Taille et part du marché des énergies renouvelables au Portugal - Analyse de la croissance, tendances et prévisions (2026 - 2031)

Tendances et perspectives du marché des énergies renouvelables au Portugal

Pipeline agressif d'appels d'offres solaires réduisant le coût actualisé de l'énergie (LCOE)

Le dernier appel d'offres solaire de 670 MW au Portugal a été attribué en dessous de 15 EUR/MWh, consolidant le photovoltaïque comme la ressource marginale la moins chère de la péninsule ibérique.^{[2]Renewables Now, "670 MW Solar Tender Sets Record," renewablesnow.com} Les prolongations de délai accordées aux lauréats de 2019-2021 évitent les défauts de livraison et maintiennent 2,1 GW de projets précontractés sur les rails. Les développeurs ont ajouté 1,77 GW de capacité photovoltaïque en 2024, soit 86 % de toutes les nouvelles énergies renouvelables, et un programme de subventions approuvé par l'UE d'une valeur d'un milliard d'EUR soutient désormais les usines nationales de composants. La réduction de la TVA résidentielle à 6 % jusqu'en juin 2025 ramène le délai de remboursement des installations en toiture à moins de six ans, alimentant un pipeline qui soutient le CAGR de 20,8 % du segment. Les services publics, tirant parti des tarifs des appels d'offres, concluent des PPA de 15 ans qui permettent de financer à des écarts inférieurs à 150 points de base.

Financement du mécanisme pour la reprise et la résilience de l'UE accélérant les mises à niveau du réseau

Le Conseil européen a débloqué 3,059 milliards d'EUR pour le Portugal au titre de l'action climatique, dont 611 millions d'EUR sont destinés à de nouvelles lignes à 400 kV pour soulager les goulets d'étranglement de Sines et du nord-est.^{[3]Conseil européen, "Amended RRP Approved", consilium.europa.eu} Le gestionnaire du réseau REN prévoit une consommation atteignant 57 TWh d'ici 2031, nécessitant des approbations de raccordement plus rapides pour accueillir 23 GW de capacités renouvelables supplémentaires. Un prêt de 700 millions d'EUR de la Banque européenne d'investissement (BEI) à EDP numérise 1,3 million de compteurs intelligents et automatise les postes de transformation, augmentant ainsi la capacité d'accueil pour les petits producteurs. Les auditeurs de l'UE considèrent l'hydroélectricité flexible du Portugal et ses projets pilotes de réponse à la demande comme des modèles à reproduire par les États membres. Collectivement, ces flux de financement renforcent la robustesse du système et améliorent le profil de croissance du marché des énergies renouvelables au Portugal.

Doublement de l'objectif éolien offshore à 10 GW d'ici 2030, ouvrant un nouveau cycle d'investissement

Le Plan d'allocation spatiale maritime réserve 9,4 GW pour les éoliennes flottantes, et le premier appel d'offres est prévu pour 2025. WindFloat Atlantic a produit 345 GWh depuis 2019, validant la qualité de la ressource et réduisant le risque des prochaines soumissions. La pénurie de navires se profile, avec seulement 20 navires capables à l'échelle mondiale et des taux journaliers atteignant 350 000 USD, ce qui risque d'entraîner une inflation des coûts. Les mises à niveau des chantiers navals ibériques sont encore en cours de négociation, mais les réservations anticipées de créneaux pour les turbines par Ocean Winds et Iberdrola atténuent les risques de glissement de calendrier. Si ces projets se concrétisent, les ajouts offshore élargiront la taille du marché des énergies renouvelables au Portugal d'environ 27 % entre 2027 et 2030.

Les contrats d'achat d'électricité (PPA) d'entreprises issus des centres de données et des projets d'hydrogène vert créent une demande bancable

Le campus de centres de données de 1,2 GW à Sines s'engage à un approvisionnement 100 % renouvelable via des PPA à long terme, créant le plus grand contrat d'achat unique au Portugal. Les projets d'électrolyseur et de biocarburant de Galp, d'une valeur de 650 millions d'EUR, nécessitent 1,2 TWh d'énergie propre par an, financés en partie par une facilité de 430 millions d'EUR de la BEI. Le projet HEVO-Portugal de 630 MW de Fusion Fuel ajoute une demande supplémentaire en charge de base, tandis que le PPA de 410 GWh d'Iberdrola avec Vodafone souligne l'appétit des entreprises pour une électricité verte à prix stable. Le corridor H2Med en cours d'émergence relie la production portugaise à l'Europe du Nord, élargissant la liquidité des PPA.

Congestion du réseau dans le corridor de transport nord-sud

La panne ibérique d'avril 2025, déclenchée par des déclenchements successifs de centrales photovoltaïques totalisant 600 MW, a mis en évidence le déficit d'inertie et de puissance réactive du Portugal.^{[4]Institut Baker, "Iberian Blackout Forensics", bakerinstitute.org} Les coûts de redispatching ont doublé pour atteindre 146 millions d'EUR en 2024, et le Centre commun de recherche (CCR) de la Commission européenne prévoit que les volumes pourraient être multipliés par six d'ici 2040 en l'absence de mises à niveau.^{[5]Centre commun de recherche de la Commission européenne, "Grid Congestion Outlook", joint-research-centre.ec.europa.eu} REN a testé des onduleurs formeurs de réseau de 100 MVA à Valeira, mais leur déploiement à l'échelle nationale est encore à deux ans. Les plafonds de raccordement au sud de Lisbonne limitent désormais les nouvelles approbations à 800 MW par trimestre, freinant temporairement le marché des énergies renouvelables au Portugal.

Risque croissant d'écrêtement lié aux pics solaires de milieu de journée

Le photovoltaïque a couvert 10 % de la consommation en 2024 avec une production en hausse de 37 % en glissement annuel, créant fréquemment des prix négatifs à midi. Quatre projets proposés dans la région d'Alqueva totalisant 1,3 GW dépasseraient les limites locales de flux inverse sans la construction d'un circuit supplémentaire à 220 kV. L'écrêtement a augmenté à 182 GWh en 2024 et pourrait tripler d'ici 2027 si le stockage accuse du retard. Le programme de stockage par batteries de 500 MW vise à atténuer ce phénomène, mais pourrait ne pas suivre le rythme de mise en service solaire. Les parties prenantes plaident pour une tarification régionale ou une accélération des constructions de réseau afin de préserver le marché des énergies renouvelables au Portugal.

*Nos prévisions mises à jour traitent les impacts des moteurs et des freins comme directionnels et non additifs. Les prévisions d’impact révisées reflètent la croissance de base, les effets de mix et les interactions entre variables.

Analyse des segments

Par technologie : La prédominance de l'hydroélectricité face à la disruption solaire

L'hydroélectricité a conservé 38,65 % de la part du marché des énergies renouvelables au Portugal en 2025 avec 8,45 GW installés, le complexe Alto Tâmega de 1 158 MW fournissant jusqu'à 1,76 TWh annuellement et une capacité de stockage par pompage de 40 GWh. L'éolien a contribué à hauteur de 27 % de la production, principalement grâce à un parc terrestre de 5,9 GW, tandis que la bioénergie maintenait une part stable de 6 %. L'énergie solaire a ajouté 1,77 GW en 2024, portant la capacité photovoltaïque cumulée à 3,8 GW et enregistrant une croissance annuelle record de 37 %. La taille du marché des énergies renouvelables au Portugal pour l'énergie solaire devrait atteindre 14,9 GW d'ici 2031, soit le triple des niveaux de 2024, à mesure que les pipelines d'appels d'offres arrivent à maturité.

La baisse des coûts et la flexibilité des procédures d'autorisation stimulent l'hybridation. Les installations hybrides éolien-solaire dans la province de Guarda atteignent des facteurs de capacité de 43 % en partageant un seul point de raccordement au réseau, tandis que les batteries co-implantées sécurisent les droits de dispatching. Les projets pilotes géothermiques et houlomoteurs émergents bénéficient de 35 millions d'EUR de subventions Horizon Europe, ajoutant des options de diversification à long terme. La fiabilité de l'hydroélectricité et le stockage par pompage restent essentiels ; les apports dans les réservoirs en 2024 ont permis une croissance de la production de 24 % en glissement annuel, amortissant la variabilité du photovoltaïque. D'ici 2031, le mix technologique évolue vers un triade équilibrée où l'hydroélectricité, l'éolien et le solaire détiennent chacun environ un tiers de la capacité, renforçant la résilience du marché des énergies renouvelables au Portugal.

Note: Les parts de marché de tous les segments individuels sont disponibles à l'achat du rapport

Par utilisateur final : La prédominance des services publics remise en question par la croissance résidentielle

Les services publics contrôlaient 84,55 % de la capacité en 2025, reflétant les structures historiques de PPA centralisés, mais les systèmes de toiture résidentiels ont enregistré une croissance des installations de 48 % grâce à une TVA à 6 % et à des subventions couvrant jusqu'à 85 % du coût d'investissement. Une installation domestique de 5 kWc produit environ 7 000 kWh par an, générant des économies de 805 à 1 500 EUR sur les factures et offrant un retour sur investissement en cinq ans. La taille du marché des énergies renouvelables au Portugal pour le photovoltaïque résidentiel pourrait dépasser 2,2 GW d'ici 2031, soutenue par des agrégateurs de centrales électriques virtuelles qui regroupent l'excédent dans des offres de services auxiliaires.

Les utilisateurs commerciaux et industriels tirent parti du Décret-Loi 15/2022 pour la mesure nette aux prix de gros, portant les toitures commerciales et industrielles au-dessus de 620 MW en 2025. Les producteurs indépendants (IPP) du secteur des services publics dominent encore à grande échelle : le parc de 272 MWc d'Ourique de Neoen alimente 110 000 foyers dans le cadre de tarifs sur 15 ans. Energias de Portugal (EDP Renováveis) vise 1 GW de capacité supplémentaire pour les services publics d'ici 2026 grâce à des clusters solaires-éoliens-stockage. Alors que l'autoconsommation se répand, les services publics pivotent vers des modèles de services, proposant des offres groupées de location de stockage et des contrats de maintenance, signalant un changement structurel progressif dans le secteur des énergies renouvelables au Portugal.

Note: Les parts de marché de tous les segments individuels sont disponibles à l'achat du rapport

Analyse géographique

L'Alentejo et l'Algarve sont en tête du développement solaire, bénéficiant chacun d'un rayonnement horizontal global de 1 600 à 2 200 kWh/m² et de plus de 300 jours ensoleillés par an. L'Alentejo à lui seul a accueilli 38 % de la capacité photovoltaïque mise en service en 2024 et est en bonne voie pour 5,4 GW supplémentaires d'ici 2031. REN accélère la mise en place d'une boucle à 220 kV pour doubler la capacité de transfert sud-nord, essentielle pour absorber les exportations de milieu de journée. Le photovoltaïque flottant à Cabril (47,77 MWc) illustre des solutions créatives d'utilisation des terres dans les réservoirs d'eau.

Le nord du Portugal capitalise sur ses abondantes ressources hydroélectriques. La cascade Alto Tâmega renforce la stabilité de tension et soutient les industries papetières et métallurgiques de la région. Les centrales au fil de l'eau de Trás-os-Montes complètent les pics de demande hivernale. La zone métropolitaine de Lisbonne, confrontée à des tarifs de détail moyens de 0,23 EUR/kWh, connaît une multiplication des installations de toiture et des projets d'énergie solaire communautaire.

Les régions côtières se préparent à l'essor de l'éolien offshore. Le bloc zonifié de 3 GW de Viana do Castelo et le port en eau profonde de Sines les positionnent comme des hubs d'assemblage. Les autorités portuaires planifient des quais de 600 m et des grues de levage lourd pour manipuler des nacelles de 15 MW, dans l'attente des décisions finales d'investissement post-appel d'offres. Les clusters hydrogène à Sines intègrent des électrolyseurs et des terminaux d'exportation d'ammoniac, reliant la production solaire intérieure aux utilisateurs maritimes.

En comparant les tendances 2019-2024 aux prévisions 2026-2031, la spécialisation géographique s'intensifie : l'Alentejo devient le cœur du photovoltaïque, le nord conserve la prédominance hydroélectrique et la côte émerge comme une frontière de l'éolien offshore. Cet équilibre spatial atténue le risque météorologique et répartit l'investissement, consolidant l'empreinte nationale du marché des énergies renouvelables au Portugal.