Analyse De LA Taille ET De LA Part Du Marché De LA Construction Au Vietnam - Tendances De Croissance ET Prévisions (2025 - 2030)

Tendances et perspectives du marché de la construction au Vietnam

Pipeline d'infrastructure gouvernementale et PPP

Les dépenses d'infrastructure budgétisées s'élèvent à 36 milliards USD en 2025 et se canalisent dans les autoroutes, unéroports et un train à grande vitesse de 67 milliards USD. Une loi PPP rafraîchie clarifie le partage des risques et fournit des garanties tarifaires, attirant les prêteurs d'outre-mer. Des projets comme l'unéroport international de Long Thanh et l'autoroute Hanoi-Gia Binh signalent une échelle et une complexité qui redéfinissent le marché de la construction au Vietnam. Les plans énergétiques pour doubler la capacité énergétique d'ici 2030 ajoutent des travaux de services publics d'une valeur de 135 milliards USD et soutiennent la demande de travaux civils^{[1]Le Minh Hoang, Plan directeur de l'autoroute Nord-Sud 2025-2030, Ministère des Transports, mt.gov.vn}.

Urbanisation rapide et demande de logements

La migration urbaine pousse les prix des appartements vers le haut, étirant l'accessibilité dans les villes de niveau 1. Les promoteurs planifient 180 000 nouvelles unités pour 2025, pourtant les afflux continuent de correspondre à l'offre. Les acheteurs à revenu moyen préfèrent les tours à usage mixte qui regroupent des commodités commerciales et de loisirs, stimulant l'activité des gratte-ciels. Les objectifs gouvernementaux pour 1 million d'unités de logements sociaux d'ici 2030 ancrent la demande à long terme. Les conceptions verticales gagnent en faveur car la rareté des terrains du centre-ville augmente les coûts par mètre carré tandis que les systèmes de construction modernes promettent une livraison plus rapide^{[2] Tran Thi Lan, Enquête sur la population urbaine 2024, Bureau général des statistiques, gso.gov.vn} .

Construction industrielle menée par l'IDE en hausse

Les flux d'IDE de 15,2 milliards USD en 2024 ont alimenté les commandes d'usines dans l'électronique, l'automobile et le textile. L'expansion des semi-conducteurs de Samsung présente des spécifications de salle blanche en hausse qui nécessitent des constructions de précision. Les nouveaux parcs industriels de Binh Duong et Dong Nai exigent des calendriers à haute vitesse et une logistique de site allégée. Les propriétaires étrangers insistent sur la certification verte, poussant les entrepreneurs vers des panneaux isolés, des HVAC écoénergétiques et des systèmes de récupération de chaleur résiduelle. Les centres logistiques prolifèrent autour des ports pour servir le e-commerce, creusant une poche de croissance distincte à l'intérieur du marché de la construction au Vietnam.

Expansion des projets d'énergie renouvelable

Plus de 15 GW de capacité solaire et éolienne sont en planification pour 2030. Le parc éolien de Soc Trang d'Envision Energy de 420 millions USD met en évidence les fondations, câbles et travaux offshore qui nécessitent des flottes spécialisées. Le programme multi-provincial de 25 milliards USD de Vingroup couvre des réseaux à l'échelle des services publics et des toitures et s'appuie sur des entrepreneurs versés dans l'intégration de réseau. L'éolien offshore dans les côtes centrales introduit une conception de monopieu plus profonde et des navires de levage lourd, nouveaux pour l'industrie de la construction au Vietnam. Les fermes de batteries et les schémas hydro-pompés élargissent le mix technologique et allongent la liste de travail.

Pénurie de main-d'œuvre qualifiée et vieillissement de la main-d'œuvre

Les taux de vacance de 25% dans les rôles de soudage, électricité et équipement lourd allongent les temps d'achèvement. L'âge moyen des artisans expérimentés dépasse maintenant 45 ans alors que la jeunesse se tourne vers les services, créant des lacunes de succession. Les collèges techniques sont en retard dans les programmes BIM et d'installation renouvelable, freinant la diffusion technologique. Les règles de travail inter-provinciales entravent le déploiement flexible, forçant les entrepreneurs à sureffectifs. L'inflation salariale de 12% par an compresse les marges et augmente les prix d'offre dans le marché de la construction au Vietnam.

Processus d'acquisition foncière fragmentés

Les projets urbains s'attaquent aux cartes de zonage qui se chevauchent, aux approbations multi-agences et aux négociations de réinstallation prolongées. Les retards moyennent 24 mois pour le défrichage des terrains du centre-ville, bloquant le capital et gonflant les paiements d'intérêts. Des références de compensation disparates entre les districts provoquent des différends qui progressent lentement par les tribunaux administratifs. Les promoteurs pivotent souvent vers les villes satellites, pourtant les lacunes d'infrastructure y augmentent les débours totaux du projet. La rationalisation par le décret 175/2024 devrait unifier les procédures, mais la mise en œuvre complète repose sur la conformité locale^{[3]Vo Duc Thanh, "Cadre de compensation foncière 2025," Ministère des Ressources naturelles et de l'Environnement, monre.gov.vn}.

Analyse par segment

Par secteur : l'infrastructure mène la croissance future

La construction d'infrastructure s'est développée le plus rapidement à un TCAC de 8,75%, tirée par les constructions routières, ferroviaires et énergétiques qui réalignent les corridors économiques. Le résidentiel un conservé 38,97% de la part du marché de la construction au Vietnam en 2024, reflétant la demande de logement urbain persistante même si les plafonds de prix se resserrent. Le travail commercial un pivoté vers les bureaux de grade un et les centres commerciaux de style de vie qui s'adressent aux revenus de consommation en hausse. La construction industrielle et logistique s'est intensifiée aux côtés des clusters manufacturiers d'IDE, soutenant la croissance des exportations.

Les extensions autoroutières représentent plus de 60% de la valeur totale d'infrastructure et débloquent les centres manufacturiers intérieurs. Le train à grande vitesse Nord-Sud, budgétisé à 67 milliards USD, ancrera les arriérés d'entrepreneurs soutenus bien au-delà de 2030. Les projets de services publics maillent les investissements GNL, solaires et éoliens pour doubler la capacité de génération et attirer des acteurs spécialisés. Ces entreprises redéfinissent le marché de la construction au Vietnam comme une plateforme pour des programmes complexes et multi-années qui nécessitent une gouvernance stricte des coûts et de la qualité.

Note: Parts de segment de tous les segments individuels disponibles à l'achat du rapport

Par type de construction : la rénovation gagne en élan

Les nouvelles structures ont conservé une part de 67,76% en 2024, pourtant la production de rénovation rattrape à un TCAC de 7,70% alors que le parc de bâtiments vieillit. Les rénovations d'usines intègrent des lignes d'automatisation et des systèmes d'air comprimé qui améliorent le débit. Les hôpitaux et écoles améliorent la HVAC et la sécurité sismique pour répondre aux codes mis à jour. Ce changement élargit les offres de services au-delà des constructions à partir de zéro et augmente la taille du marché de la construction au Vietnam par des cycles de rénovation récurrents.

Les propriétaires privilégient l'efficacité énergétique, les améliorations de câblage et les contrôles de bâtiment intelligent pour augmenter les valeurs d'actifs. Les restaurations patrimoniales à Hanoi et Hô Chi Minh-Ville appliquent des mortiers à base de chaux et des menuiseries en bois qui rapportent des tarifs premium. Les subventions gouvernementales pour les rénovations d'installations publiques soutiennent des attributions de contrats régulières. Au total, la réfection élargit la résilience des revenus pour les entrepreneurs et diversifie le marché de la construction au Vietnam.

Par méthode de construction : les méthodes modernes accélèrent l'adoption

Les pratiques traditionnelles commandent encore une part de 94,55% en 2024, pourtant les méthodes modernes grimpent à un TCAC de 9,87% en raison des pressions de main-d'œuvre et d'horaire. Les chambres modulaires arrivent sur site avec plomberie et câblage pré-installés, réduisant les temps d'aménagement. Les façades préfabriquées réduisent les jours d'échafaudage et améliorent les statistiques de sécurité. La détection de conflit supportée par BIM coupe les reprises de 15% sur les projets publics pilotes.

Les incitations politiques dans le décret 175/2024 exigent des enregistrements numériques pour les emplois financés par l'État, poussant l'adoption. Les usines de préfabrication locales mettent à l'échelle la production de dalles creuses, réduisant la dépendance aux importations. Ces changements améliorent la productivité et maintiennent la rentabilité dans le marché de la construction au Vietnam.

Par source d'investissement : l'élan du secteur privé se construit

Les fonds publics ont mené avec une part de 62,34% en 2024, pourtant le capital privé affiche un TCAC de 8,89% alors que les garanties légales s'approfondissent. Les sponsors étrangers co-développent des centrales IPP sous des contrats de prise ou de paiement, réduisant le risque de revenus. Les entreprises nationales monétisent les banques foncières par des schémas à usage mixte financés par des émissions d'obligations. L'amélioration de la loi sur l'insolvabilité clarifie la récupération de garantie, réduisant les écarts.

Les routes à péage PPP présentent maintenant des garanties de revenus minimums qui débloquent la participation des fonds de pension. Les fiducies immobilières canalisent l'épargne de détail dans les constructions commerciales, élargissant la diversité des investisseurs. Ces flux agrandissent le marché de la construction au Vietnam et diminuent la dépendance au budget de l'État.

Analyse géographique

Hô Chi Minh-Ville un contribué 35,67% des dépenses de 2024 et ancre le marché de la construction au Vietnam avec les développements urbains en cours de métro, port et Thu Thiem. Les tours de logements de grande hauteur et les tours de bureaux de grade un intensifient la demande pour les plates-formes de battage et les pompes à béton tout en poussant les prix fonciers vers le haut.

Hanoi suit avec de forts projets gouvernementaux, quartiers d'ambassade et améliorations de l'unéroport Noi Bai. La construction de métro stimule l'expertise de tunnel, et les règles de précinct patrimonial stimulent les contrats de rénovation premium. Les clusters diplomatiques ajoutent une demande pour des bâtiments à haute sécurité.

Les régions du reste-du-Vietnam affichent le TCAC le plus élevé de 6,75% jusqu'en 2030. L'expansion du port en eau profonde de Hai Phong, les complexes touristiques de Da Nang et les routes résilientes au climat du delta du Mékong diversifient les modèles d'activité. Les zones industrielles de Bac Giang, Quang Ninh et Long An étendent le marché de la construction au Vietnam au-delà des deux principales villes, créant un pipeline large et multi-localisé.