Tamaño y Participación del Mercado de Baterías en América del Sur y Central - Tendencias de Crecimiento y Pronóstico (2026 - 2031)

Tendencias e Información del Mercado de Baterías en América del Sur y Central

Los Incentivos de Compra de Vehículos Eléctricos en Brasil y Chile Reducen el Costo Total de Propiedad

Los créditos fiscales otorgados bajo el programa MOVER de Brasil y las exenciones de derechos de importación de Chile para automóviles eléctricos de menos de USD 50.000 han reducido los precios iniciales entre un 15% y un 25% en relación con modelos comparables de combustión interna.^{[2]Informe del Personal, "El Programa MOVER de Brasil Asigna BRL 19,6 Mil Millones en Créditos Fiscales para Vehículos Eléctricos hasta 2028," Reuters, reuters.com} Como resultado, los operadores de flotas en São Paulo y Santiago realizaron pedidos combinados que superaron los 1.500 autobuses eléctricos en 2025, cada uno de los cuales requiere un paquete de iones de litio de 324 kWh. Las empresas de arrendamiento están reequilibrando sus carteras hacia vehículos eléctricos de batería para aprovechar los menores gastos de mantenimiento y los valores residuales más sólidos. La señal de política también ha impulsado las expansiones de ensamblaje de paquetes locales por parte de BYD y Stellantis, lo que reduce los costos logísticos vinculados a los módulos importados. Sin embargo, la durabilidad fiscal diverge: Brasil enfrenta un déficit creciente y posibles revisiones posteriores a 2026, mientras que Chile financia sus incentivos a través de un mecanismo de impuesto al carbono que generó USD 400 millones en 2025 y goza de un amplio apoyo legislativo.

Microrredes Impulsadas por Energías Renovables que Impulsan la Demanda de Sistemas de Almacenamiento de Energía en Minería y Agricultura Fuera de la Red

La alta irradiación solar en el Desierto de Atacama y los sólidos recursos eólicos en el Noreste de Brasil están permitiendo proyectos de gran escala de energía solar más almacenamiento que desplazan a los generadores diésel. El sistema Oasis de Atacama de 11 GWh de Grenergy, combinado con una matriz solar de 632 MW, está diseñado para abastecer las operaciones de litio de SQM completamente fuera de la red. Iniciativas similares de AES Andes e YPF Luz ilustran un impulso más amplio para hacer coincidir los picos renovables con la descarga de baterías, evitando así costosas actualizaciones de la red. Los picos en el precio del diésel (el diésel argentino subió un 120% en 2024) refuerzan el argumento comercial de las baterías, mientras que los objetivos de emisiones de Alcance 3 entre los compradores europeos de metales añaden más presión. Los analistas esperan que los proyectos de minería fuera de la red y de agronegocios remotos añadan más de 4 GWh de nuevo almacenamiento entre 2026 y 2031, impulsando el mercado de baterías en América del Sur y Central.

Las Actualizaciones de Respaldo para Centros de Datos de Telecomunicaciones Favorecen el Litio-Ion sobre el Plomo-Ácido

Los operadores de redes móviles brasileños han comenzado a reemplazar las baterías de plomo-ácido reguladas por válvula con módulos de iones de litio en los sitios de 5G, asegurando una vida útil de 10.000 ciclos y una reducción del 60% en las cargas de aire acondicionado. El contrato de Saft en 2025 que cubre 2.500 torres de Telefónica es emblemático de un cambio más amplio impulsado por los estándares de disponibilidad del Uptime Institute y las directrices de ANATEL que recomiendan el litio-ion para ubicaciones con red poco confiable. Los centros de datos en Santiago y Bogotá se hacen eco de esta transición, instalando bancos de sistemas de alimentación ininterrumpida de varios MWh que desbloquean descuentos en seguros vinculados a un mayor tiempo de actividad. El plomo-ácido mantiene relevancia en nodos heredados y entornos con presupuesto limitado, aunque la ventaja del costo total de propiedad del litio-ion se está ampliando a medida que los aranceles de importación sobre las celdas de iones de litio caen bajo los acuerdos comerciales regionales.

Las Inversiones Mineras en el Triángulo del Litio Habilitan el Suministro Local y la Integración Vertical

Proyectos como la mina Rincon de Rio Tinto por USD 2.500 millones y la planta de hidróxido planificada por Bolivia por USD 1.000 millones están inaugurando una nueva era de suministro regional de cátodos. Al refinar el litio cerca de los activos de salmuera, los exportadores pueden reducir los ciclos logísticos de hasta 120 días a menos de 45 días. Las estimaciones iniciales indican reducciones en el costo de entrega del 12% al 15% en comparación con el envío de material sin refinar a Asia, un diferencial lo suficientemente grande como para atraer a BYD y LG Energy Solution a expandir las líneas de paquetes locales. Persisten cuellos de botella geográficos, en particular la infraestructura ferroviaria limitada de Salta y las restricciones de escasez de agua cerca de Uyuni, pero los responsables de políticas están acelerando las inversiones en ferrocarriles y desalinización para mantener el impulso. Si los plazos se cumplen, América del Sur podría suministrar precursores de cátodos a plantas de paquetes de escala de gigavatios regionales para 2027, un desarrollo que reforzaría aún más el mercado de baterías en América del Sur y Central.

La Volatilidad del Costo de las Materias Primas Erosiona los Márgenes de los Fabricantes y Retrasa los Compromisos de Capacidad

Los precios del carbonato de litio cayeron un 80% entre principios de 2023 y mediados de 2024, presionando a los fabricantes que aseguraron contratos de suministro a precios elevados durante el período de alza. La compresión de márgenes de 8 a 12 puntos porcentuales obligó a CATL, LG Energy Solution y Samsung SDI a diferir ciertas inversiones de ensamblaje en América del Sur. Las fluctuaciones en los precios del cobalto y el níquel agravaron la incertidumbre presupuestaria, dificultando que los integradores de paquetes cerraran acuerdos de precio fijo con los fabricantes de automóviles. La vacilación resultante ralentizó el despliegue de capital para las líneas de celdas locales y contribuyó a la inversión insuficiente en activos auxiliares de la cadena de suministro. Se espera alivio una vez que las gigafábricas europeas y norteamericanas absorban el exceso de materias primas alrededor de 2027, pero la volatilidad a corto plazo continúa moderando la trayectoria de crecimiento del mercado de baterías en América del Sur y Central.

La Infraestructura de Carga Rápida Limitada Restringe la Adopción de Vehículos Eléctricos de Larga Distancia

La región albergaba menos de 2.000 cargadores rápidos de corriente continua en 2025, con una densidad concentrada en tres capitales. Los corredores de larga distancia como Río-Manaos y Santiago-Arica siguen desatendidos, lo que obliga a los propietarios de vehículos eléctricos a depender de alternativas de corriente alterna más lentas o a abandonar los viajes por completo. La incertidumbre regulatoria agrava el problema: la ANEEL de Brasil aún no ha publicado las estructuras tarifarias finales para la carga pública, mientras que Chile exige permisos ambientales para cargadores de más de 350 kW, lo que añade entre 12 y 18 meses a los calendarios de implementación. La ansiedad por la autonomía resultante limita la adopción de vehículos eléctricos fuera de las principales áreas metropolitanas y, por extensión, modera la demanda de baterías a corto plazo. Las partes interesadas anticipan un cambio significativo solo después de que los responsables de políticas finalicen tarifas claras, ofrezcan subsidios para la conexión a la red y simplifiquen los permisos, hitos que es poco probable que se alcancen antes de 2028.

*Nuestras previsiones consideran los impactos de impulsores y restricciones como direccionales, no aditivos. Las previsiones de impacto reflejan el crecimiento base, los efectos de mezcla y las interacciones entre variables.

Análisis de Segmentos

Por Tipo de Batería: Las Celdas Secundarias Extienden su Dominio en Medio de los Vientos de Cola de los Vehículos Eléctricos y el Almacenamiento

Las baterías secundarias representaron el 84,6% de los ingresos en 2025 y se proyecta que registren una CAGR del 11,1% hasta 2031, superando el tamaño general del mercado de baterías en América del Sur y Central en el mismo horizonte.^{[3]Informe del Personal, "La Estrategia Nacional de Electromovilidad de Chile Exige el 100% de Transporte Público de Cero Emisiones para 2035," Bloomberg, bloomberg.com} Dentro del segmento, la química de iones de litio contribuyó con el 92% del valor, lo que refleja su papel consolidado en los vehículos eléctricos, el almacenamiento en red y el respaldo de telecomunicaciones. El plomo-ácido mantiene una participación de subsegmento considerable del 28% para equipos de tracción industrial y reemplazos de SLI, sostenida por compradores sensibles al costo que priorizan el precio inicial sobre la densidad de energía.

El motor de crecimiento sigue siendo un aumento impulsado por políticas en la generación de energía renovable que requiere gestión de oscilaciones. Solo Chile tiene como objetivo 8 GWh de almacenamiento a escala de servicios públicos para 2028, reforzando la demanda de módulos de iones de litio de alto ciclo. Al mismo tiempo, el esquema de medición neta de Brasil bajo la Resolución Normativa 1.000/2021 está impulsando la adopción residencial y comercial, con baterías detrás del medidor que alcanzaron 450 MWh en 2025.^{[4]Informe del Personal, "Saft Gana Contrato para Reemplazar Baterías de Plomo-Ácido en Torres de Telefónica," Reuters, reuters.com} Las normas ambientales que exigen la logística inversa para productos alcalinos y de zinc-carbono están acelerando la sustitución de las celdas primarias. No obstante, la demanda de nicho de baterías de litio primarias persiste en escenarios de detección médica e industrial, lo que convierte la división secundaria-primaria en una dinámica matizada dentro del mercado de baterías en América del Sur y Central.

Por Tecnología: El Estado Sólido se Acelerará a Partir de las Líneas Piloto de 2027

El litio-ion mantuvo una participación del 47,9% en 2025, lo que refleja su punto óptimo de costo-rendimiento en múltiples casos de uso. El plomo-ácido le siguió con un 38,2%, mientras que el hidruro metálico de níquel y el níquel-cadmio quedaron rezagados como químicas heredadas. Las baterías de estado sólido representaron solo el 0,3% en 2025, pero están en camino de alcanzar una CAGR del 28,7%, posicionándolas como la tecnología de más rápido crecimiento en el panorama de participación del mercado de baterías en América del Sur y Central.

La producción piloto de Toyota-Idemitsu y QuantumScape en 2027-2028 introducirá una autonomía de vehículos eléctricos de 1.000 kilómetros y capacidades de carga en menos de 10 minutos. Los fabricantes de equipos originales con ensamblaje local, incluidos Stellantis y General Motors, han señalado su intención de migrar a paquetes de estado sólido una vez que el costo caiga a USD 100/kWh a nivel de paquete, un hito esperado cerca de 2029. El sodio-ion es otro contendiente emergente; las celdas de 160 Wh/kg de CATL están destinadas a vehículos eléctricos de gama de entrada con un precio de etiqueta de USD 18.000, pero las limitaciones de densidad de energía restringen su uso a automóviles urbanos y almacenamiento estacionario. Las baterías de flujo y las configuraciones de sodio-azufre siguen siendo de nicho, pero están ocupando roles de almacenamiento de larga duración en microrredes desérticas, añadiendo químicas que diversifican, pero aún no redefinen, la ecuación del tamaño del mercado de baterías en América del Sur y Central.

Por Aplicación: El Segmento Portátil se Convierte en el Caso de Uso de Más Rápida Expansión

Los paquetes automotrices representaron el 35,5% de la demanda en 2025, reflejando las ganancias en volumen de vehículos eléctricos en Brasil y Chile. Las baterías industriales, incluidas las carretillas elevadoras y el respaldo de telecomunicaciones, representaron el 28,7%. El segmento portátil, que abarca la electrónica de consumo, los bancos de energía y los dispositivos portátiles, representó el 18,3% y se prevé que crezca a una CAGR del 16,8%, convirtiéndolo en el segmento de más rápido crecimiento del mercado de baterías en América del Sur y Central.

La penetración de teléfonos inteligentes en Colombia y Perú ha escalado al 82%, y las tendencias de trabajo remoto están sosteniendo la demanda de computadoras portátiles y tabletas. La creciente adopción de herramientas eléctricas y la electrificación de las flotas de motocicletas de dos ruedas proporcionan un impulso adicional. Mientras tanto, los ciclos de reemplazo de SLI se están alargando a medida que la tecnología micro-híbrida reduce la profundidad de descarga, recortando la participación de las unidades convencionales de plomo-ácido. En conjunto, la diversificación de aplicaciones sustenta un crecimiento resiliente incluso cuando las políticas automotrices siguen siendo el factor de variación dominante para las perspectivas de participación del mercado de baterías en América del Sur y Central.

Análisis Geográfico

Brasil poseía el 41,1% del tamaño del mercado de baterías en América del Sur y Central en 2025, respaldado por su escala poblacional, su base automotriz y las modernizaciones de telecomunicaciones. Los créditos fiscales indexados en USD del programa MOVER han atraído la expansión de USD 150 millones de BYD, que añade 10 GWh de capacidad de paquetes para 2026. No obstante, la volatilidad cambiaria y la escasa cobertura de carga rápida fuera de los corredores costeros moderan el potencial alcista.

Chile, aunque más pequeño en términos absolutos, se está expandiendo a una CAGR del 15,3%, la más rápida de la región. Su combinación energética, dominada por la energía solar y eólica, y su dotación de litio sustentan tanto la oferta como la demanda de baterías. El proyecto de 11 GWh de Grenergy y la creciente red de cargadores rápidos de Santiago ilustran un ecosistema de políticas que recompensa el despliegue de almacenamiento.

Argentina capturó una participación del 16,8% en 2025, pero enfrenta un techo de CAGR del 8,9% a medida que la inestabilidad del peso y la incertidumbre política enfrían el apetito de los inversores. Colombia y Perú juntos tienen una participación del 13,2%; ambos se benefician de los mandatos de energías renovables y la electrificación minera, pero necesitan permisos simplificados para realizar su pleno potencial. El resto de los países, incluidos Bolivia y Uruguay, dependen principalmente de la energía solar más almacenamiento fuera de la red y de proyectos piloto de movilidad eléctrica, que en conjunto contribuyen con volumen incremental al mercado de baterías en América del Sur y Central en general.

Panorama regulatorio

La regulación en América del Sur y Central está configurando cada vez más las baterías, especialmente los BESS, como activos formales del sistema eléctrico, con reglas claras de interconexión, despacho y tratamiento de ingresos. En Brasil, ANEEL emitió las Resoluciones Normativas 1.161/2026 y 1.162/2026 (junio de 2026) para enmarcar los BESS como activos regulados, incluyendo contratos obligatorios de uso de la red (CUSD/CUST) y reglas de facturación para la inyección y el consumo. El Ministerio de Minas y Energía (MME) también publicó la Ordenanza Normativa N.º 136/2026 para establecer directrices para las dos primeras subastas de reserva de capacidad (LRCAP 2026), separando el Almacenamiento Nacional (con requisitos de contenido local vinculados al BNDES) de una vía abierta de Almacenamiento.

Chile también endureció los requisitos de integración a la red para el almacenamiento en 2026. La CNE emitió la Resolución N.° 45/2026 (febrero de 2026), que exige capacidades de formación de red (grid-forming) para los nuevos sistemas de almacenamiento basados en inversores que se conecten al Sistema Eléctrico Nacional. Por separado, la Contraloría General aprobó el Decreto Supremo N.° 1/2026 para modificar las normas PMGD (DS 88) de modo que los proyectos existentes de pequeña escala puedan añadir almacenamiento, y el Decreto Supremo N.° 32 modificó las normas de operación de la red (DS 125) para incorporar el despacho eficiente del almacenamiento utilizando cálculos de costo de oportunidad realizados por el coordinador nacional de la red (CEN).

Oportunidades de mercado y perspectivas futuras

La contratación pública y regulada de servicios de electricidad está creando oportunidades a corto plazo para proveedores de baterías, integradores y contratistas EPC, particularmente en BESS a escala de red y en el reemplazo de energía en zonas remotas. En Argentina, el programa AlmaSADI pasó del lanzamiento de la licitación (marzo de 2026) a la adjudicación en julio de 2026, cuando se adjudicaron 700,5 MW de BESS distribuidos en 20 proyectos a desarrolladores como Genneia, DQD Energy, 360 Energy Solar, Aluar e Intermepro (con una inversión inicial reportada de aproximadamente USD 700 millones). Esta cartera respaldada por contratación pública sostiene la demanda de entrega EPC, soluciones de inversores con capacidad de formación de red y capacidades de operación y mantenimiento a largo plazo en múltiples provincias más allá del área metropolitana de Buenos Aires.

Brasil y Chile también ofrecen oportunidades a través del diseño de mercado impulsado por políticas y la ejecución de proyectos. Brasil promulgó la Ley 15.269 (publicada en noviembre de 2025), que establece el almacenamiento como una entidad independiente y respalda su despliegue mediante medidas como la eliminación de aranceles de importación sobre componentes de BESS y el tratamiento fiscal bajo el régimen Reidi para 2026-2030. En 2026, las acciones de ANEEL y el MME formalizaron los contratos de uso de la red para BESS y establecieron directrices de subastas de capacidad que incorporan vías de contenido nacional vinculadas al BNDES. El reemplazo en zonas remotas y fuera de red se está traduciendo además en despliegues financiables, incluido el contrato entre Huawei y Aggreko para un BESS de 120 MWh en la Amazonía, anunciado en marzo de 2026, para reducir la dependencia de la generación térmica a diésel. En Chile, las reglas de despacho eficiente del almacenamiento del DS32, junto con las grandes construcciones de almacenamiento, aumentan la necesidad de sistemas conformes a la red y con capacidad de formación de red, y amplían las oportunidades de servicios en controles, puesta en marcha y optimización del rendimiento.