à haute capacité. Pendant ce temps, les deux-roues continuent de servir les flux de navetteurs dans les corridors périurbains et ruraux, améliorant indirectement l'économie d'utilisation des stations de recharge qui soutient également la pénétration des quatre-roues. Sur l'horizon de prévision, la part de revenus des voitures particulières devrait se modérer légèrement malgré des volumes absolus croissants, à mesure que les bus et les fourgonnettes électriques gagnent une traction guidée par les politiques dans la modernisation des transports publics et les réseaux logistiques de dernier kilomètre.

Par propulsion : domination des véhicules électriques à batterie

Les véhicules électriques à batterie (BEV) représentaient 70,82% de la part de marché totale en 2025, surpassant nettement les alternatives hybrides et hybrides rechargeables. Cet avantage devrait se creuser à mesure que les volumes de BEV s'étendent à un CAGR projeté de 27,85%, soutenu par un cadre politique national qui privilégie l'électrification totale par rapport aux technologies de groupe motopropulseur de transition. Les hybrides conservent une demande sélective parmi les utilisateurs périurbains recherchant une flexibilité d'autonomie étendue, mais des incitations fiscales comparativement limitées freinent une adoption plus large. Les véhicules à pile à combustible restent largement au stade pilote en raison d'une infrastructure hydrogène minimale et de coûts de déploiement élevés.

La stratégie produit concentrée de VinFast axée sur les BEV renforce le positionnement purement électrique dans la perception des consommateurs, tandis que les incitations nationales à la recharge renforcent davantage l'élan d'adoption. Les constructeurs automobiles internationaux pourraient introduire des variantes hybrides rechargeables comme couverture contre l'anxiété résiduelle liée à l'autonomie, mais la direction réglementaire continue de favoriser les plateformes entièrement électriques. Les améliorations continues des batteries réduisent les temps de recharge et améliorent la densité énergétique, réduisant l'écart fonctionnel qui justifiait autrefois les primes hybrides. Par conséquent, le marché des véhicules électriques au Vietnam progresse selon une trajectoire directe vers les BEV plutôt que de suivre la transition hybride progressive observée dans plusieurs économies matures.

Par autonomie de conduite : les solutions optimisées pour la ville en tête

Les modèles de moins de 200 km représentaient 53,72% des livraisons de 2025, reflétant la domination des trajets urbains courte distance et des schémas de mobilité intra-urbaine. Les véhicules à autonomie compacte restent rentables et bien alignés avec les cycles de conduite métropolitains, soutenant leur leadership en volume. Cependant, le segment de plus de 400 km devrait se développer à un CAGR de 29,10%, sous réserve d'un déploiement accéléré de recharge sur les corridors autoroutiers et d'une meilleure fiabilité de l'infrastructure interurbaine. À mesure que les réseaux de recharge rapide s'étendent au-delà des centres-villes, la confiance des consommateurs dans les voyages électriques longue distance devrait se renforcer.

Les avancées technologiques d'entreprises telles que CATL, notamment les batteries haute densité de nouvelle génération avec un potentiel de recharge ultra-rapide, mettent en évidence une marge de performance significative, bien que l'accessibilité reste essentielle pour l'adoption de masse. La plupart des acheteurs grand public continueront probablement à privilégier des autonomies de conduite urbaine pratiques tout en s'appuyant sur les transports en commun ou les solutions de mobilité partagée pour les voyages longue distance occasionnels. Au fil du temps, la hausse des revenus des ménages et l'augmentation des déplacements professionnels interurbains devraient stimuler la demande de variantes à autonomie moyenne et longue. Ce glissement progressif encouragera les constructeurs automobiles à élargir leurs offres de portefeuille sur plusieurs niveaux d'autonomie.

Par type de batterie : la technologie LFP en tête de l'optimisation des coûts

La chimie LFP représentait 64,55% du total des ventes de batteries en 2025 et devrait maintenir une part majoritaire en raison de coûts de matières premières plus faibles et de caractéristiques thermiques intrinsèquement stables. Dans les segments de véhicules grand public, les performances en matière de sécurité, la durabilité et la durée de vie plus longue des cycles l'emportent sur de modestes compromis en densité énergétique. Les batteries à l'état solide représentent actuellement une base minimale mais devraient se développer à un CAGR de 36,50% à mesure que VinFast collabore avec ProLogium pour faire avancer la production à l'échelle pilote. Une commercialisation réussie pourrait progressivement améliorer les références de densité énergétique et l'efficacité de la recharge.

Les chimies NMC et NCA continuent de servir les variantes premium, orientées performance et destinées à l'exportation, mais des coûts d'intrants élevés réduisent leur compétitivité dans les segments nationaux sensibles aux prix. Les cadres gouvernementaux émergents de recyclage et de gestion de fin de vie des batteries devraient également façonner les préférences en matière de chimie en renforçant les obligations de conformité et la responsabilité du cycle de vie. Les solutions dotées d'écosystèmes de réutilisation et de seconde vie établis pourraient bénéficier d'une faveur réglementaire. Dans l'ensemble, la diversification des technologies de batteries au Vietnam reflète un continuum coût-performance, avec le LFP positionné comme la chimie de volume fondamentale tandis que les technologies de nouvelle génération se développent de manière sélective.

Par utilisateur final : la propriété privée stimule la croissance du marché

La propriété privée représentait 77,55% du volume total de 2025, reflétant la forte préférence du Vietnam pour la mobilité personnelle et l'acquisition de véhicules par les ménages. Les acheteurs individuels continuent de stimuler la demande de base, soutenus par une disponibilité croissante des modèles et l'expansion des réseaux de concessionnaires. Cependant, le segment des flottes commerciales devrait croître à un CAGR robuste de 31,10% à mesure que les entreprises logistiques, les plateformes de covoiturage et les prestataires de transport d'entreprise privilégient les économies de carburant et les coûts de maintenance réduits. Les achats du secteur public contribuent également à un élan régulier grâce aux transitions mandatées vers les bus électriques dans les systèmes de transport provincial.

L'adoption par les ménages bénéficie d'une exposition préalable aux motos électriques, où la familiarité avec les routines de recharge à domicile et les concepts de location de batteries réduit la résistance comportementale. Bien que les volumes des flottes gouvernementales soient comparativement plus faibles, les appels d'offres groupés exercent une influence de signalisation significative en assurant l'échelle des fournisseurs et la diversification du portefeuille. Sur l'horizon de prévision, les réductions de coûts progressives et les solutions de financement à la consommation plus larges devraient maintenir les acheteurs privés comme le segment le plus important. Dans le même temps, l'accélération de l'électrification des flottes rééquilibrera progressivement le mix de demande vers des applications commerciales à plus forte utilisation.

Analyse géographique

Le Sud du Vietnam conserve environ 45,21% de part de marché, soutenu par une forte production économique et des cadres politiques métropolitains proactifs. Un déploiement en juillet 2025 de 37 lignes de bus électriques, ajoutant plus de 250 unités zéro émission, souligne un élan d'électrification multimodale soutenu. Les schémas de déplacements urbains denses améliorent les taux d'utilisation des flottes et raccourcissent les délais de remboursement dans le cadre des structures tarifaires en vigueur. Les pics saisonniers de demande d'énergie créent encore des risques de fiabilité, nécessitant une planification coordonnée de la production et des mécanismes structurés de réponse à la demande.

Le Nord du Vietnam devrait se développer à près de 28% de CAGR jusqu'en 2031, porté par la proximité des écosystèmes d'approvisionnement en composants et le développement ciblé de clusters industriels. Les investissements manufacturiers menés par VinFast aux côtés de la participation de constructeurs automobiles étrangers approfondissent les capacités localisées des fournisseurs de rang deux. Hanoï vise l'électrification complète des flottes de bus des arrondissements centraux d'ici 2030, créant des pipelines d'approvisionnement visibles. Cependant, la variabilité des températures hivernales et les contraintes de charge du réseau nécessitent une optimisation des batteries et des mises à niveau de la distribution.

Le Centre du Vietnam tire parti de son économie axée sur le tourisme pour piloter des déploiements sélectifs, notamment des services de navette côtière et des flottes de transfert aéroportuaire. Les autorités régionales ont introduit des dispositifs de financement concessionnels pour soutenir les opérateurs qui acquièrent des autocars électriques desservant les corridors du patrimoine et des stations balnéaires. Bien que les volumes agrégés restent comparativement limités, la région fonctionne comme une plateforme de test pour des hubs de recharge liés aux énergies renouvelables intégrant la production solaire et éolienne. Les modèles réussis pourraient être reproduits ultérieurement dans de plus grands marchés urbains à l'échelle nationale.