Taille et analyse de la part du marché des batteries en Inde - Tendances de croissance et prévisions (2026 - 2031)

Tendances et perspectives du marché des batteries en Inde

Incitations et politiques gouvernementales favorables

Des mesures fiscales à plusieurs niveaux abaissent les barrières à l'entrée sur le marché des batteries en Inde. Le programme PM E-DRIVE, lancé en 2024 avec un corpus de 10 900 crores de roupies (1,3 milliard USD), étend les incitations à la demande aux e-ambulances et aux e-camions, élargissant l'horizon des subventions au-delà de FAME-II, qui avait précédemment soutenu 1,6 million de véhicules électriques.^{[1]Bureau d'information de la presse, "Le Cabinet approuve le programme PLI pour le stockage de batteries à cellules à chimie avancée (ACC)," pib.gov.in} La politique EV 2025 du Maharashtra ajoute des subventions en capital allant jusqu'à 10 lakhs de roupies par station de recharge, tandis que le Tamil Nadu exonère de la taxe routière et des frais d'immatriculation jusqu'en 2030 pour accélérer le renouvellement des flottes.^{[2]Ministère des Industries lourdes, "Rapport de performance du programme FAME-II pour l'exercice 2024-25," mhi.gov.in} Ces incitations raccourcissent les cycles de retour sur investissement pour les équipementiers et encouragent l'implantation de gigafactories dans les États qui combinent avantages étatiques et subventions fédérales. En conséquence, les engagements de capacité nationale ont atteint 68 GWh en 2025, soit une hausse de 40 % par rapport aux annonces de 2024.

Baisse des prix des batteries lithium-ion

Les prix mondiaux des packs ont chuté à 115 USD par kWh en 2024 et tendent vers 80 USD par kWh d'ici 2026, réduisant la barrière des coûts qui avait historiquement limité la pénétration du marché des batteries en Inde.^{[3]BloombergNEF, "Les prix des packs de batteries tombent à 139 USD/kWh," about.bnef.com} Ola Electric s'approvisionne en précurseurs de cathodes à des prix au comptant inférieurs de 18 % aux moyennes de 2023, permettant à son pack de scooter S1 d'être commercialisé à 45 000 roupies, sous-cotant les alternatives plomb-acide sur un cycle de vie de dix ans. Exide Industries et Amara Raja visent des packs inférieurs à 50 000 roupies pour les trois-roues d'ici fin 2026, signalant une inflexion de prix imminente pour les flottes commerciales. La baisse des coûts des intrants renforce ainsi les incitations côté demande, donnant au marché des batteries en Inde un double élan du côté de l'offre et de la demande.

Adoption rapide des véhicules électriques en deux-roues et trois-roues

Les ventes unitaires de deux-roues électriques ont atteint 1,149 million au cours de l'exercice 2024-25, en hausse de 21 % en glissement annuel, tandis que les trois-roues électriques ont bondi de 57 % pour atteindre 159 235 unités. Des prix initiaux plus bas, des distances de déplacement urbain inférieures à 100 kilomètres et la densification des réseaux de recharge à Bangalore, Delhi et Pune sous-tendent cette surperformance par rapport aux voitures particulières. L'écosystème de packs échangeables de 3,7 kWh d'Ather Energy couvre 1 800 chargeurs rapides dans 100 villes, prouvant que la densité des infrastructures peut compenser l'anxiété liée à l'autonomie. Les opérateurs de flottes à Delhi affichent des taux de conversion annuels supérieurs à 40 %, générant des économies sur le coût total de possession de 1,2 lakh de roupies par véhicule sur cinq ans par rapport aux autorickshaws au gaz naturel comprimé. Chaque deux-roues supplémentaire nécessite 2 à 4 kWh, tandis que les trois-roues demandent 8 à 10 kWh, créant des pipelines d'approvisionnement prévisibles qui ancrent l'utilisation des gigafactories.

Expansion des besoins de sauvegarde pour les télécommunications et les centres de données

Plus de 500 000 tours de télécommunication passent des groupes électrogènes diesel aux modules lithium-ion offrant 3 à 5 fois la durée de vie en cycles et 40 % de coûts sur la durée de vie inférieurs. Bharti Airtel et Reliance Jio ont commandé 80 000 unités de sauvegarde lithium pour tours en 2024, chacune d'une capacité de 5 kWh. Parallèlement, la capacité des centres de données hyperscale devrait atteindre 2 070 MW d'ici 2025, AWS, Microsoft et Google approfondissant leur présence en Inde, apportant des besoins en onduleurs de 10 à 20 MWh par site. Les clients industriels privilégient les batteries LFP pour leur stabilité thermique, élargissant la diversification des chimies et protégeant les fabricants de la volatilité de la demande spécifique aux véhicules électriques.

Vulnérabilités de l'approvisionnement en minéraux critiques

Le marché des batteries en Inde reste entièrement dépendant des importations pour le lithium et le cobalt, exposant les producteurs nationaux aux chocs géopolitiques. Bien que les prix du carbonate de lithium aient refroidi à 12 000 USD par tonne en 2024, les contrats à long terme suivent toujours les références chinoises influencées par les stockages stratégiques. Les enchères gouvernementales de blocs de lithium au Jammu-et-Cachemire et au Rajasthan ont révélé des réserves équivalant à seulement 3 à 4 ans de demande projetée aux rythmes de 2031. Les risques liés au cobalt sont plus marqués car 70 % de l'approvisionnement mondial provient de la République démocratique du Congo, où l'exploitation artisanale soulève des incertitudes sociales et de livraison. Les équipementiers se tournent vers des cathodes LFP sans cobalt, mais les batteries NMC haut de gamme ancrent toujours les véhicules à grande autonomie, maintenant la fragilité de la chaîne d'approvisionnement au premier plan.

Écosystème de recyclage des batteries sous-développé

Seulement 10 % des packs lithium-ion en fin de vie ont été récupérés en 2024, bien en deçà de l'objectif de 70 % fixé par les directives provisoires sur la responsabilité élargie des producteurs pour 2030. L'installation hydrométallurgique de 12 000 tonnes d'Attero Recycling souffre d'une pénurie de matières premières car les circuits de ferraille informels détournent 60 % des packs mis au rebut vers l'exportation en Asie du Sud-Est. Les conceptions de packs non standardisées font grimper les coûts de démontage à 22 roupies par kilogramme, soit le double du seuil viable. L'absence de règles claires en matière de responsabilité pour les batteries de seconde vie freine davantage les investissements dans les chaînes d'approvisionnement circulaires.

*Nos prévisions considèrent les impacts des moteurs et des contraintes comme directionnels et non additifs. Les prévisions d'impact reflètent la croissance de référence, les effets de composition et les interactions entre variables.

Analyse des segments

Par type de batterie : les rechargeables stimulent le volume et la valeur

Les batteries secondaires représentaient 65,5 % de la part du marché des batteries en Inde en 2025, et cette part devrait s'étendre à un TCAC de 15,9 % jusqu'en 2031, à mesure que l'électrification automobile s'accélère et que le stockage stationnaire monte en puissance. La taille du marché des batteries en Inde pour les cellules secondaires devrait passer de 8,30 milliards USD en 2025 à près de 18 milliards USD d'ici 2031, cimentant sa domination. Les chimies lithium-ion représentent 42 % des revenus des batteries secondaires, portées par les transitions des équipementiers des unités de démarrage-éclairage-allumage au plomb-acide vers des packs de traction offrant 2 000 à 5 000 cycles de charge. Le bloc de 5 GWh d'Ola Electric et la ligne lithium de 7 000 crores de roupies d'Exide illustrent les capitaux qui affluent vers les rechargeables.

Les batteries primaires servent toujours les capteurs à distance et les dispositifs médicaux, mais ne croîtront que de 3,2 % par an à mesure que les fabricants d'électronique portable adoptent des modules lithium-polymère intégrés. Les packs NiMH persistent dans certains hybrides tels que la Camry de Toyota en raison de leur tolérance supérieure aux hautes températures.^{[4]Toyota Kirloskar Motor, "Aperçu de la technologie des véhicules hybrides," toyotabharat.com} L'utilisation du NiCd diminue après que le Bureau des normes indiennes a renforcé les limites de cadmium. Les technologies à flux et sodium-soufre sont en phase pilote pour des projets de réseau, mais les coûts en capital élevés les maintiennent dans une niche.

Par technologie : la prédominance du plomb-acide face à la disruption de l'état solide

Le plomb-acide a conservé une part de 53,2 % en 2025, grâce aux usages SLI automobiles et onduleurs bien établis, desservis par les réseaux de distributeurs nationaux d'Exide et d'Amara Raja. Cependant, les incidents de sécurité — 47 incendies de véhicules électriques liés à l'emballement thermique entre 2022 et 2024 — alimentent la préférence des consommateurs pour les chimies avancées. Les cellules à état solide, avec des densités d'énergie supérieures à 400 Wh/kg et des électrolytes ininflammables, devraient croître à un TCAC de 33,5 %, bien que depuis une base faible. Les prototypes quasi-solides améliorés au graphène de Log9 permettent une charge en 15 minutes pour les opérateurs de flottes, tandis que Reliance New Energy considère le sodium-ion comme une étape transitoire jusqu'à ce que les coûts de l'état solide tombent en dessous de 8 000 roupies par kWh.

Le lithium-ion détenait une part de 38 % en 2025, répartie entre les cathodes NMC 811 pour les scooters sensibles à l'autonomie et le LFP pour les deux-roues axés sur les coûts et le stockage stationnaire. L'architecture de cellules cylindriques 4680 d'Ola Electric atteint 260 Wh/kg, permettant une autonomie de 181 kilomètres dans le scooter S1 Pro. Les chimies émergentes telles que l'aluminium-air et le lithium-soufre détiennent collectivement une part de 1,8 % mais bénéficient d'un financement R&D disproportionné dans le cadre de la Mission nationale sur la mobilité transformatrice et le stockage des batteries, qui a alloué 500 crores de roupies à la validation pré-commerciale.

Par application : l'électrification automobile ancre la demande

Les batteries automobiles ont capté 39,6 % de la valeur en 2025 et devraient progresser à un TCAC de 15,2 % jusqu'en 2031, principalement portées par l'électrification des deux-roues et trois-roues. La taille du marché des batteries en Inde pour l'usage automobile devrait presque tripler sur la fenêtre de prévision, reflétant un solide soutien des subventions dans le cadre de PM E-DRIVE. Chaque scooter électrique nécessite jusqu'à 4 kWh, tandis qu'un trois-roues embarque 8 à 10 kWh, soutenant la demande de cellules indépendamment de l'adoption des voitures particulières.

Les segments industriels — puissance motrice, sauvegarde télécom et onduleurs pour centres de données — détenaient une part de 34 % en 2025. Des opérateurs comme Airtel et Jio ont remplacé 80 000 batteries de sauvegarde pour tours en 2024, réduisant les cycles de remplacement à une fois par décennie. L'électronique portable a ajouté 18 %, tandis que les outils électriques et les batteries SLI ont complété le solde. Des flux de demande diversifiés protègent les fournisseurs des baisses liées à une seule application, un facteur de résilience clé sur le marché des batteries en Inde.

Analyse géographique

Le Gujarat, le Maharashtra, le Karnataka et le Tamil Nadu ont concentré 72 % de la capacité installée en 2025, reflétant l'accès portuaire pour le carbonate de lithium importé et les subventions étatiques pour les gigafactories à forte intensité de capital. Le Gujarat accueille le complexe de Jamnagar de Reliance, qui intégrera 10 GWh de lignes sodium-ion et lithium-ion d'ici 2028. Le Tamil Nadu a obtenu la première installation de 5 GWh d'Ola Electric et l'allocation PLI de Hyundai Global Motors grâce à des exonérations de droits sur l'électricité et des subventions en capital de 15 %. Le corridor Bangalore-Mysore du Karnataka est un hub de R&D pour Log9, Ather Energy et Tata AutoComp, bénéficiant de la proximité de bassins de main-d'œuvre hautement qualifiée.

La politique EV du Maharashtra impose une part de 25 % de véhicules électriques à batterie dans les achats de l'État, ancrant la demande pour la ligne de Pune d'Exide et le projet de Chakan d'Amara Raja. Les États du nord — Uttar Pradesh, Haryana et Delhi — contribuent à 18 % de la consommation, soutenus par les flottes de livraison du dernier kilomètre du commerce électronique exploitées par Amazon et Flipkart avec 45 000 véhicules de livraison électriques. Les zones orientales et nord-orientales restent sous-pénétrées à 6 % en raison d'infrastructures de recharge clairsemées et de revenus disponibles plus faibles. Les réserves potentielles au Jammu-et-Cachemire et au Rajasthan pourraient donner naissance à des clusters liés à l'exploitation minière après 2028, bien que la viabilité commerciale attende la confirmation des ressources.

Paysage réglementaire

La réglementation indienne des batteries s'appuie sur la responsabilité élargie des producteurs (REP) prévue par les Battery Waste Management Rules et leurs amendements ultérieurs, administrée via le portail REP du Central Pollution Control Board (CPCB). Les Battery Waste Management (Amendment) Rules, 2024 ont introduit des planchers et plafonds de prix fixés par le CPCB pour les certificats REP (liés à la compensation environnementale). Les Battery Waste Management (Amendment) Rules, 2025 ont ensuite affiné les mécanismes de conformité en autorisant une identification par code-barres ou QR code pour l'enregistrement des producteurs et la traçabilité.

La conformité en matière de sécurité des produits et de performance se durcit également via le Bureau of Indian Standards (BIS). Le BIS a publié des lignes directrices pour la mise en œuvre de l'Amendement n° 1 à la norme IS 16270:2023 (piles et batteries secondaires pour le photovoltaïque solaire), avec une échéance de mise en œuvre obligatoire pour les titulaires de licence existants fixée au 08 décembre 2025, ce qui concerne les fournisseurs desservant les canaux du solaire résidentiel, de l'alimentation de secours télécom et du stockage stationnaire. Parallèlement, l'élaboration des normes sous l'égide du BIS ETD 52 comprend la norme IS 19143 (Part 4/Sec 4):2025, qui traite des systèmes de stockage d'énergie par batterie (BESS) utilisant des batteries réutilisées. Les actions politiques du MNRE incluent des mises à jour en 2025 du cadre de financement de l'écart de viabilité (VGF) pour les BESS et un appel à défi d'innovation du MNRE (16 juin 2025) axé sur la circularité des batteries pour les énergies renouvelables et le photovoltaïque solaire.

Opportunités de marché et perspectives d'avenir

L'expansion de la fabrication nationale de cellules et de blocs-batteries est tirée par des plateformes de demande soutenues par les politiques publiques, aux côtés d'une électrification de la mobilité en croissance rapide : le National Programme on Advanced Chemistry Cell (ACC) Battery Storage et le soutien central au stockage à l'échelle du réseau. Le programme ACC, administré par le ministère des Industries lourdes, comporte une enveloppe d'incitation de 18 100 crores de roupies couvrant 50 GWh de fabrication d'ACC ainsi que 5 GWh de technologies ACC de niche. Il fixe également des exigences de localisation (25 % de valeur ajoutée nationale dans les 2 ans, 60 % dans les 5 ans) et un seuil d'investissement minimal de 225 crores de roupies par GWh de capacité engagée. Cette structure crée des espaces vacants pour la localisation des composants (électrodes, séparateurs, électrolyte, BMS et boîtiers de blocs-batteries) et pour les modèles de fabrication sous contrat qui aident les équipementiers et les intégrateurs de systèmes à respecter les normes de valeur ajoutée.

Du côté du stockage stationnaire, le gouvernement indien met en œuvre deux dispositifs de financement de l'écart de viabilité (VGF) (tranches de mars 2024 et juin 2025) soutenant environ 43 GWh de BESS, alignant les pipelines d'approvisionnement pour le LFP et d'autres chimies thermiquement stables utilisées dans les déploiements réseau et UPS commerciaux. Les actions des entreprises indiquent que cette opportunité se traduit par des engagements de capacité et le choix de sites. Waaree Energies a annoncé un plan de giga-usine intégrée de lithium-ion de 16 GWh à Rambilli, dans l'Andhra Pradesh (février 2026), et le groupe Tata (Agratas) a confirmé l'avancement de la construction d'une première phase de 20 GWh à Sanand, dans le Gujarat (avril 2026). Reliance Industries a également relevé son objectif de fabrication de batteries et de cellules à 120 GWh, la première phase de 40 GWh de sa giga-usine de BESS et de cellules à Jamnagar étant liée à une mise en service au cours de l'année civile 2026. Cela renforce le regroupement autour des pôles d'énergies renouvelables et soutient la demande à court terme pour les partenaires d'EPC, de tests, de certification et de chaîne d'approvisionnement locale impliqués dans la montée en puissance des giga-usines.