電気鋼板市場規模・シェア分析 - 成長トレンドと予測（2026年～2031年）

世界の電気鋼板市場のトレンドとインサイト

輸送および産業システムの急速な電動化

電気鋼板市場は需要のシフトを経験しており、EVトラクションモーターは数年前まで大規模に使用されていた従来のモータープラットフォームよりも薄いシリコン鋼と厳格な損失管理を必要としています。生産者の動向はこのシフトを反映しており、POSCOは世界の自動車メーカーとの供給契約に支えられ、2025年に無方向性電磁鋼板の輸出が力強い成長を記録すると見込まれています。このトレンドは車両にとどまらず、産業用モーターのアップグレードは任意の支出から、より厳格な効率規制のもとでの計画的なコンプライアンス活動へと移行しています。購買者が薄いゲージと低鉄損仕様にシフトするにつれ、電気鋼板市場は標準コモディティグレードへの依存度が低下し、プロセス能力、コーティング性能、冶金的一貫性への依存度が高まっています。POSCOが2026年6月に計画している現代自動車およびパートナー関とのコンソーシアムは、電気鋼板市場が次世代EV駆動用の高シリコン広幅シート製品の開発において現在の製造限界に近づいていることを示しています^{[1]POSCOグループニュースルーム、「POSCOが現代自動車および8つの組織と連携してEV向け次世代高効率電気鋼板を開発」、POSCOグループニュースルーム、newsroom.posco.com}。主要生産者は、後発企業がスケールアップしにくい製品クラスを確保しながら、より高い生産量を追求しています。

系統近代化と電力インフラの拡充

系統への支出は電気鋼板市場を支えており、複数の主要電力システムにおける送電線の増設、更新サイクル、および高い信頼性目標に伴い変圧器需要が増加しています。インドは、2032年までの政府承認済み系統投資に送電線延長と変圧器容量の大幅な増設が含まれている一方、国内のCRGO生産量が依然として年間消費量を大幅に下回っているため、供給不足が続いています。このギャップにより、国内の持続的な供給逼迫に対処するために設立されたJSW JFEジョイントベンチャーを含む長期的な生産能力コミットメントが生まれています。電気鋼板市場はまた、欧州および北米における重複した更新需要からも恩恵を受けており、これらの地域では老朽化した変圧器群が、より厳格な効率要件とレジリエンス計画とともに稼働しています。これらの地域的な需要の波が同時に発生するにつれ、認定済みの方向性電磁鋼板（GOES）生産能力を持つメーカーは、より広範な鉄鋼サイクルが軟化する中でも有利なポジションを維持しています。

規制義務に牽引された高効率モーターへの需要増加

顧客の好みだけでなく規制が、電気鋼板市場をプレミアム無方向性電磁鋼板（NGOES）へと押し進めており、高グレード材料が調達リストに入るペースを変えています。欧州のエコデザイン枠組みは、定義されたモータークラスに対してIE4性能をすでに要求しており、適格な設計における低損失ラミネーション鋼の必要性を高めています。同様のトレンドは米国でも見られ、エネルギー省（DOE）の基準が、設置済みベースと新規機器の両方においてプレミアムコア材料を支えるモーターアップグレードサイクルを形成しています。国際エネルギー機関（IEA）の産業エネルギー利用に関する取り組みはこのシフトを裏付けており、モーターは世界の産業電力需要の大きな割合を占めています。その結果、ユニットレベルでの小さな効率改善がシステムレベルの便益に転換される可能性があります。したがって、電気鋼板市場は、基準が購買決定に高い効率クラスを組み込む際に、より安定した需要基盤を獲得します。これはまた、電気鋼板市場のプレミアム端が、通常の平鋼カテゴリーよりも裁量的な設備投資の短期的な変動にさらされにくいことを意味します。

再生可能エネルギーの統合と分散型発電の成長

再生可能エネルギーの成長は電気鋼板市場を支えており、特に新規発電容量の増加がネットワーク全体の変圧器、コンバーター、および特殊磁気部品への需要を高めている分野でその傾向が顕著です。風力発電は重要な役割を果たしており、可変速機器は低損失磁気性能に依存しているため、GOESセグメント内の高度なグレードが優遇されます。分散型発電もまた需要構成を変えており、再生可能ネルギー容量の追加ごとに、単一の集中型接続点ではなく追加の昇圧・降圧機器が必要になることが多いです。このシフトにより、システム全体の電気鋼板使用強度が高まり、従来の系統資産の更新サイクルを超えて需要が広がります。IEAの2025年の産業転換に関する取り組みは、調達決定においてライフサイクル排出量とエネルギー性能がますます考慮されるようになることを示すと予想されており、これは技術品質と低炭素供給ポジショニングを組み合わせた生産者に有利に働く可能性があります。電気鋼板市場にとって、これは効率と調達の両方の期待に応えながら納期リスクを増大させることなく対応できるサプライヤーへと価値がシフトする余地を生み出します。

電気鋼板製造における高エネルギー消費

電気鋼板市場は構造的なコスト課題に直面しており、電気鋼板の製造には通常の鋼板よりも大幅に多くのエネルギーを必要とします。無方向性電磁鋼板は1トンあたり約6,500 kWhを必要とする場合があり、電力価格が地域全体の操業経済において重要な要因となっています。この圧力は欧州で特に顕著であり、電力コストの上昇がマージンを圧迫し、すでに輸入圧力に直面していた工場の閉鎖に寄与しています^{[2]thyssenkrupp Electrical Steel、「方向性電磁鋼板の輸入危機、thyssenkrupp Electrical SteelがフランスのIsberguesサイトでの生産削減を延長」、thyssenkrupp Electrical Steel、thyssenkrupp-steel.com}。シリコン合金化とアニール条件が磁気性能に直接影響するため、生産者はこの問題を迅速に解決することができません。その結果、冶金に影響を与えることなくエネルギー投入量やプロセスルートを容易に変更することができません。電気鋼板市場にとって、生産能力の拡大は電力コストが低い地域や国家支援が強い地域でより実現可能です。また、最終用途需要が堅調であっても、市場は地域間の不均一な経済状況を記録し続ける可能性があります。

複雑な製造プロセスと高い資本集約性

電気鋼板市場はまた、専門的な圧延、アニール、コーティングシステムの必要性による制約にも直面しており、これらは多大な初期資本と長い認定期間を必要とします。シリコン含有量が高いほど磁気性能は向上しますが脆性が増すため、通常の製鋼よりも精密な圧延スケジュールと制御された炉条件がより重要になります。POSCOが計画している2026年6月の開発プログラムはこの課題を浮き彫りにしており、標準的な処理ルートでは大規模な商業化が依然として困難なグレードである、シリコン含有量6.5%の広幅シート生産を目標としています。インド、東南アジア、南米の新規参入者は建設上の課題だけでなく、厳格な磁気公差に対する顧客承認を得るための数年にわたるプロセスも完了しなければなりません。EVモーターや変圧器の購買者は、長期にわたる技術検証なしに新しい製鉄所に切り替えることができないため、電気鋼板市場はプレミアム端において比較的集中した状態を維持しています。これにより、新規需要が新たな投資を引き付ける中でも、供給の多様化が遅れ、既存生産者の市場ポジションが支えられています。

*当社の予測では、推進要因および抑制要因の影響を加算的ではなく方向性のあるものとして扱います。影響予測は、ベースライン成長、構成効果、および変数間の相互作用を反映しています。

セグメント分析

製品タイプ別：無方向性電磁鋼板が売上高を牽引、方向性電磁鋼板が成長で上回る

無方向性電磁鋼板は、自動車、産業、家電モーターおよびラミネーションへの使用に支えられ、2025年の電気鋼板市場シェアの68.42%を占めると予想されています。このセグメントは、単一の最終用途チェーンではなく複数のモーター駆動システムに対応しているため、幅広い量的需要から恩恵を受けています。プレミアム製品開発は、特にEV駆動システムにおいて薄いゲージへとシフトしており、低鉄損が熱制御と航続距離性能を支えています。2026年に0.2 mmゲージへの拡張が予定されているArcelorMittalのiCARe 420Saveプラットフォームは、高速電動ドライブトレインにおける厳格なラミネーション要件を対象とすることで、このトレンドに沿っています。中国規格YB/T 6421-2025は、EV駆動モーター向けの高性能無方向性電磁鋼板（NGOES）が、定義されたコーティングおよび材料要件を持つより正式な製品クラスへと移行していることを示しています。

POSCOの無方向性電磁鋼板輸出の勢いは、世界の自動車メーカーが電動化プラットフォームの調達要件を拡大するにつれ、2025年を通じてプレミアムグレードへの海外需要が継続していることを示しています。方向性電磁鋼板（GOES）は売上高規模では小さいものの、2031年にかけてCAGR 6.24%で成長すると予測されており、最も成長の速い製品セグメントとなっています。その拡大は変圧器需要、送電アップグレード、および更新活動と結びついており、より大量の無方向性電磁鋼板セグメントとは異なる価値プロファイルを生み出しています。このトレンドは電気鋼板産業の進化における分岐を示しており、無方向性電磁鋼板がモビリティおよび産業用途での量的普及を通じて拡大する一方、方向性電磁鋼板は高仕様変圧器用途を通じて成長しています。この構造は、単一の広範なサイクルではなく、電気鋼板市場内に2つの独立した成長経路を支えています。また、両製品ファミリーを持つ生産者が、変化する最終用途パターンに応じて量、価格設定、技術的差別化のバランスを取ることを可能にします。

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用途別：モーターがシェアを支配、変圧器が成長をリード

モーターは2025年の売上高の43.15%を占めると予想されており、電気鋼板市場において最大の用途セグメントとなっています。この地位は、工場、商業システム、輸送機器、家電製品にわたる設置済みモーター群の規模を反映しています。市場は、単一の顧客グループや設備投資サイクルに縛られていないため、この多様化した需要基盤から安定性を得ています。規制がこの地位を支えており、機器設計が外見上似ていても、より高いモーター効率クラスはより優れたラミネーションと厳格な磁気性能を必要とします。引用された自己接着コーティングの取り組みはまた、アセンブリレベルでの小さな効率改善と低鉄損が最終製品に影響を与えるため、用途レベルの性能がなぜより重要になっているかを示しています。

変圧器はCAGR 6.41%で成長すると予測されており、2031年にかけて最も成長の速い用途セグメントとなっています。送電網の整備、変電所のアップグレード、再生可能エネルギーの統合、および繰り延べられた更新活動が、複数の地域にわたってこの成長を支えています。インドの冷間圧延方向性（CRGO）鋼消費量と国内生産量の需要ギャップは重要であり、地域の生産能力が不十分な場合系統プログラムがどのように輸入と新規投資を促進するかを示しています。発電機、インダクター、その他の磁気用途も支援的な役割を果たしており、特にパワーエレクトロニクス、充電インフラ、エネルギー貯蔵システムが拡大するにつれてその重要性が増しています。これにより、用途基盤はモーター対変圧器という見方よりも広くなっています。より小さな用途も、高周波磁気性能を必要とする急成長する電動化システムと結びついている場合、より高品質な磁気性能への需要を強化することができます。

コーティングタイプ別：無機コーティングがリード、自己接着がイノベーションを牽引

無機コーティングは2025年のセグメント売上高の46.71%を占めると予想されており、電気鋼板コーティング構成においてトップの地位を維持しています。変圧器ラミネーションスタックが動作応力下での熱安定性、電気絶縁性、および信頼性の高い寸法挙動に依存しているため、その役割は引き続き重要です。有機コーティングは、特にモーターおよび家電用途において、打ち抜き加工性と低摩擦がスタンピング作業を支える場合に引き続き関連性を持ちます。セミ有機バリアントを含むその他の配合は、絶縁品質と加工性のバランスを求めるユーザーのニーズに対応しています。このコーティング構成は、コーティング層が製造性、損失、およびアセンブリ性能に直接影響することを示しています。また、最終ユーザーが磁気的および加工上の結果を比較する際に、サプライヤーが鋼の化学組成以上の点で競争することを意味します。

自己接着コーティングは2031年にかけてCAGR 6.84%で拡大すると予測されており、電気鋼板市場において最も成長の速いカテゴリーとなっています。この成長は、特に効率、振動、熱挙動が性能に影響する電気自動車（EV）用途において、モーターラミネーションアセンブリにおける溶接とリベット留めからの脱却と結びついています。レポートで引用されたジャーナルの証拠は、溶接および接着方法と比較して、モーター効率が約0.5%改善し、鉄損が約10%低減することを示しています。ArcelorMittalはマルダイク投資に従来型と急速自己接着ワニスの両方の能力を含めており、この技術が主流生産に参入していることを示しています。POSCO Mobility Solutionも定義された接着強度と流体適合性を持つ自己接着モーターコアを提供しており、このオファリングがプレミアムモーター設計向けの商業ラインとして成熟していることを示しています。電気鋼板市場において、これはコーティング性能が同等の基材グレードから得られる価値に影響を与える製品競争の層を生み出します。

注記: 全セグメントのシェアはレポート購入後にご確認いただけます

地域分析

アジア太平洋は2025年の電気鋼板市場シェアの54.82%を占めると予想されており、2031年にかけてCAGR 6.37%で成長すると予測されており、同地域に大きな規模と成長の勢いをもたらしています。アジア太平洋の電気鋼板市場は、製鋼能力、変圧器需要、EV製造、家電生産、および産業用モーター使用から恩恵を受けています。中国はこの地位の中心であり、同国はサプライチェーン全体にわたる地域の生産インフラと世界的な輸出活動を支えています。インドは大規模な系統投資と変圧器増設を通じて支援を加えており、方向性電磁鋼板（GOES）への需要を促進し、国内生産能力のギャップを浮き彫りにしています。韓国と日本は電気鋼板市場において引き続き重要であり、車両、産業機器、変圧器ユーザーと結びついたプレミアムグレードと高性能サプライチェーンにおける技術能力を支えています。

北米と欧州を合わせたシェアはアジア太平洋より小さいものの、系統機器と高度な電動化システムへの需要により、電気鋼板市場において引き続き重要です。北米は更新需要と継続的な投資から恩恵を受けており、変圧器グレード材料と認定済みの国内または近隣市場供給への需要を支えています。欧州は、地域の生産者がより高いエネルギーコストと弱いマージン保護を管理する中、輸入品がシェアを獲得するにつれて供給圧力に直面しています。thyssenkrupp Electrical Steelの2026年一部期間にわたるIsberguesでの操業停止は、輸入圧力とコストインフレに対する同地域の脆弱性を浮き彫りにしています。ArcelorMittalのマルダイク工場の立ち上げは電気鋼板市場において異なるシグナルを示しており、自動車および産業電動化に結びついた無方向性電磁鋼板（NGOES）への欧州需要を支えています。

南米、中東、アフリカは絶対規模では小さいものの、それぞれが電気鋼板市場に戦略的な需要を加えています。南米では、変圧器の調達が送電の高密度化と広大な地理的エリアにわたる電力供給強化の取り組みと結びついています。中東では、インフラ拡充と産業多様化プログラムが、変圧器における方向性電磁鋼板（GOES）とモーター駆動システムにおける無方向性電磁鋼板の使用を支えています。南アフリカは電気鋼板市場において引き続き関連性を持ち、電力インフラの修復が慢性的な生産能力不足の中で変圧器需要を支えています。貿易政策は、高成長市場が輸入パターン、国内産業への影響、および下流機器製造へのコスト転嫁を見直すにつれ、これらの地域全体でより影響力を持つようになる可能性があります。