Tamanho e Participação do Mercado OTT da América do Sul - Tendências de Crescimento e Previsão (2026 - 2031)

Tendências e Perspectivas do Mercado OTT da América do Sul

Crescimento da Penetração de Smart TVs e Dispositivos Conectados

As telas conectadas estão mudando a forma como os domicílios utilizam o mercado OTT da América do Sul. A penetração de smart TVs em domicílios conectados sul-americanos atingiu 65-70% em 2026. Estima-se que a base instalada alcance 193 milhões de unidades, com 83,5% dessas unidades ativamente conectadas. A receita de publicidade em televisão conectada deve atingir 450 milhões de USD em 2026. TCL, Hisense e TPV juntas detinham 21% do mercado de smart TVs em 2026, sustentando preços mais acessíveis para compras de substituição. Pacotes de telecomunicações que combinam fibra, set-top boxes e dispositivos conectados podem tornar o streaming em telas maiores mais acessível para domicílios de renda média.

Aceleração da Expansão da Banda Larga no Brasil e na Colômbia

A expansão da banda larga reduz uma barreira prática ao streaming de vídeo no mercado OTT da América do Sul. Em 2025, 95% dos domicílios tinham acesso à internet, e a lacuna de conectividade rural reduziu-se para 7,8 pontos percentuais em relação a 41,5 pontos percentuais em 2016. A Colômbia registrou 4,5 milhões de conexões de fibra no quarto trimestre de 2024, um aumento de 19,5% em relação ao trimestre anterior. A fibra representava 49,5% das conexões fixas de internet do país naquele momento. As assinaturas de fibra no Chile, Colômbia e Costa Rica cresceram 258% entre 2020 e 2024, enquanto mais de 5 bilhões de USD foram investidos em infraestrutura de fibra sul-americana durante 2025. Um melhor acesso fora das grandes cidades oferece às plataformas um público potencial maior, embora a acessibilidade dos serviços ainda determine se os domicílios conectados se tornam usuários pagantes.

Migração para Streaming com Suporte Publicitário e Monetização Híbrida

A visualização com suporte publicitário está se tornando um ponto de entrada importante no mercado OTT da América do Sul. O Brasil gerou 152 milhões de USD em receita de FAST e ficou em terceiro lugar globalmente em 2025. A adoção de FAST por domicílios no Brasil deve aumentar de 26 milhões de domicílios em 2024 para 52 milhões até 2029. A receita no Brasil deve aumentar de 2,1 bilhões de USD para 5,4 bilhões de USD no mesmo período. O uso mais amplo de camadas financiadas por publicidade oferece aos domicílios sensíveis ao preço uma alternativa à manutenção de várias assinaturas a preço cheio. Pacotes híbridos também permitem que plataformas e distribuidores combinem receita publicitária com taxas recorrentes, em vez de depender de um único modelo de financiamento.

Demanda por Esportes ao Vivo e Streaming Orientado a Eventos

Os esportes ao vivo oferecem ao mercado OTT da América do Sul um motivo claro para os espectadores aderirem ou manterem um serviço. O Amazon Prime Video transmite partidas da Copa Libertadores para o público brasileiro. O Paramount+ começou a transmitir todas as 104 partidas da Copa do Mundo FIFA 2026 na Argentina, Chile, Colômbia, Equador, Peru e Uruguai em junho de 2026, por meio de seu acordo com a DSPORTS. O acordo também fornece acesso à La Liga, Copa Sul-Americana e outras propriedades esportivas ao longo do ano. A CONMEBOL descreveu o processo para os direitos das competições de clubes de 2027-2030 como seu processo de licitação mais competitivo, e concedeu pacotes à ESPN e à Warner Bros. Discovery para o território sul-americano. Esses direitos podem apoiar a aquisição, o alcance publicitário e a retenção, mas também aumentam o custo e a complexidade de competir na região.

Fadiga de Assinatura entre Domicílios com Múltiplas Plataformas

A fadiga de assinatura limita os gastos mesmo quando a demanda por streaming permanece ampla. Até o final de 2025, 14% dos assinantes de streaming haviam cancelado pelo menos 1 serviço nos 6 meses anteriores. Esse padrão reflete a rotatividade em torno dos calendários de lançamento, em vez de uma saída permanente do streaming. No Brasil, 39% dos consumidores pretendiam cancelar pelo menos 1 assinatura em 2025 após aumentos de preços e fragmentação de conteúdo. O mercado OTT da América do Sul, portanto, enfrenta pressão para manter os usuários engajados entre os principais lançamentos. Os pacotes podem simplificar os gastos domésticos, mas também podem transferir a propriedade do cliente para varejistas, operadoras de telecomunicações ou outros agregadores. Isso faz com que a retenção dependa de um relacionamento de serviço mais amplo, e não apenas do catálogo de uma plataforma.

Fragmentação de Direitos e Custos de Licenciamento de Conteúdo

A fragmentação de direitos cria um encargo operacional recorrente para as plataformas regionais. Os acordos de licenciamento geralmente utilizam estruturas de taxa fixa ou participação na receita porque muitos serviços OTT não conseguem oferecer garantias mínimas para todos os títulos.^{[1]Organização Mundial da Propriedade Intelectual, "Estudo sobre o Quadro Jurídico Audiovisual na América Latina," OMPI, wipo.int} Os serviços transfronteiriços também enfrentam incompatibilidades cambiais quando os contratos de direitos são denominados em USD ou EUR e os pagamentos locais chegam em outras moedas. O processo de direitos da CONMEBOL para 2027-2030 exigiu 10 meses de análise técnica e múltiplas rodadas de avaliação. Esse processo mostra por que os direitos esportivos premium exigem planejamento jurídico, comercial e de distribuição significativo. O Projeto de Lei 2331/22 do Brasil também inclui um imposto Condecine de 6% sobre a receita bruta de streaming, acrescentando mais um fator ao planejamento de conteúdo e serviços.

*Nossas previsões tratam os impactos dos impulsionadores e restrições como direcionais, e não aditivos. As previsões de impacto refletem o crescimento de base, os efeitos de composição e as interações entre variáveis.

Análise de Segmentos

Por Modelo de Receita: Serviços de Assinatura Lideram Enquanto a Visualização com Suporte Publicitário se Expande

O SVOD detinha 50,48% da participação do mercado OTT da América do Sul em 2025, tornando-se o maior modelo de receita. O segmento reflete hábitos de assinatura construídos à medida que serviços globais e regionais expandiram suas bibliotecas no Brasil e na Argentina. O mercado de vídeo por assinatura do Brasil ficou em quinto lugar globalmente por receita em 2025, demonstrando a profundidade da visualização paga estabelecida no país. O TVOD continua a atender ocasiões em que os consumidores pagam pelo acesso a lançamentos de alto valor. As ofertas híbridas de assinatura e publicidade atendem a domicílios que desejam vários serviços sem pagar preços cheios separados. Esses modelos são importantes porque podem distribuir o custo mensal de entretenimento em um pacote.

O AVOD deve expandir a um CAGR de 11,42% entre 2026 e 2031, tornando-se o modelo de receita de crescimento mais rápido no mercado OTT da América do Sul. O Brasil estava entre os usuários mais intensos de FAST no início de 2026, com taxas de uso de 40% e 53%, respectivamente. Os serviços AVOD e FAST do Brasil geraram 37% da receita de streaming do país em 2025. 40% dos assinantes sul-americanos pagaram por serviços que anteriormente acessavam gratuitamente em 2025. Isso cria um motivo para os provedores manterem pontos de acesso gratuitos e de menor custo. O modelo pode atrair novos espectadores, embora a demanda por publicidade e a disponibilidade de programação local adequada continuem sendo importantes para sua economia.

Por Tipo de Dispositivo: Visualização em Dispositivos Móveis Lidera Enquanto as Smart TVs Ganham Terreno

Smartphones e tablets representavam 52,50% da participação do mercado OTT da América do Sul em 2025. Sua liderança reflete uma cultura de visualização com foco em dispositivos móveis em países com acesso desigual à banda larga fixa. Vídeos curtos, microdramas, vídeos sociais e melhores momentos esportivos são adequados para a tela do celular e ideais para visualização em intervalos curtos. Os usuários de internet móvel na América do Sul aumentaram de 220 milhões em 2014 para mais de 450 milhões até 2025. As tecnologias móveis também representaram mais de 8% do PIB regional em 2025. Laptops, desktops, dispositivos de streaming e consoles de jogos continuam sendo úteis para determinados contextos de visualização, mas seu papel é mais restrito do que o uso diário de celulares e tablets.

As smart TVs devem crescer a um CAGR de 11,78% entre 2026 e 2031. Esse crescimento apoia a visualização de conteúdo de formato mais longo, transmissões esportivas, documentários e séries episódicas no mercado OTT da América do Sul. A penetração em domicílios conectados atingiu 65-70% em 2026, o que oferece aos serviços acesso mais direto à visualização em telas grandes. Operadoras de telecomunicações como Claro e Telefónica utilizam set-top boxes com planos de fibra para ajudar os domicílios a adotar a televisão conectada. O software de smart TV permanece dividido entre Tizen, Android, webOS e vários sistemas menores. Essa fragmentação aumenta o trabalho necessário para entregar e manter aplicativos de streaming em toda a região e nos modelos de visualização.

Por Gênero de Conteúdo: Programação Episódica Lidera Enquanto os Documentários Ganham Atenção

Programas de TV e conteúdo episódico representavam 43,50% da participação do mercado OTT da América do Sul em 2025. A categoria se beneficia da longa história da região em narrativas seriadas, incluindo telenovelas e séries dramáticas adaptadas para o streaming. Essa base de conteúdo ajuda as plataformas a oferecer histórias em espanhol e português que podem circular pelos mercados nacionais. Filmes e longas-metragens continuam sendo uma categoria substancial, mas dividem a atenção dos domicílios com bibliotecas episódicas maiores. Séries locais também podem melhorar a retenção quando os espectadores alternam assinaturas em torno de lançamentos individuais.

Os documentários devem crescer a um CAGR de 11,27% entre 2026 e 2031. A categoria reflete uma demanda mais forte por programação factual com relevância local no mercado OTT da América do Sul. A Netflix anunciou um documentário brasileiro de 2026 sobre a atleta marítima Tamara Klink em parceria com a Maria Farinha Filmes. O lançamento fez parte de uma programação local mais ampla que incluiu produções roteirizadas. A programação de documentários pode ampliar um serviço além do drama e da comédia, utilizando histórias familiares ao público doméstico. Outros gêneros de conteúdo incluem esportes, eventos ao vivo, música e formatos mais recentes de curta duração. Esses formatos estão se tornando mais relevantes porque atendem a espectadores que não se enquadram nas categorias tradicionais de filmes ou séries.

Análise Geográfica

O Brasil detinha 53,10% da participação do mercado OTT da América do Sul em 2025. A escala do país reflete sua grande base de consumidores, empresas de mídia estabelecidas e produção de conteúdo ativa. A Globo alcançou 196 milhões de pessoas em suas plataformas em 2025, e o Globoplay tinha 30 milhões de usuários ativos mensais. Em 2025, 95% dos domicílios brasileiros tinham acesso internet.^{[2]Fiber Broadband Association, "Panorama FTTH para a América Latina 2025," Fiber Broadband Association, fiberbroadband.org} Essa combinação apoia o investimento em programação, produtos publicitários e distribuição de televisão conectada. O papel do Brasil não se limita a atrair espectadores. Ele também oferece aos serviços de streaming um local para encomendar títulos em português, testar formatos publicitários e construir parcerias de distribuição em escala. A alta conectividade doméstica reduz uma barreira básica de acesso, mas não elimina a necessidade de planos acessíveis ou programação local atraente. A combinação de emissoras, plataformas globais e novos canais digitais do país o torna um ponto de referência prático para o mercado OTT regional da América do Sul. Seu papel na produção é importante porque os títulos em espanhol podem ser oferecidos em vários países sem as mesmas necessidades de localização de um catálogo específico de um país. O Brasil, portanto, desempenha papéis diferentes, mas complementares, no fornecimento regional de programação e distribuição.

A Colômbia deve crescer a um CAGR de 11,97% entre 2026 e 2031. As conexões de fibra atingiram 4,5 milhões no quarto trimestre de 2024 e representavam 49,5% das conexões fixas de internet. Uma maior disponibilidade de fibra pode melhorar a qualidade do streaming de vídeo doméstico. Também pode tornar a visualização compartilhada em domicílios mais confiável quando vários dispositivos estão conectados ao mesmo tempo. A Colômbia também serve como local de produção para títulos em espanhol que podem alcançar públicos em toda a América do Sul. Esse papel permite que as plataformas utilizem conteúdo encomendado localmente para apoiar o engajamento além das fronteiras nacionais. A Argentina tem um público de streaming estabelecido, mas a rotatividade de assinaturas aumenta a importância de catálogos amplos e engajamento sustentado. Os serviços que competem lá precisam equilibrar lançamentos de alto perfil com programas que mantenham os assinantes assistindo entre os principais eventos. O Chile registrou um aumento de 11 pontos percentuais na pirataria durante 2024-2025, o que indica sensibilidade contínua ao preço e necessidades de acesso não atendidas. As opções com suporte publicitário podem resolver parte dessa tensão, mas devem oferecer uma proposta de valor clara e disponibilidade de conteúdo confiável.

Peru, Bolívia e o restante da América do Sul oferecem o próximo público potencial para o mercado OTT da América do Sul. Esses países enfrentam menor penetração de banda larga e menor oferta de conteúdo em idioma local do que o Brasil ou a Colômbia. Seu caminho de desenvolvimento provavelmente dependerá de melhorias práticas em conectividade, acesso a dispositivos e opções de pagamento. As transições para televisão digital terrestre no Brasil e no Chile criaram uma base doméstica que pode migrar da televisão básica para dispositivos conectados. Essa base instalada pode apoiar uma migração gradual para o streaming à medida que os preços de smart TVs e o alcance da banda larga melhoram. A distribuição de esportes premium pode manter o público engajado por meio de canais de pagamento e streaming estabelecidos. A CONMEBOL manteve a ESPN e a DirecTV para os direitos da Copa Sul-Americana no ciclo 2027-2030. Esses direitos podem oferecer aos provedores um motivo familiar para manter a disponibilidade do serviço em países onde a adoção de streaming pago ainda está em desenvolvimento. As regras de radiodifusão nacional e as discussões sobre conteúdo local continuam a influenciar a forma como os serviços internacionais abordam mercados menores. Os provedores devem, portanto, adaptar as decisões de catálogo, precificação, distribuição e direitos a diferentes condições nacionais, em vez de tratar a região como um público uniforme.