Taille et Part du Marché de l'Énergie en Malaisie

Marché de l'Énergie en Malaisie (2025 - 2030)
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Analyse du Marché de l'Énergie en Malaisie par Mordor Intelligence

La taille du Marché de l'Énergie en Malaisie est estimée à 42,79 gigawatts en 2026, en hausse par rapport à la valeur de 40,27 gigawatts de 2025, avec des projections pour 2031 indiquant 57,97 gigawatts, croissant à un TCAC de 6,26 % sur la période 2026-2031.

Les clusters de centres de données hyperscale représentent 11 GW de nouvelles demandes de charge, un chiffre qui a doublé en seulement deux ans et qui contraint Tenaga Nasional Berhad (TNB) à accélérer les investissements dans la production et le réseau.(1)Tenaga Nasional Berhad, "Rapport Intégré 2024," tnb.com.my Bien que les technologies thermiques aient maintenu 75,6 % du marché de l'énergie en Malaisie en 2024, les énergies renouvelables connaissent la croissance la plus rapide jusqu'en 2030 et réorienteront les capitaux vers des projets solaires, hydrauliques et de stockage par batteries au détriment du charbon. Les règles d'accès des tiers déplacent le pouvoir d'achat vers les consommateurs d'entreprise, et les réformes des subventions tarifaires alignent les prix sur la récupération des coûts, ce qui, à son tour, améliore la rentabilité du solaire distribué. Les pôles de fabrication de semi-conducteurs et d'infrastructure cloud à Penang, Selangor et Johor soutiennent une demande industrielle soutenue, tandis que les contraintes d'approvisionnement en gaz naturel et le risque d'écrêtement dans les réseaux faibles de la Malaisie orientale constituent les principales incertitudes.

Principaux Enseignements du Rapport

  • Par source d'énergie, la production thermique détenait une part de 74,92 % du marché de l'énergie en Malaisie en 2025, tandis que les énergies renouvelables progressent à un TCAC de 22,89 % jusqu'en 2031.
  • Par utilisateur final, les services publics contrôlaient 49,85 % de la capacité installée en 2025 ; le segment résidentiel devrait augmenter à un TCAC de 16,85 % jusqu'en 2031.

Remarque : Les chiffres de la taille du marché et des prévisions de ce rapport sont générés à l’aide du cadre d’estimation propriétaire de Mordor Intelligence, mis à jour avec les données et analyses les plus récentes disponibles en 2026.

Analyse des Segments

Par Source d'Énergie : Les Énergies Renouvelables Reconfigurent la Domination Thermique

La taille du marché de l'énergie en Malaisie pour les énergies renouvelables devrait progresser à un TCAC de 22,89 %, grignotant la part de marché de 74,92 % détenue par les technologies thermiques en Malaisie en 2025. Le solaire mène la poussée renouvelable, propulsé par le déploiement de 2,5 GW de solaire flottant de TNB et les 2 GW de capacité allouée dans le cadre du Cinquième Appel d'Offres Solaire à Grande Échelle. L'hydraulique reste essentiel en Malaisie orientale, mais son expansion est limitée par les évaluations environnementales et l'engagement communautaire. Le charbon déclinera fortement, avec 9,1 GW programmés pour être déclassés d'ici 2030, tandis que les turbines à gaz prêtes à l'hydrogène absorbent les marges de réserve et préparent le réseau aux futures transitions de combustible. L'adoption du stockage par batteries devient un facteur déterminant : un stockage adéquat permet une plus grande pénétration du solaire, tandis que des insuffisances maintiendraient les centrales à gaz à mérite intermédiaire en ligne plus longtemps.

Le coût actualisé de l'énergie du solaire est passé en dessous du coût marginal de la production au gaz en 2024, même sans stockage, encourageant les producteurs indépendants d'électricité à combiner des Accords d'Achat d'Énergie d'entreprise avec les appels d'offres des services publics. Les actifs hydroélectriques du Sarawak fournissent une production quasi de base à faible coût variable, positionnant l'État comme exportateur potentiel sous réserve d'interconnexion. L'éolien et la géothermie restent exploratoires, et l'expansion de la biomasse ralentit en raison de la hausse des prix des matières premières. Le mix en évolution influencera l'ordre de répartition, l'intensité des émissions et l'allocation des investissements sur le marché de l'énergie en Malaisie.

Marché de l'Énergie en Malaisie : Part de Marché par Source d'Énergie, 2025
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Par Utilisateur Final : L'Adoption Résidentielle Réduit l'Avance des Services Publics

Les services publics détenaient 49,85 % de la capacité en 2025, mais les installations résidentielles dans le cadre du Comptage Net d'Énergie Rakyat ont progressé à un TCAC de 16,85 % et ont épuisé le quota de 350 MW plusieurs mois avant le calendrier prévu. Le Régime d'Incitation Solaire pour Rakyat accélère cette trajectoire en remboursant jusqu'à 4 000 MYR par installation, faisant passer les demandes quotidiennes de 100 à 150. Les acheteurs commerciaux et industriels s'approvisionnent de plus en plus directement auprès des producteurs indépendants d'électricité, tirant parti de l'Accès des Tiers pour obtenir des avantages en termes de coût et de durabilité. À mesure que de plus en plus d'usines et de centres de données reçoivent de l'énergie verte via des câbles privés ou des arrangements de transit, les ventes d'énergie des services publics reculent, mais les revenus des services de réseau augmentent.

De nouveaux gains résidentiels dépendent de financements à faible taux d'intérêt et de baisses des prix des batteries, tandis que les achats industriels dépendent de frais de transit transparents et des délais de raccordement au réseau. Les services publics répondent en investissant dans des systèmes de comptage avancé et de gestion de l'énergie distribuée, qui ouvrent des opportunités de services basés sur les données telles que la réponse à la demande. Dans l'ensemble, l'évolution du comportement des utilisateurs finaux réoriente les capitaux vers des actifs plus petits et décentralisés et accélère la transformation de la distribution de la taille du marché de l'énergie en Malaisie entre les segments de clientèle.

Marché de l'Énergie en Malaisie : Part de Marché par Utilisateur Final, 2025
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Analyse Géographique

La Malaisie péninsulaire abrite la plus grande capacité installée, soutenue par un réseau de transport interconnecté qui permet une répartition multi-États. TNB alloue plus de 42,9 milliards de RM à la modernisation des lignes à Selangor, Johor et Penang, où les clusters de semi-conducteurs et de cloud génèrent des charges concentrées. Le programme agressif de déclassement du charbon de la péninsule nécessite un remplacement rapide par des turbines à gaz prêtes à l'hydrogène et du solaire à grande échelle, tandis que le solaire flottant exploite les réservoirs existants pour réduire les conflits fonciers. Les corridors industriels d'Iskandar Malaysia et de la Vallée de Klang attirent des investissements directs étrangers conditionnés à une électricité fiable et bas carbone, incitant à des déploiements de stockage par batteries et de comptage avancé avant les plans précédents.

La Malaisie orientale exploite deux réseaux isolés. Le portefeuille à dominante hydroélectrique du Sarawak fournit de l'énergie bas carbone mais fait face à des goulots d'étranglement à l'exportation, bien que les interconnexions proposées avec Brunei et Kalimantan pourraient ouvrir de nouveaux revenus une fois les cadres réglementaires harmonisés. Le réseau du Sabah reste plus faible, entraînant un risque d'écrêtement que le projet de batteries de 400 MWh ne résout que partiellement. La nouvelle capacité gazière à Kimanis améliore la résilience, mais les développeurs solaires et éoliens peinent encore à obtenir des Accords d'Achat d'Énergie finançables en raison d'une demande incertaine. Les micro-réseaux et le stockage distribué émergent comme des alternatives rentables pour les communautés éloignées.

La disparité régionale façonne les priorités d'investissement. La Malaisie péninsulaire attire la majorité des achats d'énergie d'entreprise et des projets à grande échelle. L'excédent hydroélectrique de la Malaisie orientale crée des avantages potentiels à l'exportation mais nécessite des infrastructures de transport à forte intensité capitalistique. Les décideurs pèsent les objectifs tarifaires uniformes à l'échelle nationale face aux réalités des stratégies régionales différenciées pour maximiser le potentiel économique du marché de l'énergie en Malaisie.

Paysage Concurrentiel

Le marché de l'énergie en Malaisie présente une forte concentration. TNB contrôle le transport et la distribution en Malaisie péninsulaire, mais des producteurs indépendants d'électricité tels que Malakoff, YTL Power et Edra Power se font vigoureusement concurrence pour les contrats de production. Ces acteurs historiques pivotent vers le solaire et le stockage à mesure que les actifs charbon approchent de leur déclassement. Les développeurs nouveaux entrants, notamment Solarvest et Cypark, remportent des lots du Cinquième Appel d'Offres Solaire à Grande Échelle en satisfaisant aux critères d'équité locale et en proposant des offres compétitives en termes de coût. Les fournisseurs étrangers, JinkoSolar, First Solar, Huawei et Siemens, localisent leur assemblage pour être éligibles aux préférences de contenu national intégrées dans les appels d'offres, atténuant les risques de chaîne d'approvisionnement et de droits de douane.

Les mouvements stratégiques reflètent un pivot vers la flexibilité. Les plans de 2,5 GW de solaire flottant et de 400 MWh de batteries de TNB repositionnent le service public comme facilitateur de l'intégration des énergies renouvelables plutôt que comme simple fournisseur de charge de base. Solarvest a décroché plusieurs contrats à grande échelle tout en s'associant à des intégrateurs de batteries pour soumissionner sur des centrales hybrides qui couvrent l'intermittence. Petronas explore des pilotes d'hydrogène vert avec TNB, s'appuyant sur son portefeuille de GNL pour diversifier les combustibles futurs. La différenciation concurrentielle repose de plus en plus sur l'adoption technologique : les entreprises qui déploient des logiciels de maintenance prédictive ou de gestion de l'écrêtement obtiennent des avantages en termes de coût et de disponibilité qui se traduisent par des offres tarifaires plus basses.

Les opportunités non exploitées se concentrent sur l'intégration du stockage, les turbines prêtes à l'hydrogène et l'ingénierie du solaire flottant. Les premiers entrants peuvent verrouiller des contrats de service à long terme qui génèrent des revenus récurrents à mesure que le marché de l'énergie en Malaisie migre vers un paradigme de répartition axé sur la flexibilité. Les acteurs du marché qui s'accrochent aux paradigmes thermiques traditionnels font face à un risque croissant d'actifs échoués à mesure que l'élan politique avance vers les énergies renouvelables et la réduction du carbone.

Principaux Acteurs du Secteur de l'Énergie en Malaisie

  1. Tenaga Nasional Berhad

  2. Sarawak Energy Berhad

  3. Sabah Electricity Sdn Bhd (SESB)

  4. Edra Power Holdings

  5. Malakoff Corporation Berhad

  6. *Avis de non-responsabilité : les principaux acteurs sont triés sans ordre particulier
Marché de l'Énergie en Malaisie
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Développements Récents du Secteur

  • Mai 2025 : Le Sarawak et Siemens sont en phase exploratoire d'un potentiel partenariat stratégique pour la production d'hydrogène vert à grande échelle. Cette collaboration n'a pas encore abouti à un accord formel finalisé. Le gouvernement du Sarawak, par l'intermédiaire de Sarawak Energy Bhd et du Ministère des Services Publics et des Télécommunications, évalue actuellement les voies possibles de coopération future avec Siemens Energy.
  • Avril 2025 : La Malaisie et le Royaume-Uni ont lancé une collaboration sur le déploiement des réseaux intelligents et la modernisation de l'infrastructure numérique.
  • Février 2025 : Le Sarawak a esquissé des plans pour quadrupler sa capacité en énergies renouvelables d'ici 2035, en ajoutant du solaire flottant et de nouveaux barrages hydroélectriques.
  • Janvier 2025 : Acwa Power s'est engagée à investir jusqu'à 10 milliards USD pour développer 12,5 GW de capacités en énergies renouvelables, en hydrogène et en dessalement d'ici 2040, en partenariat avec TNB, Terengganu Inc et UEM Lestra.

Table des Matières du Rapport sur le Secteur de l'Énergie en Malaisie

1. Introduction

  • 1.1 Hypothèses d'Étude et Définition du Marché
  • 1.2 Périmètre de l'Étude

2. Méthodologie de Recherche

3. Résumé Exécutif

4. Paysage du Marché

  • 4.1 Aperçu du Marché
  • 4.2 Moteurs du Marché
    • 4.2.1 Hausse de la demande industrielle en électricité
    • 4.2.2 Objectifs de capacité en énergies renouvelables (31 % d'ici 2025 ; 40 % d'ici 2035)
    • 4.2.3 Déclassement des centrales au charbon vieillissantes déclenchant de nouveaux programmes de remplacement
    • 4.2.4 Modernisation du réseau et poussée des dépenses en capital de transport et distribution
    • 4.2.5 Accords d'Achat d'Énergie d'entreprise rendus possibles par les règles d'Accès des Tiers
    • 4.2.6 Clusters de centres de données hyperscale générant des poches de charge
  • 4.3 Contraintes du Marché
    • 4.3.1 Contraintes d'approvisionnement en gaz naturel et volatilité des prix
    • 4.3.2 Réformes des subventions aux tarifs d'électricité
    • 4.3.3 Obstacles fonciers et d'autorisation pour les énergies renouvelables à grande échelle
    • 4.3.4 Risque d'écrêtement dans les réseaux faibles de la Malaisie orientale
  • 4.4 Analyse de la Chaîne d'Approvisionnement
  • 4.5 Cadre Réglementaire
  • 4.6 Perspectives Technologiques (Réseau intelligent, turbines à cycle combiné prêtes à l'hydrogène, Système de Stockage d'Énergie par Batteries)
  • 4.7 Les Cinq Forces de Porter
    • 4.7.1 Menace des Nouveaux Entrants
    • 4.7.2 Pouvoir de Négociation des Fournisseurs
    • 4.7.3 Pouvoir de Négociation des Acheteurs
    • 4.7.4 Menace des Substituts
    • 4.7.5 Rivalité Concurrentielle
  • 4.8 Analyse PESTLE

5. Taille du Marché et Prévisions de Croissance

  • 5.1 Par Source d'Énergie
    • 5.1.1 Thermique (Charbon, Gaz Naturel, Pétrole et Diesel)
    • 5.1.2 Nucléaire
    • 5.1.3 Énergies Renouvelables (Solaire, Éolien, Hydraulique, Géothermie, Biomasse et Déchets, Marémotrice)
  • 5.2 Par Utilisateur Final
    • 5.2.1 Services Publics
    • 5.2.2 Commercial et Industriel
    • 5.2.3 Résidentiel
  • 5.3 Par Niveau de Tension de Transport et Distribution (Analyse Qualitative Uniquement)
    • 5.3.1 Transport Haute Tension (Au-dessus de 230 kV)
    • 5.3.2 Sous-Transmission (69 à 161 kV)
    • 5.3.3 Distribution Moyenne Tension (13,2 à 34,5 kV)
    • 5.3.4 Distribution Basse Tension (Jusqu'à 1 kV)

6. Paysage Concurrentiel

  • 6.1 Concentration du Marché
  • 6.2 Mouvements Stratégiques (Fusions-Acquisitions, Partenariats, Accords d'Achat d'Énergie)
  • 6.3 Analyse des Parts de Marché (Classement/Part de marché pour les entreprises clés)
  • 6.4 Profils d'Entreprises (comprend une vue d'ensemble au niveau mondial, une vue d'ensemble au niveau du marché, les Segments Principaux, les Données Financières disponibles, les Informations Stratégiques, les Produits et Services, et les Développements Récents)
    • 6.4.1 Tenaga Nasional Berhad (TNB)
    • 6.4.2 Sarawak Energy Berhad
    • 6.4.3 Sabah Electricity Sdn Bhd (SESB)
    • 6.4.4 Edra Power Holdings
    • 6.4.5 Malakoff Corporation Berhad
    • 6.4.6 YTL Power International
    • 6.4.7 Genting Sanyen Power
    • 6.4.8 Petronas Power Sdn Bhd
    • 6.4.9 Cypark Resources Berhad
    • 6.4.10 Solarvest Holdings Berhad
    • 6.4.11 ERS Energy Sdn Bhd
    • 6.4.12 Verdant Solar
    • 6.4.13 LYS Energy Group
    • 6.4.14 Pathgreen Energy Sdn Bhd
    • 6.4.15 Sunway Construction Group Bhd (RE EPC)
    • 6.4.16 JinkoSolar (Malaysia Module Fab)
    • 6.4.17 First Solar Malaysia
    • 6.4.18 KEPCO Engineering & Construction
    • 6.4.19 Huawei Digital Power Malaysia
    • 6.4.20 Siemens Energy Malaysia

7. Opportunités de Marché et Perspectives Futures

  • 7.1 Évaluation des Espaces Vierges et des Besoins Non Satisfaits

Périmètre du Rapport sur le Marché de l'Énergie en Malaisie

La production d'électricité est la production d'énergie électrique à partir de sources telles que les combustibles fossiles, les centrales nucléaires, les barrages hydroélectriques (à l'exception de ceux avec stockage par pompage), l'énergie géothermique, l'énergie solaire, les biocarburants, l'énergie éolienne, etc. Elle comprend l'électricité produite dans les installations de cogénération chaleur-électricité et les installations de production d'électricité uniquement.

Le rapport sur le marché de l'énergie en Malaisie est segmenté par Source d'Énergie, Utilisateur Final et Niveau de Tension de Transport et Distribution (analyse qualitative uniquement). Par Source d'Énergie, le marché est segmenté en thermique, nucléaire et énergies renouvelables. Par utilisateur final, le marché est segmenté en services publics, commercial et industriel, et résidentiel, et par niveau de tension de transport et distribution, le marché est segmenté en transport haute tension, sous-transmission, distribution moyenne tension et distribution basse tension. Le rapport couvre également la taille du marché et les prévisions pour la Malaisie.

Pour chaque segment, le dimensionnement et les prévisions du marché ont été réalisés sur la base de la capacité installée (GW).

Par Source d'Énergie
Thermique (Charbon, Gaz Naturel, Pétrole et Diesel)
Nucléaire
Énergies Renouvelables (Solaire, Éolien, Hydraulique, Géothermie, Biomasse et Déchets, Marémotrice)
Par Utilisateur Final
Services Publics
Commercial et Industriel
Résidentiel
Par Niveau de Tension de Transport et Distribution (Analyse Qualitative Uniquement)
Transport Haute Tension (Au-dessus de 230 kV)
Sous-Transmission (69 à 161 kV)
Distribution Moyenne Tension (13,2 à 34,5 kV)
Distribution Basse Tension (Jusqu'à 1 kV)
Par Source d'ÉnergieThermique (Charbon, Gaz Naturel, Pétrole et Diesel)
Nucléaire
Énergies Renouvelables (Solaire, Éolien, Hydraulique, Géothermie, Biomasse et Déchets, Marémotrice)
Par Utilisateur FinalServices Publics
Commercial et Industriel
Résidentiel
Par Niveau de Tension de Transport et Distribution (Analyse Qualitative Uniquement)Transport Haute Tension (Au-dessus de 230 kV)
Sous-Transmission (69 à 161 kV)
Distribution Moyenne Tension (13,2 à 34,5 kV)
Distribution Basse Tension (Jusqu'à 1 kV)

Questions Clés Traitées dans le Rapport

Quelle est la capacité installée actuelle sur le marché de l'énergie en Malaisie ?

La capacité installée a atteint 42,79 GW en 2026 et devrait croître pour atteindre 57,97 GW d'ici 2031.

À quelle vitesse les énergies renouvelables progressent-elles dans le mix énergétique de la Malaisie ?

La capacité renouvelable se développe à un TCAC de 22,89 % jusqu'en 2031, érodant rapidement la part du charbon.

Quelles régions attirent le plus de nouvelle demande industrielle en électricité ?

Penang, Selangor et Johor abritent des pôles de semi-conducteurs et de centres de données qui génèrent des charges supplémentaires.

Comment l'Accès des Tiers influence-t-il les achats d'électricité des entreprises ?

Il permet aux grands consommateurs de contourner les contrats des services publics et de sécuriser des Accords d'Achat d'Énergie renouvelables à long terme avec des producteurs indépendants.

Quel rôle joueront les turbines à gaz prêtes à l'hydrogène dans la production future ?

Elles remplacent les centrales à charbon déclassées tout en se préparant aux mélanges d'hydrogène vert une fois l'approvisionnement viable.

Quelle est l'importance du stockage par batteries pour les objectifs de fiabilité du réseau en Malaisie ?

Des projets de services publics totalisant 400 MWh sont en cours, ancrant la flexibilité et permettant une plus grande pénétration du solaire.

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