日本の水力発電市場規模・シェア分析 - 成長トレンドと予測（2025年〜2030年）

日本の水力発電市場のトレンドと洞察

クリーンエネルギーへのシフトと政府の支援施策が市場を牽引

• 日本では、水力発電の設備容量が長年にわたり低迷しています。2011年における日本の水力発電総設備容量は27.77GWであり、2021年時点でも約28.12GWにとどまっていました。しかし、2021年時点で、水力発電は太陽光に次いで日本最大の再生可能電力源でした。水力発電の総設備容量（揚水発電を除く）は28.12GWであり、日本の再生可能電力源全体の約25%を占めていました。
• よりクリーンなエネルギー源へのシフトや、総発電量に占める再生可能エネルギーの割合を高めるという政府の野心的な目標などの要因が、予測期間中に日本の水力発電市場を牽引すると期待されます。
• 例えば、2021年に日本政府は、気候変動への対応と2050年カーボンニュートラル目標の達成に向けて、2030年までの国内電力構成における再生可能エネルギーの野心的な目標を設定しました。この計画の下、日本は2030年までに電力供給の36〜38%を再生可能エネルギーから達成することを目指しており、再生可能エネルギー目標38%のうち11%は水力発電から賄われる見込みです。
• 2020年6月、日本最大の電力会社であるTEPCOの再生可能エネルギー部門は、グリーン発電量を約70%増加させるために今後10年間で2兆円以上を投資する計画を発表しました。水力発電と洋上風力発電が同部門の主要な注力分野であり、予測期間中に大規模水力発電セグメントで相応の開発が見込まれます。
• さらに、日本の再生可能エネルギー研究所によると、2020年における日本の水力発電の均等化発電原価（LCOE）は1キロワット時あたり9.1円であり、2025年には8.8円/kWh、2030年には7.9円/kWhに達すると予想されています。この水力発電のLCOEの低下が、国内市場を押し上げると期待されます。
• したがって、上記の要因により、水力発電市場は予測期間中に相当の発展が見込まれます。

代替再生可能電力源の普及拡大が市場を抑制

• 日本における太陽光発電などの代替再生可能電力源の急速な普及が、予測期間中の水力発電市場の成長に影響を与え、抑制すると予想されます。太陽エネルギーは過去数年間で日本において大幅な成長を遂げています。
• 2021年には、太陽光発電の総設備容量が74GWを超え、2015年比で117%以上増加しました。同様に、風力発電とバイオエネルギーも同期間にそれぞれ約59%（風力）および142%（バイオエネルギー）の著しい発展を遂げています。これは主に、水力発電と比較してコストが低下し、技術が着実に向上し、規模の経済が改善されていることによるものです。
• 一方、日本の水力発電設備容量は、代替クリーンエネルギー源への注目の高まり、水力発電セクターへの大規模投資の不足、および水力発電開発に適した立地の不足により、2015年以降ほぼ横ばいで推移しています。水力発電市場におけるこのような状況は、予測期間中も継続し、抑制要因となると見込まれます。
• さらに、同国は2030年までに太陽光発電の目標を14〜16%引き上げることを目指しており、太陽光発電セクターへの投資を積極的に行っています。例えば、2021年12月時点で、長崎県において480MWの太陽光発電プロジェクトの開発が計画されています。この太陽光発電プロジェクトは515,000MWhの電力を発電し、173,000世帯に十分なクリーンエネルギーを供給することが期待されています。プロジェクトコストは約18億米ドルであり、2023年までに稼働開始が見込まれています。このようなプロジェクトは、国内の再生可能エネルギーセクターで著しい発展が見込まれます。これらの動向が、予測期間中の水力発電市場の成長を抑制すると予想されます。
• したがって、上記の点から、代替再生可能電力源の普及拡大と発展が、予測期間中の水力発電市場の成長を抑制すると予想されます。