Taille et part du marché de refroidissement par immersion GPU en Asie-Pacifique - Tendances de croissance et prévisions (2026 - 2031)

Tendances et perspectives du marché de refroidissement par immersion GPU en Asie-Pacifique

Essor des déploiements de GPU pour l'IA et le calcul haute performance dans les centres de données hyperscale

Les hyperscalers acquièrent des volumes record d'accélérateurs, poussant la puissance des baies au-delà de 100 kW et forçant un pivot rapide vers les solutions d'immersion. ByteDance a engagé 14 milliards USD pour l'acquisition de GPU en 2025, tandis qu'Alibaba Cloud a réservé 100 milliards USD pour l'infrastructure IA, dimensionnant tous deux leurs salles autour de dispositifs de classe 700 W.^{[1]Bloomberg News, "ByteDance et Alibaba investissent des milliards dans les puces IA," Bloomberg.com} Le déploiement de 4 000 unités NVIDIA B200 par Naver et le déploiement de 1 000 unités par SK Telecom montrent que le fonctionnement continu à la performance nominale nécessite une capture liquide de la chaleur des puces. Le campus GMI Cloud au Japon, d'une valeur de 12 milliards USD, impose explicitement des cuves d'immersion pour les clusters de génération Blackwell. Étant donné que les feuilles de route NVIDIA indiquent des dispositifs dépassant 1 000 W de TDP dans deux cycles de produits, l'immersion n'est plus un choix de niche pour l'efficacité énergétique, c'est le prérequis thermique pour un débit d'entraînement IA compétitif.

Réglementations strictes en matière d'efficacité énergétique et objectifs de PUE

Les gouvernements utilisent les plafonds de PUE comme levier pour limiter la demande d'électricité des centres de données. Le Japon exige que les sites existants atteignent 1,4 d'ici 2030 et que les nouvelles constructions respectent 1,3 à partir de 2029, soutenu par des subventions allant jusqu'à 114,6 milliards JPY (1,0 milliard USD) pour les projets d'immersion.^{[2]Ministère de l'Économie, du Commerce et de l'Industrie, "Programme de subvention pour l'efficacité énergétique des centres de données," meti.go.jp} Singapour limite les nouvelles installations à un PUE supérieur à 1,3 et élabore un code dédié au refroidissement liquide pour 2026. Pékin, Shanghai et le Guangdong appliquent déjà des seuils compris entre 1,2 et 1,3. Les installations d'immersion démontrées délivrent régulièrement un PUE proche de 1,02, éliminant les ventilateurs et les gaines de refroidissement tout en réduisant la puissance de refroidissement jusqu'à 90 %. La trajectoire politique suggère que le refroidissement par air ne sera plus conforme dans les métropoles de premier rang bien avant la fin de la décennie.

La rareté des ressources en eau dans les grandes métropoles asiatiques stimule l'adoption du refroidissement liquide

Les tours évaporatives consomment environ 25 millions de litres d'eau par mégawatt par an en Inde, pourtant les trois quarts des capacités actuelles et planifiées se trouvent dans des bassins à fort stress hydrique.^{[3]Institut des ressources mondiales, "Atlas des risques hydriques Aqueduct," wri.org} Des contraintes similaires ont bloqué de nouveaux permis dans l'État malaisien de Johor en 2025, déclenchant des révisions de conception vers des plateformes d'immersion. Shell et Keppel ont validé un système de cuve à Singapour qui a réduit la consommation d'eau de 99 % par rapport aux circuits d'eau glacée. Le NatureCool à base de plantes de Cargill et les synthétiques gaz-liquide de Shell permettent aux circuits monophasés de rejeter la chaleur via des refroidisseurs secs, supprimant la dépendance à l'alimentation municipale. À mesure que les services publics resserrent les allocations industrielles, les architectures d'immersion indépendantes de l'eau deviennent déterminantes pour la sélection des sites.

Adoption accélérée des micro-centres de données de périphérie par immersion pour la densification 5G

L'enceinte EdgeTank de 250 kW de LiquidStack est livrée avec un PUE aussi bas que 1,02, permettant aux opérateurs de télécommunications d'héberger l'inférence IA dans des abris de tours cellulaires sans eau glacée. L'ITRI de Taïwan, en collaboration avec KDDI, a atteint un PUE de 1,07 et une réduction de 40 % de l'empreinte dans un pilote en climat subtropical. Le site de périphérie de Chongqing de China Unicom fonctionne à un PUE de 1,12 en utilisant la solution monophasée d'Alibaba Cloud, réduisant l'énergie de 36,3 %. COOLBLOCK rapporte des baies de 80 à 150 kW dans des enceintes scellées en bord de rue, faisant de l'immersion la seule voie thermique réalisable là où les circuits d'air et d'eau sont impraticables.

Dépenses d'investissement initiales élevées par rapport au refroidissement par air

Le coût total de possession favorise l'immersion au-delà de 50 kW par baie, mais de nombreux budgets d'entreprise se concentrent encore sur les prix initiaux. Les opérateurs indiens paient 10 à 20 % de plus à la mise en service car les cuves, les pompes et les fluides importés gonflent les dépenses d'approvisionnement. Le fluide seul peut ajouter entre 6 000 et 60 000 USD par baie, selon la formulation et le volume de la cuve. Bien que Shell et Keppel aient démontré des économies sur le cycle de vie de 40 % à Singapour, les entreprises opérant sur des horizons de retour sur investissement de 18 mois hésitent à approuver le changement. La dépendance aux composants importés creuse davantage l'écart via les droits de douane et la logistique, en particulier en Asie du Sud.

Normes industrielles limitées et certification du matériel

Les directives de l'Open Compute Project restent volontaires, et la plupart des régulateurs asiatiques n'ont pas encore codifié les références d'immersion. La norme SS 697 de Singapour exclut les systèmes liquides jusqu'à une révision en 2026, laissant les premiers adoptants sans voie de conformité réglementaire. L'avenant de garantie d'Intel de novembre 2025 ne couvre que les fluides approuvés par ExxonMobil, créant un patchwork d'assurances spécifiques aux fournisseurs. En Inde, le Bureau des normes indiennes ne dispose pas de protocoles de test pour l'immersion, obligeant les acheteurs à se fier aux déclarations des fournisseurs. L'incertitude qui en résulte augmente les primes d'assurance et prolonge les cycles d'approvisionnement, ralentissant les déploiements de niveau intermédiaire.

*Nos prévisions considèrent les impacts des moteurs et des contraintes comme directionnels et non additifs. Les prévisions d'impact reflètent la croissance de référence, les effets de composition et les interactions entre variables.

Analyse des segments

Par type d'immersion : évolution vers les systèmes biphasés à mesure que la densité de puissance augmente

Les conceptions monophasées détenaient 79,45 % de la part du marché de refroidissement par immersion GPU en Asie-Pacifique en 2025. Elles restent populaires car les fluides à base d'huile minérale et d'ester synthétique permettent aux opérateurs de submerger des serveurs standard sans couvercles scellés, facilitant la maintenance et les projets de rénovation. Asperitas a levé 55,5 millions USD lors d'un financement de série C et a commencé à déployer de tels systèmes dans le climat tropical de la Thaïlande. Cependant, les GPU de nouvelle génération dépassant 700 W érodent la marge des circuits à convection uniquement. Les solutions biphasées, qui vaporisent des fluides à bas point d'ébullition pour un flux de chaleur supérieur, se développent à mesure que les hyperscalers visent des densités de baies supérieures à 150 kW. Sabey Data Centers intègre les circuits de réfrigérant OptiCool dans l'ensemble de son portefeuille, contournant entièrement l'eau glacée.

À l'avenir, les composants Blackwell de NVIDIA devraient pousser le TDP par dispositif près de 1 000 W, point auquel le biphasé deviendra courant chez les constructeurs cloud. Le cabinet C8000 de SLiquid revendique déjà une dissipation de 200 W/cm² et des charges de 220 kW. Néanmoins, le monophasé ne disparaîtra pas ; les entreprises avec des accélérateurs <700 W préfèrent toujours sa moindre complexité, et les nœuds de périphérie privilégient l'accès direct des techniciens aux cartes submergées. Le marché de refroidissement par immersion GPU en Asie-Pacifique se bifurque donc : les circuits à convection dominent les déploiements à puissance moyenne, tandis que les cuves à changement de phase ancrent les fermes d'entraînement IA ultra-denses.

Par type de solution : les serveurs optimisés pour l'immersion dépassent les cuves de rénovation

Les cuves et systèmes annexes représentaient 55,34 % de la taille du marché de refroidissement par immersion GPU en Asie-Pacifique en 2025 car ils constituent le point de départ de toute construction liquide. Les unités CarnotJet de Green Revolution Cooling, par exemple, sont désormais livrées dans le cadre d'une alliance avec Samsung C&T sur plusieurs campus en Asie-Pacifique. Les équipementiers, cependant, dévoilent des cartes spécialement conçues pour une utilisation submergée. Fujitsu, Supermicro et Nidec ont co-développé des châssis sans ventilateur qui éliminent les dissipateurs thermiques et les soufflantes, réduisant la nomenclature jusqu'à 15 %. Wiwynn a investi dans les lignes de fabrication de LiquidStack pour intégrer la compatibilité avec l'immersion dès la phase de conception.

De telles offres intégrées éliminent les litiges de garantie concernant la compatibilité des fluides et prennent en charge un plus grand nombre de GPU par nœud, se traduisant par de meilleures performances par baie. En conséquence, les serveurs optimisés pour l'immersion devraient dépasser les cuves avec un TCAC de 30,85 %. Les cuves persisteront comme vecteur de livraison, mais la capture de valeur migre vers le haut de la chaîne vers des modules de calcul pré-validés qui réduisent le risque d'intégration pour les acheteurs hyperscale et entreprise.

Par déploiement : les entreprises accélèrent après la domination initiale de l'hyperscale

Les hyperscalers, tirant parti de leurs vastes flottes IA, ont capté 63,32 % des revenus projetés pour 2025. Cette domination est attribuée à leur capacité à amortir les investissements dans une infrastructure d'installation personnalisée sur de grands campus gigawatt, garantissant l'efficacité opérationnelle et la rentabilité. Par exemple, Alibaba Cloud, dans le cadre de son important plan d'expansion IA de 100 milliards USD, déploie stratégiquement des cuves monophasées dans plusieurs provinces pour renforcer ses capacités d'infrastructure. Cependant, les entreprises opérant sous des contraintes hydriques comblent progressivement l'écart avec des approches innovantes. Infosys, par exemple, intègre les fluides ExxonMobil à sa suite d'optimisation Topaz, visant à promouvoir les solutions de refroidissement par immersion dans les clusters sur site des services financiers et des télécommunications. 

Pendant ce temps, CtrlS s'est engagé dans un investissement significatif de 2 milliards USD pour développer 350 MW de salles de données principalement refroidies par liquide, répondant à la demande croissante de colocation de marché intermédiaire en Inde. Avec des exigences de puissance de baie approchant 100 kW, même dans les environnements de laboratoire d'entreprise, la technologie de refroidissement par immersion permet aux opérateurs d'atteindre le double de la densité sans avoir besoin de construire des bâtiments supplémentaires. Cette avancée technologique est un moteur clé derrière le robuste TCAC de 30,67 % projeté pour le segment entreprise.

Par densité de puissance GPU : le segment supérieur à 700 W entre en hyper-croissance

La tranche de puissance 300 W-700 W continue de dominer le marché ; cependant, elle devrait progressivement perdre sa part à mesure que les avancées dans les accélérateurs poussent la consommation d'énergie au-delà du seuil du kilowatt. Ce changement est porté par la demande croissante de puissance de calcul plus élevée pour prendre en charge des applications avancées. Un développement notable à cet égard est le cluster Haein de SK Telecom, qui a validé avec succès le refroidissement par immersion pour plus de 1 000 unités B200, démontrant sa capacité à prendre en charge des puces de 700 W efficacement et ouvrant la voie à une adoption plus large des solutions haute puissance. De plus, les gammes de produits DataTank de LiquidStack sont conçues pour accueillir 16 à 32 GPU Blackwell par baie, atteignant une efficacité d'utilisation de l'énergie (PUE) impressionnante inférieure à 1,05, ce qui souligne l'efficacité de ces systèmes dans la gestion des charges de travail à haute densité. Par conséquent, le segment de marché pour les dispositifs dépassant 700 W devrait connaître une croissance significative, avec un TCAC projeté de 30,62 %, reflétant la transition du secteur vers des seuils de puissance plus élevés. 

D'autre part, les dispositifs fonctionnant en dessous de 300 W devraient maintenir leur présence en périphérie du marché, où l'efficacité des coûts et la simplicité opérationnelle priment sur les performances de calcul maximales. Ces dispositifs resteront probablement pertinents dans des cas d'utilisation spécifiques où une consommation d'énergie plus faible correspond aux priorités opérationnelles. Malgré cela, les installations d'entraînement IA grand public devraient standardiser l'adoption d'une puissance à quatre chiffres en watts par socket bien avant l'année 2030, reflétant une tendance sectorielle plus large vers la prise en charge des exigences croissantes en puissance des charges de travail IA avancées.

Analyse géographique

La Chine, renforcée par son initiative « Données à l'Est, Calcul à l'Ouest », redirige stratégiquement les charges de travail côtières vers les régions intérieures sous des plafonds stricts d'efficacité d'utilisation de l'énergie (PUE) compris entre 1,2 et 1,3. Ce programme souligne l'engagement du pays à optimiser l'efficacité énergétique dans les opérations des centres de données. ByteDance a alloué un budget substantiel de 14 milliards USD pour les GPU, tandis qu'Alibaba Cloud continue d'étendre ses capacités de refroidissement par immersion. Ces développements alimentent collectivement un cycle auto-entretenu de production locale de cuves et de fluides, consolidant davantage la position de la Chine en tant que marché pivot dans le paysage mondial des centres de données.

L'Inde, reconnue comme le marché à la croissance la plus rapide de la région, fait face à des défis importants en raison de pénuries d'eau aiguës affectant 75 % de ses districts de centres de données. En réponse, le budget 2026 introduit une exonération fiscale sur certains revenus cloud étrangers, effective jusqu'en 2047, ce qui a déclenché une vague d'acquisitions foncières hyperscale. De plus, le programme d'incitation liée à la production (PLI) 2.0 fournit des subventions pour stimuler la fabrication nationale de serveurs et de châssis. Ces mesures politiques, combinées à un solide pipeline d'investissement de 70 milliards USD, devraient générer un taux de croissance annuel composé (TCAC) remarquable de 30,84 %, positionnant l'Inde comme un acteur clé sur le marché mondial des centres de données.

Le Japon favorise proactivement l'innovation en offrant des subventions allant jusqu'à 1,0 milliard USD tout en imposant des seuils de PUE obligatoires. Ces mesures sont conçues pour encourager l'adoption de solutions de refroidissement liquide dans toutes les nouvelles installations de centres de données, garantissant la conformité aux normes d'efficacité énergétique. En Corée du Sud, le Ministère des Sciences et des TIC finance activement des clusters de GPU en tant que service, qui exploitent les fluides YUBASE de SK Enmove pour des performances améliorées. De plus, HD Hyundai Oilbank a validé avec succès son liquide de refroidissement XTeer dans des laboratoires gouvernementaux, renforçant l'accent du pays sur les technologies de refroidissement avancées.

L'Asie du Sud-Est priorise la croissance de l'informatique de périphérie, Singapour mettant en œuvre une norme de PUE inférieure à 1,3 et accélérant le développement d'un cadre national de refroidissement liquide. En Indonésie, NeutraDC a inauguré une installation de 18 MW prête pour l'immersion à Batam, stratégiquement conçue pour accueillir des charges de travail IA transfrontalières croissantes. Cette initiative met en évidence l'approche stratégique des développeurs qui ciblent des régions disposant d'une capacité de réseau électrique abondante et de coûts fonciers comparativement plus faibles, optimisant ainsi l'efficacité opérationnelle et la rentabilité.