Tamanho e Análise de Participação do Mercado de Óleos Vegetais da América do Sul - Tendências de Crescimento e Previsão (2026 - 2031)

Tendências e Percepções do Mercado de Óleos Vegetais da América do Sul

Demanda Crescente por Alternativas de Culinária Mais Saudáveis

Domicílios urbanos em São Paulo, Buenos Aires e Santiago estão substituindo fontes de gordura saturada por óleos de soja, girassol e canola, que oferecem perfis mais elevados de gorduras insaturadas. O Ministério da Saúde do Brasil registrou uma queda de 12% na ingestão de gorduras trans entre 2020 e 2024, correlacionando-se com um aumento significativo de volume nas vendas de óleo de soja refinado por meio de canais de varejo moderno^{[3]Fonte: Ministério da Saúde do Brasil, "Destaques", gov.br}. Essa mudança é amplificada por ofertas de marcas próprias em hipermercados que precificam compostos saudáveis para o coração de forma competitiva em relação à banha e aos shortenings à base de palma tradicionais. Os varejistas também estão introduzindo óleos fortificados com ômega-3 e vitamina D adicionados, voltados a consumidores de renda média que anteriormente não tinham acesso a alimentos funcionais. A tendência vai além do varejo; operadores de serviços de alimentação no Brasil e na Argentina estão reformulando cardápios para cumprir os rótulos de advertência frontais que sinalizam alto teor de gordura saturada, impulsionando indiretamente a demanda por óleos vegetais líquidos em cozinhas comerciais.

Crescente Conscientização dos Consumidores sobre os Benefícios Nutricionais

Campanhas da Organização Pan-Americana da Saúde em toda a América do Sul destacaram os ácidos graxos ômega-3 e a vitamina E como nutrientes preventivos para doenças cardiovasculares, provocando um aumento anual nas importações de óleos de canola e girassol para o Chile e o Peru durante 2024, de acordo com a Organização Pan-Americana da Saúde. Influenciadores de mídias sociais e programas de nutrição apoiados pelo governo estão disseminando mensagens que associam gorduras poli-insaturadas à redução da inflamação e à melhora da função cognitiva, criando um efeito halo para óleos de preço premium. O Instituto Nacional de Tecnologia de Alimentos da Argentina publicou diretrizes em 2024 recomendando limiares de ingestão diária para as proporções de ômega-6 e ômega-3, que os processadores de alimentos agora imprimem nos rótulos para diferenciar produtos, conforme o Instituto Nacional de Tecnologia de Alimentos. Essa conscientização não se limita aos segmentos mais abastados; mesmo cooperativas rurais no Brasil estão comercializando óleos prensados a frio com alegações nutricionais, aproveitando redes de confiança locais para penetrar em mercados carentes.

Expansão das Indústrias de Processamento de Alimentos e Alimentos Embalados

O setor de processamento de alimentos do Brasil gerou receita significativa durante 2024, expandindo-se ano a ano à medida que os fabricantes ampliaram a produção de refeições prontas, produtos de panificação e alternativas lácteas que requerem inputs substanciais de óleo vegetal. Fabricantes de salgadinhos na Argentina e na Colômbia estão reformulando receitas para substituir o óleo de palma por óleo de girassol ou soja em resposta às regulamentações de desmatamento da União Europeia que ameaçam o acesso ao mercado para derivados de palma não certificados. A ascensão de análogos de proteína de origem vegetal, como hambúrgueres de soja e bolinhos de grão-de-bico, criou uma corrente paralela de demanda por agentes emulsificantes derivados de óleos refinados. Produtores de confeitaria também estão adotando óleo de palma fracionado e blends interesterificados para atingir perfis de fusão desejados sem hidrogenação, uma mudança que requer colaboração mais estreita entre esmagadores de oleaginosas e formuladores de ingredientes.

Melhorias Tecnológicas nos Processos de Extração e Refino

A extração aquosa assistida por enzimas e os métodos com CO₂ supercrítico estão ganhando espaço no Brasil e na Argentina, permitindo que os processadores alcancem 95% de recuperação de óleo da soja, em comparação com 92% nos sistemas convencionais de solvente hexano. As tecnologias de filtração por membrana introduzidas em 2024 permitem a remoção contínua de fosfolipídios e ácidos graxos livres sem degomagem química, reduzindo o efluente em 40% e diminuindo os custos de refino em 8-12%. A atualização da planta de biodiesel da Cargill em 2024 no Brasil incorporou a transesterificação enzimática, que opera em temperaturas mais baixas e produz glicerol de maior pureza como coproduto para aplicações farmacêuticas. Equipamentos de prensagem a frio com cobertura de nitrogênio estão sendo implantados por moinhos certificados orgânicos na Argentina para preservar o teor de tocoferol e prolongar a vida útil, atendendo às demandas dos mercados de exportação por óleos minimamente processados. Essas inovações comprimem os períodos de retorno dos investimentos de capital, tornando a automação economicamente viável mesmo para cooperativas de médio porte.

Flutuações nos Rendimentos das Culturas de Matérias-Primas Devido à Variabilidade Climática e Meteorológica

Os episódios de La Niña em 2024 e início de 2025 reduziram a umidade do solo na Argentina e no sul do Brasil, reduzindo a produção argentina de soja para 48,5 milhões de toneladas métricas em comparação com um potencial de 52 milhões de toneladas métricas em condições neutras, de acordo com o Serviço Agrícola Exterior do USDA. Em sentido contrário, o norte do Brasil registrou precipitações acima da média que atrasaram o plantio e aumentaram a pressão fúngica, comprimindo as janelas de colheita e elevando os custos de secagem. As transições do El Niño criam riscos opostos: o calor excessivo na Argentina pode abortar a formação de vagens, enquanto as inundações no Rio Grande do Sul interrompem a logística e deterioram os grãos armazenados. Essas oscilações se traduzem diretamente nas margens de esmagamento; quando os preços dos grãos disparam, os processadores ou reduzem as operações ou repassam os custos aos compradores, reduzindo a demanda de operadores de serviços de alimentação sensíveis ao preço. Modelos climáticos sugerem que a frequência de La Niña pode aumentar até 2030, exigindo investimentos em variedades de soja tolerantes à seca e irrigação de precisão, despesas de capital que as propriedades menores têm dificuldade de financiar.

Concorrência de Fontes Alternativas de Lipídios

O sebo bovino das indústrias pecuárias do Brasil e da Argentina oferece uma matéria-prima de menor custo para a mistura de biodiesel, capturando uma parcela significativa da demanda industrial de gordura em 2024 e exercendo pressão baixista sobre os preços dos óleos vegetais, de acordo com o Serviço Agrícola Exterior do USDA. Startups de fermentação de precisão no Chile e no Brasil estão pilotando óleos microbianos que replicam os perfis de ácidos graxos do óleo de palma sem as preocupações com o uso da terra, atraindo financiamento de capital de risco. Embora essas alternativas permaneçam em escala reduzida, sua presença nos catálogos de ingredientes sinaliza aos compradores que os óleos vegetais devem competir em credenciais de sustentabilidade e estabilidade de preços. A disponibilidade de gordura animal flutua com os ciclos pecuários, mas durante períodos de alto abate de bovinos, o sebo inunda os leilões de biodiesel e supera as ofertas de óleo de soja. Plataformas de biologia sintética também estão visando a produção de ômega-3 via fermentação de algas, potencialmente deslocando o óleo de peixe e o óleo de canola em aplicações nutracêuticas até 2028.

*Nossas previsões tratam os impactos dos impulsionadores e restrições como direcionais, e não aditivos. As previsões de impacto refletem o crescimento de base, os efeitos de composição e as interações entre variáveis.

Análise de Segmentos

Por Tipo: A Dominância da Soja Ancora a Economia do Esmagamento

O óleo de soja detinha 42,31% da participação de mercado em 2025, sustentado pela produção combinada de 227 milhões de toneladas métricas de grãos do Brasil e da Argentina e pela infraestrutura de esmagamento consolidada que processa farelo para exportação ao lado de óleo para biodiesel doméstico. O óleo de palma, apesar de uma base menor, tem previsão de crescer a um CAGR de 7,65% até 2031, impulsionado pela produção certificada sustentável de 1,88 milhão de toneladas métricas da Colômbia e pela expansão da Agropalma em 45.000 hectares no estado do Pará, no Brasil. O óleo de canola permanece um segmento de nicho, concentrado no Chile e no sul da Argentina, onde climas mais frios favorecem o cultivo de canola; os volumes são modestos, mas comandam prêmios nos canais de alimentos saudáveis devido aos favoráveis perfis de ômega-3. A produção de óleo de girassol na Argentina atingiu aproximadamente 4 milhões de toneladas métricas em 2024, servindo tanto às aplicações domésticas de fritura quanto aos mercados de exportação europeus que valorizam seu sabor leve e alto ponto de fumaça.

O óleo de amendoim ocupa um segmento especializado em confeitaria e culinária gourmet, com área cultivada limitada na Argentina e no Brasil restringindo o crescimento da oferta. O óleo de coco é quase inteiramente importado da Ásia, utilizado principalmente em formulações de cuidados pessoais e gorduras de panificação premium. A produção de azeite de oliva está emergindo nas províncias de Mendoza e La Rioja, na Argentina, visando os mercados de exportação na América do Norte e Europa, onde a origem sul-americana desperta curiosidade; no entanto, os volumes permanecem abaixo de 30.000 toneladas métricas anuais e enfrentam desafios de consistência de qualidade. A categoria "Outros Tipos" abrange óleos secundários — de algodão, gergelim, linhaça — que servem a nichos artesanais e orgânicos. As tecnologias de extração assistida por enzimas introduzidas em 2025 estão melhorando as taxas de recuperação de óleos de soja e girassol em 3 pontos percentuais, aprimorando diretamente as margens de esmagamento e incentivando expansões de capacidade.

Nota: Participações de todos os segmentos individuais disponíveis mediante a compra do relatório

Por Natureza: Escala Convencional Encontra Prêmios Orgânicos

Os óleos convencionais comandaram 93,52% do mercado em 2025, refletindo o domínio de sistemas de monocultura em larga escala otimizados para soja tolerante a herbicidas e variedades de girassol híbrido. Os óleos orgânicos, embora marginais no presente, estão acelerando a um CAGR de 8,44% até 2031, impulsionados pelo acordo de equivalência orgânica do USDA com o Brasil em 2024, que reduziu à metade os prazos de certificação e abriu canais de varejo na América do Norte. Produtores argentinos estão convertendo 15.000-20.000 hectares anualmente para protocolos orgânicos, motivados por prêmios de preço de 40-50% e contratos de longo prazo com 

compradores europeus que priorizam o abastecimento não transgênico. A área orgânica enfrenta obstáculos agronômicos — os rendimentos ficam 20-30% abaixo dos convencionais, a pressão de pragas se intensifica sem inseticidas sintéticos, e o manejo de ervas daninhas depende de cultivo mecânico que eleva os custos de mão de obra. O consorciamento de leguminosas e plantas de cobertura pode restaurar o nitrogênio do solo, mas os serviços de extensão para treinar agricultores nessas práticas permanecem com financiamento insuficiente no Brasil rural e no Paraguai. Varejistas no Chile e na Colômbia estão dedicando espaço premium nas prateleiras a óleos de cozinha orgânicos, frequentemente comercializados em conjunto com proteínas de origem vegetal para reforçar o posicionamento de saúde e capturar os gastos dos millennials.

Por Usuário Final: Processamento de Alimentos Lidera, Biocombustível Avança

A indústria de processamento de alimentos absorveu 43,12% do volume de óleo vegetal em 2025, impulsionada pelo setor de processamento de alimentos do Brasil, que se expandiu ano a ano à medida que os fabricantes ampliaram a produção de refeições prontas, produtos de panificação, salgadinhos e alternativas lácteas. As aplicações industriais e de biocombustível estão crescendo a um CAGR de 7,91% até 2031, refletindo o mandato de biodiesel B15 do Brasil e as reformas fiscais sobre exportações da Argentina que restauraram a economia do esmagamento. Os operadores de serviços de alimentação — restaurantes, redes de catering e cozinhas institucionais — representam um segmento intermediário estável; no entanto, os rótulos de advertência frontais no Chile, Peru e Uruguai estão promovendo reformulações de cardápios que favorecem óleos líquidos em detrimento de gorduras sólidas. As aplicações de cuidados pessoais e cosméticos aproveitam óleos de coco, oliva e óleos especiais para emolientes e surfactantes, um nicho que cresce em conjunto com marcas de beleza premium entrando nos mercados sul-americanos. 

Os canais de varejo — supermercados, hipermercados, lojas de conveniência e plataformas on-line — distribuem óleos engarrafados diretamente aos domicílios, um segmento que se beneficia da penetração de marcas próprias e da precificação promocional. Dentro do processamento de alimentos, os subsegmentos de panificação e confeitaria consomem óleos para condicionamento de massa, fritura e recheios cremosos, enquanto os salgadinhos e produtos salgados requerem óleos de alta estabilidade que suportem ciclos repetidos de aquecimento. Os alimentos prontos e pré-preparados demandam agentes emulsificantes e texturizantes derivados de óleos refinados, e as alternativas lácteas e não lácteas usam gorduras vegetais para replicar a textura em queijos e iogurtes de origem vegetal. As lojas de varejo on-line estão capturando participação incremental à medida que a penetração do comércio eletrônico no Brasil e na Argentina se acelera, oferecendo modelos de assinatura para compras de óleo a granel que atraem domicílios urbanos preocupados com custos.

Análise Geográfica

O Brasil assegurou 54,05% do mercado de óleos vegetais da América do Sul em 2025, ancorado por uma produção recorde de 175 milhões de toneladas métricas de soja na safra 2025/26. O mandato de biodiesel do país escalou de B14 para B15 em 2025, convertendo diretamente 500.000 toneladas métricas adicionais de óleo de soja em diesel renovável e estreitando os balanços de oferta e demanda domésticos. A propriedade de 45.000 hectares de palma da Agropalma no estado do Pará detém a certificação RSPO e abastece compradores europeus com matéria-prima sustentável, ilustrando como as credenciais ambientais desbloqueiam preços premium. No entanto, a ferrugem asiática da soja custa aos produtores USD 2,8 bilhões por ciclo de colheita, e a seca induzida pela La Niña nos estados do sul perturba periodicamente a logística, injetando volatilidade que favorece os players verticalmente integrados.

A Argentina tem previsão de crescer a um CAGR de 9,56% até 2031, impulsionada por reduções de imposto de exportação de 31% para 24,5% para farelo e óleo de soja que restauraram a competitividade da infraestrutura de esmagamento e permitiram ao país processar 42 milhões de toneladas métricas anualmente. A Aceitera General Deheza expandiu a capacidade de esmagamento em 2024, enquanto a Vicentin navegou por desafios de reestruturação financeira que reduziram temporariamente as operações. A produção de óleo de girassol atingiu aproximadamente 4 milhões de toneladas métricas em 2024, servindo tanto às aplicações domésticas de fritura quanto aos mercados de exportação europeus que valorizam seu sabor leve e alto ponto de fumaça. A doença de enfezamento do milho devastou a safra de milho de 2023, levando os agricultores a rotacionar para soja em 2024 e 2025, o que temporariamente aumentou a área de oleaginosas, mas intensificou os riscos de monocultura e a depleção de nutrientes do solo. 

A Colômbia, o Chile, o Peru e o restante da América do Sul representam coletivamente participações menores, mas são fundamentais para as certificações de sustentabilidade do óleo de palma e para os segmentos orgânicos de nicho. A Colômbia produziu 1,88 milhão de toneladas métricas de óleo de palma em 2024, com a Fedepalma coordenando as certificações RSPO que concedem acesso a compradores europeus e norte-americanos que exigem cadeias de abastecimento livres de desmatamento. O Chile depende de importações para a maioria dos óleos vegetais, mas está cultivando canola nas regiões sul e implementando rótulos de advertência frontais que penalizam as gorduras saturadas, impulsionando indiretamente a demanda por óleos líquidos. A expansão do óleo de palma do Peru em regiões amazônicas atraiu escrutínio de sustentabilidade, levando os produtores a buscar a certificação RSPO para manter a elegibilidade para exportação. O acordo comercial UE-Mercosul, com entrada em vigor prevista para 2026, imporá certificações livres de desmatamento para exportações de palma e soja, elevando os custos de conformidade, mas criando oportunidades para produtores certificados comandarem preços premium.

Panorama regulatório

No Brasil, a conformidade dos óleos vegetais comestíveis é regida pelos requisitos sanitários da ANVISA (incluindo a RDC nº 481/2021 e a IN nº 87/2021, que definem parâmetros de identidade e qualidade para óleos e gorduras). O Ministério da Agricultura e Pecuária (MAPA) supervisiona as atividades de defesa vegetal que abrangem inspeção, registro e certificação de produtos vegetais domésticos e importados. Em 2025, o Brasil emitiu o Decreto nº 12.709 para atualizar o marco federal de inspeção e monitoramento de produtos de origem vegetal, reforçando uma abordagem de autocontrole pelos agentes econômicos e alterando a forma como os processadores estruturam a rastreabilidade, os controles e a preparação para auditorias.

A Argentina regula os óleos comestíveis sob o Código Alimentar Argentino (CAA), Capítulo VII, que estabelece padrões de produto e índices de qualidade (por exemplo, valores de acidez e peróxido) para óleos comercializados. Tanto o Brasil quanto a Argentina também utilizam as diretrizes do Codex Alimentarius, incluindo a CODEX STAN 210, para harmonizar os fatores essenciais de composição e qualidade. Isso alimenta as especificações de produto para refinadores e envasadores que operam nos corredores comerciais da América do Sul.

Análise da cadeia de valor

A cadeia de valor começa com o cultivo de oleaginosas, com produção liderada pela soja no Brasil e na Argentina e pela palma concentrada na Colômbia. Em seguida, passa pela origem e armazenagem por meio de cooperativas e traders, seguida da trituração, refino e mistura em óleos comestíveis embalados ou insumos industriais, incluindo matéria-prima para biodiesel. Processadores e traders multinacionais, como Bunge, Cargill, ADM e Wilmar, junto com grandes grupos regionais como AMAGGI e Aceitera General Deheza, integram origem, trituração e logística para garantir o volume processado e gerenciar o risco de base. Moinhos menores e operadores certificados como orgânicos tendem a enfatizar a preservação de identidade e a qualidade diferenciada.

Na etapa posterior, a distribuição se divide entre o fornecimento a granel para processadores de alimentos e foodservice, e canais de varejo embalado em supermercados, conveniência e comércio eletrônico. A logística é um fator recorrente de oscilação na América do Sul, já que níveis baixos de água ligados à seca em sistemas fluviais e interrupções no corredor amazônico podem atrasar o movimento de grãos e óleo. Por exemplo, o bloqueio de embarque em Miritituba em abril de 2025, relacionado a protestos, e os congestionamentos de caminhões em Porto Velho em março de 2025, que envolveram esperas de descarga de vários dias, aumentaram a demurrage e deslocaram incentivos para armazenagem, transbordo multimodal e maior proximidade entre ativos de trituração e corredores de exportação ou consumo.

Oportunidades de mercado e perspectivas futuras

A demanda vinculada a biocombustíveis e o investimento em capacidade de processamento estão expandindo os escoadouros para a soja e outros óleos vegetais além dos usos alimentares tradicionais. Dados da ANP indicando que o óleo de soja representa 76% do mix de matéria-prima do biodiesel brasileiro destacam essa tração industrial, enquanto novos projetos posicionam cada vez mais os óleos vegetais para aplicações de combustível de maior valor, incluindo SAF e HVO. Nesse ambiente, trituradores e refinadores que conseguem documentar fornecimento certificado, de baixo carbono e alinhado ao combate ao desmatamento competem por contratos de fornecimento das cadeias de valor de combustíveis e canais de exportação premium.

Também há espaço para se destacar em flexibilidade multi-sementes e ofertas de óleo diferenciadas, apoiadas por movimentos de capacidade e capacidade de processamento já em curso. A LDC iniciou operações em janeiro de 2026 de uma linha de moagem especializada em seu complexo de Timbúes, na Argentina, para camelina, carinata, canola e girassol. Em março de 2026, a Frisia Cooperativa Agroindustrial concordou em adquirir a planta de trituração de soja da LDC em Ponta Grossa, Brasil, sinalizando renovada ênfase em ativos de processamento e maior utilização. Essas medidas complementam a adoção contínua de abordagens de extração e refino de maior eficiência, incluindo filtração por membrana e processamento enzimático, o que abre espaço para os fornecedores proporem economia de rendimento melhorada, posicionamento de rótulo mais limpo e perfis de ácidos graxos personalizados para processamento de alimentos, misturas de varejo e clientes industriais.