Taille et part du marché des tours télécom en Amérique du Sud - Tendances de croissance et prévisions (2026 - 2031)

Tendances et perspectives du marché des tours télécom en Amérique du Sud

Densification 5G et réseaux privés

Le déploiement de la 5G crée un besoin direct de réseaux radio plus denses sur le marché des tours télécom en Amérique du Sud. En août 2025, 37 opérateurs dans 18 pays avaient lancé des services 5G commerciaux, tandis que l'adoption restait inférieure à 15 % et que la couverture 4G dépassait 90 % dans la plupart des pays. Les déploiements en bande médiane à 3,5 GHz nécessitent un espacement des sites plus rapproché que de nombreux déploiements 4G. Cette exigence soutient la construction de nouvelles tours et les mises à niveau d'antennes dans les villes et les couloirs d'expansion. Les réseaux 5G privés pour les secteurs minier, agricole et énergétique génèrent une demande moins dépendante des forfaits mobiles grand public. Les obligations d'appel d'offres au Brésil créent également un pipeline de couverture défini pour les entreprises de tours.

Croissance du trafic de données mobiles et de l'utilisation des smartphones

La croissance du trafic mobile continue d'augmenter les besoins en capacité sur l'ensemble du marché des tours télécom en Amérique du Sud. Le trafic de données mobiles mensuel par connexion est passé de 7 Go en 2023 et devrait atteindre 32 Go d'ici la fin de la décennie, tandis que le trafic régional total devrait croître à un CAGR de 25,5 % de 2023 à 2030. L'utilisation accrue de la vidéo, des jeux et des applications d'entreprise peut exercer une pression supplémentaire sur les sites macro existants. Les villes secondaires et les couloirs périurbains peuvent nécessiter davantage de nouveaux sites que les grilles du centre-ville matures, où la co-localisation peut souvent augmenter la capacité. Le trafic mensuel moyen par smartphone devrait atteindre 35 Go d'ici 2027. Ce schéma de trafic soutient à la fois l'ajout de locataires sur les structures existantes et de nouveaux emplacements de couverture.^{[1]GSMA, "The Mobile Economy 2024," GSMA, gsma.com}

Programmes de connectivité rurale et financement du service universel

Les programmes publics de connectivité élargissent la zone adressable pour le marché des tours télécom en Amérique du Sud. Le ministère des Communications du Brésil a approuvé le soutien FUST pour l'expansion et la modernisation du réseau en juillet 2025.^{[2]Ministère des Communications, "Le gouvernement investit 759 millions BRL pour l'inclusion numérique dans les zones reculées," Gouvernement du Brésil, gov.br} Le ministère a orienté un soutien FUST supplémentaire en août 2025 vers les petits fournisseurs desservant des zones reculées. Ces programmes peuvent rendre les sites ruraux viables là où la demande commerciale seule ne suffirait pas à justifier la construction. L'Argentine a alloué 60 milliards ARS (47,8 millions USD) pour le déploiement partagé de la 5G dans les zones mal desservies en vertu de la Résolution n° 1182/2025. Le financement soutient une infrastructure partagée plutôt que des réseaux redondants, ce qui peut améliorer le cas des sites de tours co-localisés.^{[3]Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social, "BNDES FUST Automático," BNDES, bndes.gov.br}

Monétisation des actifs passifs des MNO et expansion des TowerCos indépendants

Les cessions d'actifs et les modèles de cession-bail modifient la structure de propriété sur l'ensemble du marché des tours télécom en Amérique du Sud. Macquarie Asset Management a accepté en février 2026 d'acquérir les opérations sud-américaines d'IHS Towers pour une valeur d'entreprise de 3 550 millions BRL (685 millions USD). Le portefeuille comprenait plus de 8 500 sites au Brésil et 270 sites en Colombie. ATIS Group a acquis la filiale Lati Paraguay de Millicom en 2025, ajoutant 281 sites à son portefeuille. Sites Latam comptait 37 625 tours dans 16 pays au premier trimestre 2026, dont 432 nouveaux sites nets au Brésil au cours des 12 mois précédents. Ces transactions permettent aux opérateurs mobiles de réduire le capital immobilisé dans l'infrastructure passive, tandis que les TowerCos poursuivent la co-localisation, les services énergétiques et les revenus locatifs.

Saturation du partage de tours et rationalisation des réseaux des opérateurs

La consolidation des opérateurs constitue un frein à court terme pour le marché des tours télécom en Amérique du Sud. La fusion Tigo-Movistar en Colombie a été officiellement finalisée en février 2026, nécessitant un examen des sites réseau en doublon. TIM a renégocié des contrats de tours au Brésil en 2025, avec plus de 6 000 sites fermés ou déplacés. American Tower a enregistré une baisse nette de 135 sites sud-américains entre le premier et le deuxième trimestre 2026. Le nombre d'opérateurs par tour varie de 1,1 à 1,5 selon les pays, laissant de nombreux actifs à locataire unique exposés lors des rationalisations de réseau. Les baux à long terme indexés sur l'inflation peuvent atténuer l'impact sur les revenus, tandis que les accords à court terme présentent un risque de résiliation plus élevé.

Retards environnementaux, de zonage et d'acquisition de sites

Les procédures d'autorisation et l'accès aux sites peuvent allonger les cycles de développement sur le marché des tours télécom en Amérique du Sud. L'autorité environnementale brésilienne a exigé des licences d'exploitation révisées pour Infovias 03 et 04 dans le cadre du programme Norte Conectado, ce qui a ajouté 8 mois entre la licence d'installation et l'autorisation d'exploitation finale. Un cadre télécom pour l'Amazonie dans le cadre du projet de loi PL 4897/24 était encore en cours d'examen en commission en 2025. Au Chili, les baux fonciers dans les zones urbaines congestionnées peuvent représenter jusqu'à 55 % des coûts d'exploitation des sites. La norme chilienne NCh2369:2025 relève également les exigences structurelles pour les fondations de tours. Ces conditions peuvent retarder les lancements et augmenter le capital requis pour les sites en construction neuve et les mises à niveau.^{[4]Chambre des députés du Brésil, "Le projet de loi définit les règles pour les projets de télécommunications en Amazonie," Chambre des députés du Brésil, camara.leg.br}

*Nos prévisions considèrent les impacts des moteurs et des contraintes comme directionnels et non additifs. Les prévisions d'impact reflètent la croissance de référence, les effets de composition et les interactions entre variables.

Analyse des segments

Par type de carburant : les systèmes hybrides en tête tandis que les sites renouvelables progressent

Les configurations hybrides réseau/diesel détenaient 58,41 % de la part du marché des tours télécom en Amérique du Sud par type de carburant en 2025. Leur rôle est le plus important là où l'alimentation en réseau est disponible mais peu fiable. Les systèmes hybrides peuvent maintenir les sites en fonctionnement sans engager le coût initial total d'une conception entièrement hors réseau. L'intérieur moins électrifié du Brésil et le réseau instable du Venezuela constituent des cas d'usage importants. La configuration offre également aux opérateurs une flexibilité lorsque la livraison de carburant ou la disponibilité du réseau évolue.

Les tours alimentées par énergie renouvelable devraient croître à un CAGR de 5,24 % de 2026 à 2031. TIM Brasil exploitait 133 installations solaires, éoliennes et au biogaz au premier trimestre 2026, desservant plus de 17 000 sites de tours. Ce nombre était passé de 106 installations un an plus tôt. Claro Peru a remplacé 42 groupes électrogènes par 40 panneaux solaires dans des stations de base en 2024, faisant état d'économies annuelles de carburant de 1,46 million USD. Les sites renouvelables peuvent réduire la dépendance à la logistique diesel et aider les opérateurs à desservir les communautés éloignées.

Par type de tour : les structures en treillis conservent leur rôle tandis que les monopoles progressent

Les tours en treillis représentaient 44,12 % des revenus du marché des tours télécom en Amérique du Sud par type de tour en 2025. Leur structure reste rentable pour les déploiements ruraux multi-locataires disposant d'une superficie au sol suffisante. Elles peuvent accueillir plusieurs réseaux d'antennes et sont bien adaptées aux couloirs à large couverture. Les tours haubanées continuent de desservir les zones à faible densité de population où le coût est la principale considération. Les conceptions furtives servent les petits emplacements urbains et patrimoniaux où les préoccupations visuelles limitent l'utilisation de structures conventionnelles.

Les tours monopoles devraient croître à un CAGR de 5,12 % de 2026 à 2031. Leur empreinte réduite aide les promoteurs à respecter les limites de zonage municipal dans les zones denses. La conception peut également accueillir des réseaux d'antennes Massive MIMO compacts utilisés dans les réseaux 5G. Claro Peru et Huawei ont déployé un site EcoMatrix à poteau unique en décembre 2025 prenant en charge plusieurs bandes sub-3 GHz. Le projet a fait état d'économies d'énergie de 35 % à l'échelle du site et d'une réduction de 30 % de l'espace d'installation des antennes.

Par installation : les sites au sol en tête et les toitures répondent à la densité

Les installations au sol détenaient 62,33 % de la part du marché des tours télécom en Amérique du Sud par type d'installation en 2025. Le déploiement de macro-tours dans l'intérieur du Brésil soutient cette position dominante. L'expansion des couloirs ruraux dans les pays andins favorise également les structures au sol. Ces sites disposent d'espace pour des équipements plus importants et plusieurs locataires. Ils restent importants là où la distance de couverture prime sur la conception compacte.

Les installations en toiture devraient progresser à un CAGR de 5,46 % de 2026 à 2031. La rareté des terrains incite les opérateurs à utiliser les toits des bâtiments dans les grandes villes. Les frais d'hébergement en toiture étaient de 20 % à 30 % inférieurs aux baux au sol comparables dans les grandes villes brésiliennes en 2025. Ces sites peuvent également raccourcir le déploiement, là où un nouveau socle au sol serait soumis à un examen environnemental. Les toitures et le mobilier urbain peuvent fournir les emplacements d'antennes à faible hauteur nécessaires à la capacité 5G.

Par propriété : les TowerCos indépendants détiennent la plus grande part

Les TowerCos indépendants détenaient 47,81 % des revenus du marché des tours télécom en Amérique du Sud par propriété en 2025. Les opérateurs de réseaux mobiles utilisent les cessions d'actifs pour réduire le capital immobilisé dans l'infrastructure passive. Les propriétaires indépendants recherchent des locataires supplémentaires et des escalateurs de baux indexés sur l'inflation. La transaction Macquarie couvrant plus de 8 800 sites confirme l'intérêt continu des investisseurs pour ces actifs. Ce modèle de propriété soutient une séparation plus nette entre la fourniture de services réseau et la gestion de l'infrastructure physique.

Les TowerCos en coentreprise devraient croître à un CAGR de 5,69 % de 2026 à 2031. Ces structures peuvent répartir l'exposition financière et réglementaire entre les partenaires. L'Argentine comptait 3 400 abonnés mobiles par tour, contre 1 100 aux États-Unis, ce qui indique un écart de couverture résiduel. Les coentreprises peuvent exploiter cet écart pour poursuivre des revenus de co-localisation là où la propriété individuelle est plus difficile. Les catégories propriétaires d'opérateurs et captives perdent des parts de revenus à mesure que les grands opérateurs se concentrent davantage sur les opérations de service. Un financement de 140 millions USD a été accordé à Torrecom en juillet 2026 pour soutenir l'expansion des tours indépendantes.

Analyse géographique

Le Brésil représentait 38,92 % des revenus du marché des tours télécom en Amérique du Sud en 2025. Sa position reflète sa large base d'abonnés, ses obligations de couverture 5G et l'activité soutenue des transactions TowerCo. Sites Latam comptait 12 316 tours au Brésil au premier trimestre 2026. Le financement public pour la connectivité à distance peut générer une demande supplémentaire parallèlement à la densification métropolitaine.

Les États du nord du Brésil présentent un profil de développement distinct. Les liaisons fibre Norte Conectado peuvent soutenir des sites qui étaient auparavant difficiles à connecter. TIM Brasil s'est associé à AXIA Energia pour déployer des réseaux 4G et 5G dans 20 centrales hydroélectriques jusqu'en 2026. Cette initiative montre comment les réseaux privés peuvent soutenir la demande de tours au-delà des services grand public.

La Colombie devrait croître à un CAGR de 5,78 % de 2026 à 2031. Le pays a enregistré 7 millions d'utilisateurs 5G en septembre 2025, et la base a augmenté de 15,6 % entre le deuxième et le troisième trimestre 2025. Claro avait installé plus de 2 200 stations de base 5G dans 50 villes à ce stade. La fusion Tigo-Movistar peut supprimer des sites en doublon à court terme, mais peut soutenir un déploiement 5G plus dense par la suite. Le Chili fait face à des coûts sismiques et fonciers plus élevés, tandis que le Pérou, l'Équateur et le Paraguay restent des cibles pour l'expansion des TowerCos indépendants.