Taille et part du marché des GPU pour centres de données en Chine - Analyse de la croissance, tendances et prévisions (2026 - 2031)

Tendances et perspectives du marché des GPU pour centres de données en Chine

Hausse des dépenses d'investissement des hyperscalers pour les clusters d'IA

ByteDance a réservé 160 milliards CNY (23 milliards USD) pour les dépenses d'investissement 2026 et a consacré la moitié de cette somme aux achats de GPU, tandis qu'Alibaba a évoqué la possibilité de porter ses investissements en infrastructure à 480 milliards RMB sur trois ans.^{[2]Tencent Holdings, "Rapport annuel 2025," tencent.com}Tencent a doublé son budget annuel consacré à l'IA pour atteindre environ 5 milliards USD en 2026, bien que la tension antérieure sur l'offre ait limité ses dépenses 2025 à 79,2 milliards RMB.^{[1]Wall Street Journal, "Contrôles à l'exportation américains sur les GPU H200," wsj.com} Le programme d'approvisionnement de 3,7 milliards USD de Hangzhou illustre le co-investissement municipal qui vient s'ajouter aux dépenses des entreprises. Les licences d'exportation américaines ont autorisé des importations limitées de H200 avec un tarif de 25 % et un plafond de volume de 50 %, incitant les hyperscalers à se tourner vers les alternatives Huawei Ascend. L'activité se concentre dans le delta du fleuve Yangtze et la Grande Baie, où une latence inférieure à 10 millisecondes et une marge de puissance de 300 watts par baie permettent d'accueillir des clusters multi-cartes.

Substitution vers les GPU locaux sous l'effet des contrôles à l'exportation

Le blocage des accélérateurs avancés NVIDIA et AMD depuis mi-2025 a stimulé les expéditions de Huawei, qui ont dépassé 50 000 unités Ascend 910B d'ici fin 2025, avec 750 000 puces Ascend 950PR prévues pour 2026. Les 910C et 950PR offrent 60 à 80 % du débit du H100 et s'appuient sur le procédé N+3 de SMIC, réduisant la dépendance à la capacité de packaging de TSMC. Le chiffre d'affaires de Cambricon a bondi de 67,4 % en 2024 pour atteindre 1,28 milliard RMB, et les banques d'investissement prévoient que l'autosuffisance domestique atteindra 50 % d'ici 2027. Les mandats favorisant les technologies indigènes accélèrent l'adoption dans les charges de travail du secteur public et militaire. Même les hyperscalers privés ajoutent des cartes domestiques pour se prémunir contre le risque lié aux licences.

Bons gouvernementaux incitant au calcul IA domestique

Shanghai a réservé 600 millions CNY pour des bons remboursant jusqu'à 30 % des frais de calcul, tandis que le Fujian offre une subvention de 50 % plafonnée à 500 000 RMB par entreprise et par an. Le Guizhou a émis 152 coupons d'une valeur de 2,182 milliards CNY liés à 110 000 puces Ascend réparties dans 48 centres de données. Pékin et Chengdu ont lancé des dispositifs parallèles en 2025, réduisant les tarifs effectifs par heure de GPU pour les tâches d'inférence. Les règles des bons limitent généralement le remboursement par heure de GPU, de sorte que les entreprises privilégient les clusters d'inférence qui consomment moins d'énergie et s'intègrent plus rapidement que les grandes infrastructures d'entraînement. Cette politique raccourcit les délais de retour sur investissement et accélère la transition du marché des GPU pour centres de données en Chine vers des charges de travail en production.

Adoption du refroidissement liquide permettant des baies de 80 kW et plus

Les régulateurs de Pékin et de Tianjin imposent des seuils de PUE inférieurs à 1,3, obligeant les opérateurs à dépasser le refroidissement par air. Dawning a lancé en avril 2026 une solution d'immersion à changement de phase de classe mégawatt dépassant 900 kW. KSTAR a suivi en octobre 2025 avec des unités de distribution de 600 kW pouvant accueillir 64 à 128 GPU haut de gamme par baie. ^{[3]Gouvernement municipal de Shanghai, "Programme de bons pour la puissance de calcul," shanghai.gov.cn}À travers la Chine, la capacité d'immersion documentée a atteint 15 à 20 MW début 2026, principalement dans les clusters Pékin-Tianjin-Hebei et delta du fleuve Yangtze. Le refroidissement liquide abaisse le PUE en dessous de 1,2 et réduit les factures d'électricité d'environ 20 %, permettant des clusters plus denses dans la même enveloppe de réseau électrique. Cette évolution technologique ouvre la voie aux déploiements en périphérie et en micro-modules où l'espace et la puissance sont limités.

Baisse rapide des prix de la location de GPU en cloud

Les tarifs horaires des instances NVIDIA H20 se sont effondrés, passant de plus de 90 RMB début 2025 à 15-20 RMB début 2026. Cette baisse des prix a élargi l'accès à l'inférence de grands modèles de langage pour les développeurs de plus petite taille qui ne pouvaient pas justifier le coût initial d'acquisition du matériel.^{[4]Dawning Information Industry, "Lancement du refroidissement par immersion à changement de phase," sugon.com}La concurrence entre hyperscalers, combinée aux remboursements par bons, signifie qu'une entreprise peut désormais faire fonctionner un chatbot à 7 milliards de paramètres pour moins de 0,05 RMB par requête, avec une marge brute de 64 %. La baisse des coûts d'entrée oriente la demande vers des cartes d'inférence sur des nœuds de 6 nanomètres qui contournent les contraintes CoWoS et allègent la pression sur les chaînes d'approvisionnement en HBM.

Goulots d'étranglement de la capacité de packaging avancé (CoWoS/HBM)

TSMC a quadruplé sa production CoWoS pour atteindre environ 120 000 plaquettes par mois début 2026, mais NVIDIA accapare près de 60 % de cette allocation. Le HBM3e reste tendu avec un déficit mondial de 30 % même après les expansions de SK Hynix et Samsung. Les fournisseurs domestiques utilisent des nœuds de 7 nanomètres avec de la mémoire LPDDR pour éviter la file d'attente, mais les puces d'entraînement haut de gamme nécessitent toujours CoWoS, retardant les livraisons de plus de 50 semaines. Ce goulot d'étranglement contraint les acheteurs chinois à allonger les calendriers d'entraînement ou à payer des primes pour des importations rares, limitant les perspectives à court terme du marché des GPU pour centres de données en Chine.

Écart persistant de l'écosystème logiciel par rapport à CUDA

CUDA a mûri sur 18 ans avec des milliers de bibliothèques optimisées. La pile CANN de Huawei, même après son passage en open source en août 2025, offre moins d'opérateurs, si bien que les développeurs signalent devoir réécrire jusqu'à 40 % du code lors du transfert de charges de travail. NVIDIA a interdit les couches de traduction depuis CUDA 11.6, augmentant la friction liée à la migration. CANN 8.0 réduit l'écart avec 200 opérations optimisées, mais les équipes spécialisées dans les véhicules autonomes et la découverte de médicaments, qui ont passé des années à affiner les noyaux CUDA, résistent aux migrations en bloc. Ce retard réduit la base adressable pour les GPU domestiques et freine les conversions malgré un rapport prix-performance attractif.

*Nos prévisions considèrent les impacts des moteurs et des contraintes comme directionnels et non additifs. Les prévisions d'impact reflètent la croissance de référence, les effets de composition et les interactions entre variables.

Analyse des segments

Par type de déploiement : l'accélération en périphérie dépasse la consolidation cloud

Les installations en périphérie représentaient la tranche à la croissance la plus rapide du marché des GPU pour centres de données en Chine en 2025 et devraient afficher un CAGR de 20,3 % jusqu'en 2031. Les centres de données cloud dominent toujours avec 62,84 % de la part du marché des GPU pour centres de données en Chine en 2025, grâce aux hyperscalers qui exploitent des clusters de 100 000 GPU pour réaliser des économies d'échelle.

China Mobile et China Unicom ont mené des pilotes 5G MEC utilisant des GPU pour le cloud gaming et la vidéo en temps réel, prouvant qu'un aller-retour inférieur à 15 millisecondes est réalisable lorsque le calcul se situe au cœur de la ville. La baisse des prix de location affaiblit le modèle économique des petites salles privées, de sorte que de nombreuses entreprises de taille intermédiaire transfèrent leurs charges de travail vers le cloud public tout en conservant les données sensibles sur des nœuds en périphérie sur site. Les micro-modules refroidis par liquide expédiés par ZTE contribuent à résoudre les contraintes d'espace et de puissance dans les environnements de commerce de détail et d'usine.

Par type de GPU : la domination de l'inférence reflète l'économie de la phase de déploiement

Les accélérateurs d'inférence détenaient 59,21 % de la taille du marché des GPU pour centres de données en Chine en 2025 et devraient croître à un CAGR de 16,8 %, ce qui en fait à la fois le segment le plus important et le plus dynamique. Les GPU d'entraînement, bien qu'indispensables pour les nouveaux modèles de fondation, progressent plus lentement car les principaux clusters existent déjà et l'inférence génère les revenus à court terme.

Les services TensorRT-LLM et vLLM d'Alibaba Cloud peuvent répondre à des milliards d'appels quotidiens sur des GPU de milieu de gamme associés à de la mémoire LPDDR, réduisant les coûts de puces de 30 à 40 % par rapport aux alternatives basées sur HBM. Le 950PR de Huawei vendu à ByteDance se concentre sur le débit d'inférence avec 1,56 PFLOPS FP4 plutôt que sur les performances de pointe en FP16. Les concepteurs domestiques choisissent des nœuds de 6 ou 7 nanomètres pour éviter les files d'attente CoWoS, en adéquation avec les déploiements d'inférence sensibles aux prix.

Par interconnexion : les charges de travail à forte intensité de bande passante stimulent l'adoption de structures à haute vitesse

Les GPU à interconnexion à haute bande passante ont représenté 56,37 % des ventes de 2025 et devraient continuer à progresser plus vite que les cartes PCIe jusqu'en 2031. Le SQL distribué et l'entraînement de modèles à mille milliards de paramètres nécessitent des liaisons de 400 Gbps et une latence à l'échelle de la microseconde.

La structure Zhenwu de 700 Go/s d'Alibaba a atteint 95 % d'utilisation dans un cluster de 10 000 cartes mis en ligne en avril 2026. L'Atlas 950 SuperPoD de Huawei relie 8 192 puces Ascend 950DT pour 8 exaflops de calcul FP8 avec une commutation propriétaire, répondant au même besoin. Les opérateurs d'État subventionnent des mises à niveau du réseau fédérateur qui apporteront 400 Gbps à 42 villes d'ici 2028, supprimant le dernier obstacle à l'entraînement distribué inter-régional.

Par type de charge de travail : l'accélération de l'analyse capte les budgets des entreprises

L'IA et le ML ont représenté 73,55 % de la part en 2025, mais l'analyse accélérée par GPU affiche la croissance la plus élevée et est en passe d'atteindre un CAGR de 19,1 %. Les entreprises de services financiers et de commerce électronique déploient des moteurs SQL sur GPU qui réduisent la latence des requêtes de plusieurs heures à quelques secondes, générant un retour sur investissement immédiat.

Les performances TPC-H en moins d'une seconde sur des ensembles de données de 1 To expliquent pourquoi les entreprises transfèrent leurs budgets de l'entraînement de modèles à la monétisation des données existantes. Les tarifs cloud abordables du H20 permettent à un commerçant de taille intermédiaire de lancer 64 GPU pour des tâches ETL par lots le week-end sans dépenses d'investissement. Le HPC et la visualisation CAO progressent régulièrement mais restent de niche par rapport aux charges de travail d'analyse en production qui alimentent les modèles de tarification en temps réel et de détection de fraude.

Par utilisateur final : l'oligopole des hyperscalers face à la diversification des entreprises

Les hyperscalers représentaient 56,91 % de la demande de 2025 et ancrent toujours le marché des GPU pour centres de données en Chine, mais l'adoption par les entreprises devrait mener la croissance avec un CAGR de 18,2 %. Les programmes de bons et les règles de résidence des données incitent les banques, les constructeurs automobiles et les opérateurs télécoms à construire des clusters privés.

La commande de 5,6 milliards USD de ByteDance pour des puces 950PR illustre la façon dont les hyperscalers se couvrent contre l'incertitude liée aux exportations avec du silicium domestique. Les entreprises combinent des nœuds sur site pour les données sensibles avec des transferts cloud à faible coût pour les pics de trafic, un modèle hybride rendu possible par l'effondrement des tarifs horaires. Les laboratoires gouvernementaux et les universités ajoutent un volume régulier dans le cadre de mandats d'approvisionnement local liés aux GPU indigènes.

Analyse géographique

La Chine de l'Est et la Chine Centre-Sud sont restées les plus grands contributeurs en 2025 grâce à des réseaux de fibres denses et à la fiabilité de l'alimentation électrique qui satisfont aux exigences de latence inférieure à 10 millisecondes. Hangzhou s'est engagée à investir 3,7 milliards USD dans l'approvisionnement en GPU en février 2026, dans le cadre d'une dynamique rgionale qui inclut le cluster Zhenwu d'Alibaba à Shaoguan. Le fonds de bons de 600 millions CNY de Shanghai oriente l'analyse d'entreprise et l'inférence vers les salles locales, renforçant la demande de micro-centres en périphérie à proximité des parcs industriels.

La Chine du Sud-Ouest devrait connaître la croissance la plus rapide jusqu'en 2031, portée par les incitations de la politique Est-Données Ouest-Calcul. Le Guizhou accueille déjà 48 centres de données intelligents avec une capacité de 85 exaflops et 110 000 puces Ascend. Chengdu a investi 10,9 milliards CNY dans un cluster Huawei mis en ligne en mai 2026, équivalant à 150 000 PC haute performance. Des tarifs d'électricité aussi bas que 0,25 RMB/kWh compensent les pénalités de latence, mais les lignes de 1 Gbps coûtent encore 160 000 RMB par mois, maintenant le taux d'utilisation autour de 40 %.

La Chine du Nord, qui abrite des ministères et des instituts de recherche, pousse à l'adoption du refroidissement liquide alors que les régulateurs plafonnent le PUE à 1,3 pour les nouvelles constructions. Les hubs du Nord-Ouest attirent de grands noms grâce à des promesses d'énergie bon marché, mais font face à des retards de raccordement au réseau qui ont ralenti plus de 100 projets depuis 2025. Les provinces du Nord-Est progressent plus lentement mais bénéficient d'un triplement des allocations d'IA de l'État en 2024 visant à revitaliser l'industrie lourde.