免税・旅行小売市場規模とシェア
市場概要
| 調査期間 | 2019 - 2030 |
|---|---|
| 市場規模 (2025) | 94.20 十億米ドル |
| 市場規模 (2030) | 144 十億米ドル |
| 成長率 (2025 - 2030) | 8.80% CAGR |
| 最も急速に成長している市場 | 中東とアフリカ |
| 最大市場 | アジア太平洋 |
| 市場集中度 | 中 |
主要プレーヤー
*免責事項:主要選手の並び順不同 画像 © Mordor Intelligence。再利用にはCC BY 4.0の表示が必要です。 |
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Mordor Intelligenceによる免税・旅行小売市場分析
免税・旅行小売市場は2025年に942億米ドルに達し、2030年までに1,440億米ドルに達すると予測されており、年平均成長率8.80%を示しています。成長は国際線乗客数の回復、平均取引額を押し上げるプレミアム化シフト、旅行前・中・後の支出を捉えるオムニチャネルサービスの運営事業者による急速な採用によって推進されています。アジア太平洋地域は海南のオフショア店舗の活況とアジア域内観光の強さにより明確な首位を維持しており、中東は国家インフラプロジェクトとハブ空港拡張を背景に最も急速な成長を遂げています。空港は依然として主要なショッピング会場ですが、電子商取引の事前注文チャネルでの二桁の伸びは、デジタル利便性が消費者の期待を再設定していることを示しています。競争力学は激しいものの細分化されており、上位10グループが市場シェアの約半分を占める一方で、地域専門事業者、国営参入企業、テクノロジー主導の破壊的企業の余地を残しています。セキュリティ処理効率は重要な収益レバーとして浮上しており、乗客の約80%がスクリーニングがより迅速であればより多くの支出をするであろうと示しています[1]AeroCloud Systems, "Global Passenger Survey 2024," passengerterminaltoday.com 。
主要レポート要点
- 製品タイプ別では、香水・化粧品が2024年の免税・旅行小売市場で31.40%の収益シェアで首位を占め、一方ラグジュアリー商品・ファッションアクセサリーは2030年まで最も急速な年平均成長率11.60%を記録すると予測されています。
- 流通チャネル別では、空港ショップが2024年の免税・旅行小売市場シェアの68.70%で優位を占めており、電子商取引/オムニチャネルは年平均成長率14.70%で拡大すると予想されています。
- 価格帯別では、レジャー旅行者が2024年の免税・旅行小売市場の54.60%のシェアを獲得し、年平均成長率9.90%で前進しています。
- 消費者プロフィール別では、2024年の免税・旅行小売市場の54.60%のシェアを獲得し、ミレニアル・ジェネレーションZ世代のレジャー旅行者（レジャーのサブセット）は年平均成長率12.50%で拡大すると予想されています。
- 地域別では、アジア太平洋地域が2024年の免税・旅行小売市場規模の53.60%を占める一方、中東は2030年まで最も速い年平均成長率10.30%で成長すると予測されています。
世界の免税・旅行小売市場動向とインサイト
推進要因影響分析
| 推進要因 | （〜）年平均成長率予測への影響％ | 地理的関連性 | 影響タイムライン |
|---|---|---|---|
| オフショア免税ゾーンの拡張 | +1.8% | アジア太平洋、中東、カリブ海 | 中期（2-4年） |
| 空港民営化・非航空収入重視 | +1.5% | 世界的、特にヨーロッパ・新興市場 | 長期（4年以上） |
| 長距離レジャー旅行の回復 | +1.2% | 世界的、アジア太平洋・ヨーロッパ主導 | 短期（2年以下） |
| オムニチャネル事前注文モデルの台頭 | +0.9% | 北米、ヨーロッパ、先進国アジア太平洋 | 中期（2-4年） |
| 免税酒類のプレミアム化 | +0.7% | 世界的、北米・ヨーロッパで最強 | 中期（2-4年） |
| 到着ホール免税フォーマットの拡張 | +0.6% | アジア太平洋、中東、選定されたヨーロッパハブ | 短期（2年以下） |
| 情報源: Mordor Intelligence | |||
オフショア免税ゾーンと自由貿易島の拡張による買い物客来店数の増加
2024年、海南のオフショア店舗は旅行者1人当たりの支出上限10万人民元の引き上げにより前年同期比25.40%の成長を推進し、437.6億人民元（61.3億米ドル）の収益を達成しました[2]Hainan Provincial Bureau of International Economic Development, "Offshore Duty-Free Sales 2024," retailinasia.com 。営業時間の延長により航空機接続スケジュールの圧力が軽減され、消費者がブランドとより深く関わり、高額購入を可能にしました。サウジアラビアの公共投資基金は国営免税会社を設立するという類似戦略を採用し、これは新しい自由貿易ゾーンの開発の礎石として機能することが期待されています。これらの戦略的措置は、乗客交通量と併せて人口密集地域への近接性を重要な要因として優先することにより、立地計画を再定義しています。このシフトは消費者行動の進化する力学と小売業績推進におけるアクセシビリティの重要性の高まりを強調しています。
空港民営化・非航空収入重視による小売フロア面積の拡張
ドバイのアル・マクトゥーム国際空港の350億米ドルの拡張は、より大きなラグジュアリー区域を組み込むように戦略的に設計されており、商業収益ストリームの最適化を目的としています。この開発は高価値小売スペースを活用することで空港の全体的な収益性を向上させる計算されたアプローチを反映しています[3]Dubai Airports, "Al Maktoum International Expansion Overview 2024," zawya.com 。航空収入と小売収入を統合するシングルティルモデルの採用は、空港と小売業者の金融利益を整合させる重要な変化を表しています。このモデルは相乗効果的な関係を促進し、相互利益を確保し、免税・旅行小売市場における持続的成長を推進しています。このような取り組みは、革新的な収益分配フレームワークと戦略的インフラ投資によって支えられた、この市場セグメントの長期的可能性を強調しています。
長距離レジャー旅行の回復による香水・美容支出の復活
2024年第3四半期、エスティ ローダー カンパニーズは主に北アジアの旅行小売市場の回復に推進され、純売上高5%の増加を達成しました。2024年の中国における観光業の復活はパンデミック前の水準を上回り、プレミアム美容製品の需要を大幅に押し上げました。この成長は特に旅行専用製品ラインの導入を通じて、進化する消費者嗜好とのブランドの戦略的整合を反映しています。Dufryは800米ドルの価格の香水をフィーチャーしたオートパルファムリーカウンターを立ち上げることで、このプレミアム化トレンドを活用し、高級消費者に対応しました。これらの開発は旅行小売セクターの反発を活用するイノベーションと市場対応力の重要な役割を強調しています。
オムニチャネル事前注文・クリック・アンド・コレクトの台頭によるコンバージョン率の向上
リザーブ・アンド・コレクトモデルは乗客が出発の最大30日前に購入を確保できるようにし、合理化された旅行前ショッピング体験を提供します。このアプローチはDufryのRedプログラムやGatwickのWorld Duty Freeなどの取り組みを通じてグローバルレベルで効果的にスケール化されており、市場を超えた適応性を示しています。オークランド空港は二重出発-到着ピックアップシステムを実装することで顧客利便性を向上させ、旅行者が利用できる履行オプションの範囲を拡大しています。オスロ・ガーデモエン空港では、ロボティック在庫ピッキング技術の導入により注文処理が最適化され、待ち時間が大幅に短縮され、運用効率が改善されました。これらの進歩は総合的により高いコンバージョン率と乗客のよりシームレスなショッピング体験に貢献しています。
阻害要因影響分析
| 阻害要因 | （〜）年平均成長率予測への影響％ | 地理的関連性 | 影響タイムライン |
|---|---|---|---|
| プレーンパッケージング・タバコマーケティング規制 | -1.4% | 世界的、先進国市場主導 | 長期（4年以上） |
| 新興経済国における通貨変動 | -0.8% | ラテンアメリカ、アフリカ | 短期（2年以下） |
| セキュリティ・出入国管理待ち時間の延長 | -0.6% | 世界的、高交通量ハブに集中 | 中期（2-4年） |
| 成分別化粧品禁止 | -0.4% | ヨーロッパ、北米、アジア太平洋 | 長期（4年以上） |
| 情報源: Mordor Intelligence | |||
タバコ製品のプレーンパッケージング・マーケティング規制の進展によるマージン縮小
2024年10月、英国は手巻きタバコに対する追加の0%調整とともにRPI + 2%の関税率引き上げを実施し、タバコ規制に対する戦略的財政アプローチを反映しました[4]HM Revenue & Customs, "Changes to Tobacco Duty Rates from October 2024," gov.uk 。インドネシアの2024年規制28号は広告に対する包括的制限を導入し、禁煙ゾーンを拡大し、タバコ消費に対する強固な規制姿勢を示しました。タイの空港到着地での免税店閉鎖の決定は、高交通地域でのタバコ小売機会を抑制することを目的とした意図的な政策転換を示しています。これらの規制措置は総合的により厳格なタバコ規制政策への世界的トレンドを示しており、運営事業者に小売戦略の再評価を強いています。その結果、企業はリソースを再配分し、これらの規制変更の影響を軽減するため高マージン製品カテゴリを優先しています。
新興観光経済国における通貨変動による価格優位性の認識損失
為替レートの変動は免税価格設定の競争優位性を損ない、運営事業者に課題をもたらします。モーリシャスで実施された調査では、通貨不安定性が観光需要の減少と直接的に相関し、その後小売支出に影響することが強調されています。米ドル高は海外でのアメリカ人観光客の購買力を増大させますが、同時にインバウンドショッピング活動を阻害します。この二重効果により、免税運営事業者は潜在的リスクを軽減するため戦略的在庫管理慣行を採用せざるを得ません。その結果、企業は変動の激しい経済環境で収益性を維持するため、これらの力学を慎重にナビゲートする必要があります。
セグメント分析
製品タイプ別：プレミアム美容が多様化するバスケットを支配
香水・化粧品は2024年の免税・旅行小売市場シェアの31.40%を占め、このセグメントの免税・旅行小売市場規模はレジャー旅行の回復と併せて上昇すると予測されています。強い感情的訴求、ギフトとしての関連性、ブランド限定品は、マクロ変動期間中でも需要を維持しています。ラグジュアリー商品・ファッションアクセサリーは、旅行をライフスタイルキュレーションと同等視するミレニアル・ジェネレーションZ世代買い物客に推進され、年平均成長率11.60%を示しています。ワイン・スピリッツは、クラフト蒸留酒業者と高級キュヴェがプレミアム化物語に適合する価格プレミアムを命じるため、回復力を維持しています。タバコのシェアは規制逆風により侵食されている一方、菓子類は友人や親戚と共有する地元特産品を求める観光客の間で牽引力を得ています。電子機器はアクセサリーを必要とする技術に精通した旅行者にサービスを提供するニッチを占めていますが、競争力のある国内価格設定からのマージン圧力に直面しています。
製品ミックスの進化は体験消費への広範な小売シフトを反映しています。ブランドは、ソーシャルメディア共有を奨励し来店客数を促進するSol de Janeiroのインタラクティブブラジルテーマフィクスチャなど、空港限定ラインを設計しています。カテゴリマネージャーは現在、他のカテゴリが横ばいになる中でエンゲージメントを高めバスケットサイズを維持するため、デジタル試着ツールを統合し、高マージン美容・ファッションにより多くの平方フィートを配分しています。
注記: レポート購入時にすべての個別セグメントのセグメントシェアが利用可能
流通チャネル別：デジタルリーチ急増と結合した物理的要塞
空港ショップは2024年の売上の68.70%を獲得し、デジタル代替手段の台頭にもかかわらず免税・旅行小売市場での重要性を強調しています。感覚駆動型アイテム--香水ブロッター、化粧品スウォッチ、酒類試飲--はこの触覚設定で繁栄し、衝動的コンバージョンを固定しています。しかし、運営事業者が販売ウィンドウを延長するデジタルストアフロントを開設するため、オムニチャネル事前注文に起因する免税・旅行小売市場規模は年平均成長率14.70%で拡大しています。機内小売はサービス時間制限と客室乗務員の削減に直面し、上昇を制限しています。クルーズライン・港湾店舗は複数日の滞在と富裕な乗客ミックスから恩恵を受けていますが、エクスポージャーは旅程スケジューリングに結び付いたままです。ダウンタウン・国境アウトレットはアジアのメガシティで価格に敏感な買い物客にサービスを提供し続けており、鉄道ハブは高速鉄道に投資している地域では未開発ながら有望です。
デジタル統合が加速：オークランド空港の集中回収ポイントは旅行者がいつでも購入を完了し、到着時に商品を受け取ることを可能にし、利便性を向上させています。オスロでのロボティック履行はクリック・アンド・コレクトを合理化し、ピックアップ待ちを短縮し満足度を高めています。これらの進歩は、ゲートでのオンライン発見と実地検証を融合するシームレスな旅路に向けてチャネルミックスを再配置しています。
価格帯別：高級志向がマージン増大を推進
プレミアム・ラグジュアリーアイテムは2024年の収益の54.60%を占め、年平均成長率9.90%で他の階層を上回りました。裕福なレジャー旅行者は限定版とビスポークサービスを全体的な旅行に不可欠なものと見なし、特許権使用料コストを相殺するより高いマークアップを検証しています。ミッドティア商品はバスケット多様化を提供しますが、国内電子商取引が価格ギャップを狭めるためマージンは薄くなっています。エコノミーラインは縮小する棚スペースと運営事業者の利益最適化計画の中で可視性に苦戦しています。
運営事業者は職人技を紹介し物語を増幅するブルガリのジュエル付きカウンターやディオールのイマーシブトンネルなどのステートメント建築でフラッグシップ店舗を向上させています。この戦略はソーシャルメディアのバズを生成し、口コミを燃料とし、空港を取引スペースではなくライフスタイル目的地として確立しています。
消費者プロフィール別：レジャー主導、若年傾斜支出急増
レジャー旅行者は2024年の購入者の63.70%を構成し、観光市場での正味新規キャパシティが休暇交通に傾くため、その優位性は拡大しています。このコホート内で、ミレニアル・ジェネレーションZ世代セグメントは年率12.50%拡大し、モバイルエンゲージメント、ESG透明性、本格的物語への期待を再形成しています。ビジネス旅行者は依然として旅行あたり高い価値を提供しますが、滞在時間の弾力性は低く、速度と必需品に焦点を合わせています。VFRと駐在員買い物客に関連する免税・旅行小売市場規模は、ギフト伝統と現地目的地での製品入手不可能性によって推進され、安定しています。
ジェネレーションZの体験嗜好では、裁量支出の25%がターミナルでのウェルネス、グルーミング、ゲームにチャネルされています。小売業者はラウンジ、スキンケアバー、eスポーツゾーンを店舗内に統合することで対応し、滞在と購入を同時に引き付けるサービスをブレンドしています。包括的ロイヤルティプラットフォームはデータを捉え、若いコホートに共鳴し反復訪問を育成する超個人化されたオファーを可能にしています。
注記: レポート購入時にすべての個別セグメントのセグメントシェアが利用可能
地域分析
アジア太平洋地域は2024年に53.60%の圧倒的なシェアを保持し、中国の国内観光と437.6億人民元（61.3億米ドル）の売上を計上した海南のオフショアモデルに押し上げられました。通貨シフトと中国のアウトバウンド旅行の再開は競争的緊張を導入しますが、政策支援が成長を維持しています。インドと東南アジア諸国は新しいターミナルと可処分所得の増加を通じて追加的乗客を加えており、一方日本と韓国は1人当たり支出を維持するため洗練されたマーチャンダイジングに焦点を合わせています。
中東は2030年まで最も速い年平均成長率10.30%を記録しています。Dubai Duty Freeは2024年に21.6億米ドルを稼ぎ、香水が受領をリードし、350億米ドルのアル・マクトゥーム拡張は小売フットプリントをさらに拡大します。サウジアラビアのビジョン2030は新空港への投資を注入し、ソブリン免税会社がロールアウトを加速しています。Qatar Duty Freeの第40回フロンティア・アワードでの表彰は、好まれる世界的トランジット回廊として自らを位置づける地域でのサービス卓越性を確認しています。
ヨーロッパは厳格な規制にもかかわらず着実な利益を記録しています。ヒースロー空港やフィウミチーノ空港などの民営化されたハブは体験プリシンクトに向けてスペースを再構成し、オスロでのTravel Retail Norwayの低炭素店舗は地域の持続可能性推進を例示しています。北米は強固な国内旅行から恩恵を受けていますが、滞在を抑制するセキュリティボトルネックと対峙する必要があります。南米とアフリカは中間層の成長により年平均成長率8.00%と9.50%を示していますが、外国為替変動と政治的リスクは機敏な在庫と価格設定を必要としています。
競争状況
免税・旅行小売市場は節度を示しています。この構造は新規参入者がグローバルスケーリング前に地域的存在を確立する機会を提供します。Avolta AGは大湾岸地区の旅行者へのアクセスを向上させるFree Dutyの買収を通じて立場を強化し、市場をリードしています。China Duty Free Groupは海南での政府支援独占から恩恵を受けて僅差で続いています。LagardèreとDFSはラグジュアリー小売、飲食提供、デジタルファースト顧客エンゲージメントモデルを統合することで戦略を多様化しています。
技術が戦場です。運営事業者はAI駆動需要予測、レジなしチェックアウト、ロボティックピッカーを展開して労働を削減し利便性を向上させています。Ospree Duty FreeはKing Power SingaporeとDuty Free Americasとの合弁事業を通じてスケール化し、機敏なアライアンスが激しい入札市場での空港アクセスを解除する方法を例示しています。ソブリン・ウェルス・ファンドは資本と政治的影響力を注入し、特にサウジアラビアの公共投資基金は非石油収益ストリームの戦略的コントロールを確保するため国家小売業者を設立しています。
特許権使用料コストが上昇しデジタル投資が必須となるため、統合は激化する可能性があります。堅牢なバランスシート、グローバル調達レバレッジ、オムニチャネルエコシステムを持つプレーヤーは繁栄する立場にある一方、単一サイト運営事業者はニッチ体験にピボットするか、より大きなグループとパートナーを組む可能性があります。
免税・旅行小売業界リーダー
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Avolta AG（Dufry）
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China Duty Free Group Co. Ltd.
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Lagardère Travel Retail
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DFS Group（LVMH）
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Lotte Duty Free
- *免責事項:主要選手の並び順不同
最近の業界開発
- 2025年3月：サウジアラビアの公共投資基金はビジョン2030観光計画の下で支出を捉えるためソブリン免税会社を設立しました。
- 2025年1月：PuigとDFSはロサンゼルス国際空港でByredoの初の西海岸旅行小売店を立ち上げ、ラグジュアリー香水ブランドの競争の激しい米国旅行小売市場への戦略的拡張をマークしました。
- 2025年1月：PuigとDFSはロサンゼルス国際空港で初の西海岸Byredo旅行小売ブティックを開設しました。
- 2024年9月：Avoltaは2.5億スイスフランのFree Duty買収を完了し、香港国境店舗をネットワークに追加しました。
世界の免税・旅行小売市場レポート範囲
免税店（またはストア）は、販売される商品が国外に持ち出される旅行者に販売されるという条件で、特定の地方税または国税および関税の支払いが免除される小売店です。
免税・旅行小売市場は製品タイプ、流通チャネル、地域別に区分されています。製品タイプ別では、市場はファッション・アクセサリー、宝石・時計、ワイン・スピリッツ、食品・菓子類、香水・化粧品、タバコ、その他（文房具、電子機器など）に区分されています。流通チャネル別では、市場は空港、航空会社、フェリー、その他（駅、国境、ダウンタウン）に区分され、地域別では、市場は北米、南米、ヨーロッパ、アジア太平洋、中東・アフリカに区分されています。
レポートは上記すべてのセグメントについて免税・旅行小売市場の価値（USD）での市場規模と予測を提供しています。
| 香水・化粧品 |
| ワイン・スピリッツ |
| ファッション・アクセサリー |
| タバコ製品 |
| 菓子類・高級食品 |
| 電子機器・ガジェット |
| 空港ショップ |
| 機内販売 |
| 港湾・クルーズライン店舗 |
| 国境・ダウンタウン免税 |
| 駅 |
| 電子商取引・オムニチャネル事前注文 |
| プレミアム・ラグジュアリー |
| ミッドティア |
| エコノミー |
| レジャー旅行者 |
| ビジネス旅行者 |
| VFR・駐在員買い物客 |
| 北米 | 米国 |
| カナダ | |
| メキシコ | |
| 南米 | ブラジル |
| ペルー | |
| チリ | |
| アルゼンチン | |
| その他南米 | |
| ヨーロッパ | 英国 |
| ドイツ | |
| フランス | |
| スペイン | |
| イタリア | |
| ベネルクス（ベルギー、オランダ、ルクセンブルク） | |
| 北欧諸国（デンマーク、フィンランド、アイスランド、ノルウェー、スウェーデン） | |
| その他ヨーロッパ | |
| アジア太平洋 | インド |
| 中国 | |
| 日本 | |
| オーストラリア | |
| 韓国 | |
| 東南アジア（シンガポール、マレーシア、タイ、インドネシア、ベトナム、フィリピン） | |
| その他アジア太平洋 | |
| 中東・アフリカ | アラブ首長国連邦 |
| サウジアラビア | |
| 南アフリカ | |
| ナイジェリア | |
| その他中東・アフリカ |
| 製品タイプ別 | 香水・化粧品 | |
| ワイン・スピリッツ | ||
| ファッション・アクセサリー | ||
| タバコ製品 | ||
| 菓子類・高級食品 | ||
| 電子機器・ガジェット | ||
| 流通チャネル別 | 空港ショップ | |
| 機内販売 | ||
| 港湾・クルーズライン店舗 | ||
| 国境・ダウンタウン免税 | ||
| 駅 | ||
| 電子商取引・オムニチャネル事前注文 | ||
| 価格帯別 | プレミアム・ラグジュアリー | |
| ミッドティア | ||
| エコノミー | ||
| 消費者プロフィール別 | レジャー旅行者 | |
| ビジネス旅行者 | ||
| VFR・駐在員買い物客 | ||
| 地域別 | 北米 | 米国 |
| カナダ | ||
| メキシコ | ||
| 南米 | ブラジル | |
| ペルー | ||
| チリ | ||
| アルゼンチン | ||
| その他南米 | ||
| ヨーロッパ | 英国 | |
| ドイツ | ||
| フランス | ||
| スペイン | ||
| イタリア | ||
| ベネルクス（ベルギー、オランダ、ルクセンブルク） | ||
| 北欧諸国（デンマーク、フィンランド、アイスランド、ノルウェー、スウェーデン） | ||
| その他ヨーロッパ | ||
| アジア太平洋 | インド | |
| 中国 | ||
| 日本 | ||
| オーストラリア | ||
| 韓国 | ||
| 東南アジア（シンガポール、マレーシア、タイ、インドネシア、ベトナム、フィリピン） | ||
| その他アジア太平洋 | ||
| 中東・アフリカ | アラブ首長国連邦 | |
| サウジアラビア | ||
| 南アフリカ | ||
| ナイジェリア | ||
| その他中東・アフリカ | ||
レポートで回答される主要質問
免税・旅行小売市場の規模はどのくらいですか？
免税・旅行小売市場規模は2025年に817.1億米ドルに達し、年平均成長率7.23%で成長して2030年までに1,158.4億米ドルに達すると予想されます。
免税・旅行小売市場の主要プレーヤーは誰ですか？
Dufry、Lagardère Travel Retail、DFS Group、Lotte Duty Free、Flemingo International Ltdが免税・旅行小売市場で事業を展開する主要企業です。
免税・旅行小売市場で最も急速に成長している地域はどこですか？
中東・アフリカが予測期間（2025-2030）で最も高い年平均成長率で成長すると推定されます。
免税・旅行小売市場で最大のシェアを持つ地域はどこですか？
2025年、アジア太平洋地域が免税・旅行小売市場で最大の市場シェアを占めています。
市場成長を阻害する可能性のある規制動向は何ですか？
より厳格なタバコマーケティング規則、化粧品の成分禁止、新興経済国での通貨変動が、最近の政策更新で強調された主要な逆風です。
最終更新日:
