米国高級品市場規模・シェア分析 - 成長トレンドと予測（2026年 - 2031年）

米国高級品市場トレンドと洞察

持続可能性に対する消費者の重視

環境責任は米国高級品市場において基本的なビジネス要件となっています。高級ブランドは循環経済の実践を採用しており、Stella McCartneyのような企業は、環境への影響を減らしながら高品質のコレクションでデッドストック生地とリサイクル材料を組み込んでいます。この取り組みは、プレミアム品質基準を維持しながら持続可能な実践への業界のコミットメントを示しています。さらに、2023年10月のStifel調査によると、米国のジェネレーションZ消費者の22%とミレニアル世代消費者の20%が、持続可能性の実践や価値観の一致を示すブランドからのみ購入を行っています^{[1]出典：Stifel Financial Corp., "Sustainability Survey Report of Key Findings December 2023", stifel.com}。この購買パターンは米国高級品市場に影響を与え、高級ブランドが市場での地位を維持するために倫理的調達、環境に優しい材料、サプライチェーンの透明性にリソースを配分するよう促しています。例えば、2024年12月にRolexは時計用の持続可能なパッケージを導入し、合板とリサイクル段ボール材料を利用して、高級ブランドが環境管理を受け入れながらプレミアムポジショニングを維持できることを実証しました。

ソーシャルメディアとセレブリティ推薦の影響

2024年、Chanelはヘイリー・ビーバーと提携し、Louis VuittonはZendayaを2025年のキャンペーンに起用しました。わずか72時間の間に開始された両コラボレーションは、検索意図とコンバージョンの急増を見せ、それぞれが2桁のパーセンテージ増加を誇りました。2024年、長らく印刷媒体とスポンサーシップに依存していたスイスの時計メーカーは、戦略的転換を図りました。彼らはTikTokに転向し、クリエイターと提携して、限定版のドロップにつながりました。Hodinkeeのようなプラットフォームとのコラボレーションにより、これらの限定商品はわずか数分で完売しました。知覚される希少性に対するソーシャルプルーフの影響は否定できません：セレブリティが作品を身に着けると、セカンダリー市場での類似アイテムの価格は20～30パーセント跳ね上がることがあります。ブランドはこのダイナミクスを鋭く認識し、レッドカーペットイベントと授賞式に合わせて製品リリースを戦略的にタイミング調整しています。0.3パーセントポイントの年平均成長率上昇は、衝動買いが蔓延し、デジタルアトリビューションが最も正確な短サイクルカテゴリー、フレグランス、化粧品、小物革製品において顕著に見られます。

市場を推進する戦略的投資と取り組みの増加

大胆な動きで、LVMHはロデオドライブサイトの取得と改修に2億米ドル以上を誓約し、2024年と2025年にTiffanyとLouis Vuittonのフラッグシップストアの舞台を設定しています。この投資は、ブランドストーリーテリングと高額売上の確保における物理的小売の永続的な力に対するLVMHの信念を強調しています。一方、米国市場に鋭い目を向けるRichemontは、2024年度に小売および製造設備投資に8億6,500万ユーロ（約9億4,500万米ドル）を配分しました。この動きは、国内インフラの強化に対する同社の戦略的焦点を強調しています。オンライン注文配送を強化する取り組みで、Tapestryは2024年にラスベガスに配送センターを開設しました。この取り組みは、ラストマイルコストを12パーセント削減し、顧客満足度評価を向上させました。歩行者交通量を増幅する戦略的動きで、Diorは2025年11月にビバリーヒルズに47,900平方フィートの拡大したフラッグシップを発表しました。著名なPeter Marinoによってデザインされたフラッグシップは、Monsieur Diorレストランと専用VIPスイートを誇り、プライムデスティネーションとして位置づけています。0.2パーセントポイントの年平均成長率貢献は、新しい場所の二重の利点：直接収益と「ハロー効果」の証明であり、主要都市でのブランド可視性の向上が二次市場での魅力を増幅し、フラッグシップ体験を熱望する消費者を引き付けます。

原材料とデザインの面での製品革新

製品革新は米国高級品市場における主要な差別化要因として機能し、ブランドが先進的な材料とデザイン技術を活用してプレミアム価格設定を支持し、環境意識の高い消費者にアピールしています。高級ファッションブランドは、菌糸体ベースのレザーやオーガニックコットンを含む環境に優しい材料を取り入れています。持続可能な材料へのこの転換は、環境責任が高級職人技と出会うより広範な業界変革を反映しています。例えば、2023年10月、持続可能な高級履物ブランドKoioは99%生分解性靴を発売しました。Koioはスイスアルプスの再生農場からのレザーを使用して作られたカーボンニュートラル靴の成長するコレクションを提供しています。さらに、このトレンドは材料を超えて製品機能性まで拡張し、特に美容セグメントでは、消費者が生活費の増加の中で価値を求めるため、多目的製品が牽引力を得ています。美容ブランドは、スキンケア、メイクアップ、保護の利点を単一製品で組み合わせる革新的な処方を開発しています。この取り組みは、高級体験を維持しながらルーチンを合理化しようとする消費者に共鳴しています。高級製品における持続可能性と機能性の収束は、プレミアムポジショニングを維持しながら変化する消費者需要を満たす市場の進化を実証しています。

偽造品の入手可能性

2024年度、米国税関国境警備局（CBP）は、メーカー希望小売価格（MSRP）54億米ドルの商品を押収し、2023年度の28億米ドルから93%の驚異的な急増を記録しました。特に、宝飾品は16億5,000万米ドルで大きな部分を占め、時計が14億4,000万米ドル、ハンドバッグが10億9,000万米ドルで続きました。CBPによると、押収された偽造品の90%が数量ベースで中国と香港から発生しました^{[2]出典：U.S. Customs and Border Protection, "Intellectual Property Rights Seizure}。これらの地域は、エクスプレス託送と少額免税発送チャネルを巧妙に悪用し、従来の貨物スクリーニングを回避することに成功しました。2025年1月、ルイビルCBP職員は、MSRP総額2,750万米ドルの偽造宝飾品28件の押収により、不法取引の規模を強調しました。これは地域拠点を通じて流れる偽造作戦の規模を浮き彫りにしています。トレンドをさらに強調して、バッファロー港は2025年7月に総額25万7,000米ドルの偽造Rolex時計14個を押収し、組織犯罪ネットワークにとっての高価値アイテムの魅力をスポットライトしました。市場への-0.35パーセントポイントの年平均成長率ドラッグは収益漏洩に起因することができます。消費者は、しばしば気づかずに、オンラインまたはサードパーティマーケットプレイスを通じて偽造品を購入し、無意識のうちに正当な売上を減少させています。さらに、これらの粗悪な偽物が本物製品の知覚される排他性を汚すため、ブランド希薄化が発生します。

価格敏感消費者からの需要減少

2024年、インフレ調整済み裁量支出は2.3%減少し、米国経済分析局によると中間所得世帯に圧力をかけました。これらの世帯は特別な瞬間にCoachやKate Spadeなどのアクセシブル・ラグジュアリー・ブランドに伝統的に頼ってきました。TapestryのKate Spadeブランドは2025年度第2四半期に10%の売上減少を見ました。この減少はアウトレットモールでの歩行者交通量の減少と、コア顧客の間でのプロモーション疲れに起因しました。Burberryは2024年に利益警告を発し、アメリカ大陸での15%の売上減少を指摘しました。高級ブランドは、価格に敏感な買い物客が購入を延期するか、ファストファッション代替品を選択していると述べました。全国小売連盟のデータは消費者行動の変化を浮き彫りにしました：2024年に高級品購入を延期した買い物客は2023年より18%多くいました。多くの人が現在、高級品への散財よりも必要不可欠なニーズと債務返済を優先しています。-0.25パーセントポイントの年平均成長率への影響は、非ゲートウェイ市場で最も強く感じられます。ここでは、フラッグシップ体験の不在がブランドエクイティが卸売流通に依存することを意味します。しかし、この流通はプレミアム価格設定を正当化するために必要なサービス差別化を欠いています。

セグメント分析

製品タイプ別：革製品がアパレル成長を上回る

2025年、衣類・アパレルセクターは32.29%の市場シェアを獲得し、高級品とパフォーマンスを融合したカジュアルウェアとアスレジャーの融合に牽引されました。一方、革製品、バッグ、小物革製品は成長軌道にあり、2031年まで年率2.76%で拡大し、製品カテゴリの中で最速のペースを記録しています。ハンドバッグは、より高い平均単価小売価格と頻繁なリピート購入により、プレタポルテアイテムを上回っています。TapestryのCoachブランドは、消費者がシグネチャーレザーラインに引き寄せられたため、2025年度に10代半ばの平均単価小売価格の伸びを祝いました。対照的に、Kate Spadeはナイロンとキャンバスセグメントでのプロモーションへの依存により10パーセントの売上減少に直面しました。宝飾品と時計は注目すべき市場プレゼンスを誇り、ChopardのAlpine Eagle TimeForArt 2024エディションとRolexの32の新特許を誇るLand-Dweller 2025によって強調され、革新が価格決定力をどのように支えるかの証明です。フレグランス、化粧品、スキンケアにわたる美容・パーソナルケアセクターは、2024年と2025年に1桁台半ばの成長を示しました。この上昇は主に、2024年8月のEstée LauderのBalmain Beauty デビューと2025年12月のJo MaloneのAI Scent Advisorローンチによって促進され、両方とも返品率を抑制し、コンバージョンを向上させました。

履物とアイウェアは、より小さな市場シェアを占めながらも、独特のトレンドを示しています。Tapestryの2025年2月のStuart Weitzmanの1億500万米ドルでの売却は、垂直統合を持たない履物ブランド、特にコングロマリット支援の競合他社と対峙した際の課題を強調しています。アイウェアは処方駆動のリピート購入とライセンス取引の利点を享受し、ブランドが在庫負担なしに知的財産から利益を得ることを可能にしています。しかし、Warby Parkerのようなオンライン破壊者がマージン圧力を導入しています。ホームデコールと高級アイテムは、複数の住居を持つ超富裕層個人を主な対象とするニッチオーディエンスに応えています。2024年、チャームブレスレットが人気を博し、Lystは検索ボリュームの150パーセントのスパイクを記録しました。トレンドを活用したDiorは、チャーム関連の問い合わせで驚異的な750パーセントの増加を報告し、一時的な需要急増を推進するソーシャルメディアの強力な影響を強調しました。

注記: すべての個別セグメントのセグメントシェアはレポート購入時に利用可能

エンドユーザー別：男性高級品がジェンダーギャップを縮める

2025年、女性は最終ユーザー需要の54.84%を占め、ハンドバッグ、宝飾品、化粧品、アパレルなどのカテゴリにおける歴史的な女性偏重を強調しています。しかし、男性高級品は上昇しており、2031年まで年率3.07%で拡大し、全体市場を上回っています。この成長は、より高い平均小売価格を命令するグルーミング、アスレジャー、テーラードカジュアルウェアへの関心の高まりによって促進されています。Ralph LaurenのModern Sportswearラインは、ヘンリーシャツの79.50米ドルからダスキンブレザーの898米ドルまでの価格帯で、ブランドが憧れと富裕な男性消費者の両方にアピールするために価格帯を戦略的に位置付ける方法を示しています。一方、RolexのLand-Dweller 2025とPatek Philippeの限定版リリースは、機械式時計を携帯可能な富の象徴と見なす男性コレクターに応えています。このセグメントは2024年に12%の成長を経験し、金融市場のボラティリティと代替資産への需要の高まりによって推進されました。2026年度第1四半期、Tapestryは世界中で220万人以上の新規顧客を迎え、約35%がジェネレーションZでした^{[3]出典：Tapestry, "Fiscal 2026 Q1 Results," tapestry.com}。特に、これらの新しい男性買い手の大部分がCoachの革製品アクセサリーとスニーカーに引き寄せられました。

ユニセックスオファリングは規模において控えめなままですが、包括性と文化的関連性を示すブランド構築において極めて重要な役割を果たしています。MonclerとRick Owensの2024年10月のコラボレーションは、ジェンダーニュートラルシルエットを特徴とし、わずか48時間で完売し、非バイナリデザインの商業的可能性を強調しました。歴史的に、男性のグルーミングとフレグランスは女性の美容に遅れをとっていましたが、格差は縮小しています。DiorやTom Fordなどのブランドがプレミアム価格の専用ラインを発売する一方、Jo Maloneの2025年12月のAI Scent Advisor導入は男性ユーザー向けの推奨事項を調整し、以前に躊躇していた人々のためにフレグランスカウンターを謎解きしています。男性高級品の3.07%の年平均成長率は、テーラードカジュアルウェア、スニーカー、高級品領域に入るテクノロジーアクセサリーなどのカテゴリの拡張と、人口統計学的変化に起因します。ミレニアル世代とジェネレーションZの男性は、現在、以前の世代よりも個人的外観により大きな裁量支出の部分を捧げています。

流通チャネル別：オンラインが物理的小売からシェアを獲得

2025年、単一ブランドストアは流通景観の41.44%を占め、没入的環境と独占的製品オファリングを利用してプレミアム価格設定を正当化しています。しかし、ジェネレーションZとミレニアル世代の買い物客に推進されるオンラインチャネルは成長軌道にあり、2031年まで年率3.58%で前進しています。2025年11月に開設されたDiorのビバリーヒルズフラッグシップストアは、47,900平方フィートにわたり、Monsieur Diorレストランとプライベート VIPスイートを誇り、会場を歩行者交通量とソーシャルメディアの話題のホットスポットに押し上げています。2025年10月、Hermèsは新しい米国店舗を発表し、卸売やオンラインチャネルを通じて利用できない富裕層個人向けの独占的製品配分をキュレーションし、コントロールされた流通の戦略的重要性を強調しました。一方、SaksやNeiman Marcusなどの百貨店巨人を含むマルチブランドアウトレットは構造的課題に取り組んでいます。2024年のSaks GlobalのNeiman Marcusへの27億米ドルの野心的な買収にもかかわらず、購買力の統合と冗長なオーバーヘッドの削減を目指しましたが、両チェーンは2025年12月に歩行者交通量の減少と卸売マージンの圧迫を理由に経営難のアラームを鳴らしました。

Tapestryは2025年度にデジタル収益で10代後半のパーセンテージ急増を報告し、Coachのハンドバッグラインアップが動的価格設定とテーラード推奨事項によって支えられ、極めて重要な役割を果たしました。Estée Lauderの2024年10月のAmazonのPremium Beauty storeへの進出は、バーチャル試着と選択されたメトロでの当日配送を特徴とし、そのレベルの利便性に匹敵できない従来の百貨店カウンターから顧客を成功裏に吸引しています。Ralph Laurenは、Investor Day 2025で、米国上位30都市にわたってデジタル中心のエコシステムを増幅する野心を発表しました。彼らは既存の地理的空白が成長可能性を制限することを認識し、「オンライン購入、店舗受け取り」やバーチャルアポイントメントなどのオムニチャネル戦略の重要性を強調し、物理的とデジタルの領域をシームレスに統合しました。オンラインプラットフォームの予測される3.58%の年平均成長率は、24時間365日アクセス、多様な製品アソートメント、スムーズなチェックアウトの進化する顧客好みと、フルフィルメントコストのスケーリングと成熟したラストマイルネットワークからの運用効率の証明です。

注記: すべての個別セグメントのセグメントシェアはレポート購入時に利用可能

地理分析

2024年度、Richemontは米国を主要収益源として特定し、多くのヨーロッパ高級品巨人にとっての主要市場としての国の重要性を強調しました。コングロマリットは、小売および製造設備投資に約9億4,500万米ドル（8億6,500万ユーロ）を注ぎ込み、国内インフラを強化してコミットメントをさらに固めました。ロサンゼルスは、2028年オリンピックと5番街と比較してより手頃な占有率に拍車をかけられ、米国初のアウトレットの好まれる場所としてニューヨーク市を凌いでいます。2024年と2025年にTiffanyとLouis Vuittonのフラッグシップストアのためのロデオドライブサイトを取得し改装するLVMHの2億米ドル以上の戦略的投資は、この西向きの勢いを強調しています。2025年にビバリーヒルズの家賃が平方フィート当たり960から1,200米ドルに急騰したにもかかわらず、ブランドは物語構築と高額売上にとって場所が重要であると考えています。Givenchy、Cartier、Patek Philippe、Rolexなどの尊敬される名前は、ロデオドライブでストアを拡張または改装しています。SavillsのGlobal Luxury Retail 2024レポートは、2022年と比較して北アメリカのストア開店で12パーセントの上昇を強調し、高税州からの富裕な退職者とリモートワーカーの流入のおかげで、マイアミ、ダラス、フェニックスを含むサンベルトの都市が最大のシェアを獲得しました。

ニューヨーク市は象徴的地位を保持する一方、フラッグシップエリアでの歩行者交通量は2024年に8%減少しました。この減少は、全国小売連盟の報告によると、組織的小売犯罪とリモートワークの変化に起因し、観光客と通勤者の両方のプレゼンスを減少させました。5番街の家賃は2024年に前年比12パーセント急騰しました。これに応じて、Saksなどのブランドは、業績不振のアウトレットを閉鎖し、業務を統合しました。一方、Targetは2024年にSoHoに進出し、都市形式のストアを実験しました。この動きは、大衆市場プレイヤーの間でさえ、オムニチャネル小売のテストグラウンドとしてのニューヨークの地位を強調しています。マイアミのDesign Districtは高級品ネクサスとしての地位を固めました。Hermès、Louis Vuitton、Diorのフラッグシップストアは、ラテンアメリカの観光客だけでなく、フロリダの税制上の利益に魅了された国内顧客にも応えています。長らくアウトレットショッピングの代名詞だったラスベガスは、現在フルプライス高級品を受け入れています。Tapestryは、オンライン注文配送を強化する取り組みで、2024年に配送センターを開設し、ラストマイルコストの12パーセント削減を達成しました。

フェニックス、シャーロット、ナッシュビルなどの中級都市の住民は、ほとんどのヨーロッパ高級ブランドのフラッグシップストアなしで自分たちを見つけています。この不在は、彼らが主要大都市圏に旅行するかオンラインで買い物をすることを強制し、しばしば対面体験を逃し、その結果コンバージョン率の25から30%の低下を見ています。Ralph Laurenは、Investor Day 2025で、この市場ギャップをスポットライトしました。ブランドは、米国上位30都市にわたってデジタル駆動のエコシステムを育成する3年の青写真を発表し、データ分析を活用して有望な市場を特定し、追加20を探求する計画を示しました。高級品収益の65%を占めるゲートウェイメトロが富裕人口の25%しか収容していないにもかかわらず、二次市場で有利な機会を提示していますが、高い占有コストと複雑な物流が多くのブランドの熱意を減退させています。